当价格高于VWAP并出售时，购买是可靠的策略吗？

VWAP帮助交易者衡量趋势方向和动力，但应与数量和其他指标结合使用，以避免在波涛汹涌的市场中发生错误的信号。

2025/08/05 16:01

了解VWAP及其在交易中的作用

体积加权平均价格（VWAP）是交易者使用的基准，以确定加密货币在整天基于数量和价格的平均价格。它在机构交易者和算法系统中特别受欢迎，因为它反映了通过交易量加权资产的真正平均成本。 VWAP计算涉及总结所有交易的美元价值（价格乘以数量），并在特定时期内划分总量。这将在价格图上创建动态线路，随着新交易的发生，可以调整。

当分析价格是否可靠时，价格在下面时是否可靠，必须了解VWAP不是独立的指标。结合体积分析和趋势确认时，它的功能最佳。 VWAP以上的价格交易表明买家处于控制之中，而市场情绪相对于当天的平均水平看涨。相反， VWAP以下的价格表明卖方占据了占主导地位的看跌势头。

为什么交易者将VWAP用作趋势确认工具

许多交易者依靠VWAP不是主要信号，而是作为现有趋势的确认机制。例如，如果加密货币的价格大于VWAP，则可能表明看涨趋势的开始。在这种情况下，进入较长的职位可以是合理的。这里的关键是卷确认- 没有明显体积的突破可能是错误的信号。

• 在考虑购买之前，请确保价格始终保持在VWAP上方。
• 随着价格上涨，寻找增加的数量，以确认购买压力。
• 如果价格仅短暂触摸或略高于VWAP，则避免进入交易，而无需进行后续。

另一方面，当价格下降到VWAP以下并留在那儿时，它可能会表明看跌。交易者可能会考虑缩短或退出长位置。但是，仅依靠这种情况会导致过早出口或条目，尤其是在波涛汹涌或侧向市场中。

简单的VWAP跨界策略的局限性

盲目购买并在低于VWAP上的策略无法解决市场环境。在市场范围内，每次会议多次VWAP的价格振荡，导致反复的虚假信号。这种现象被称为鞭子，在这种情况下，由于误导性的跨界，交易者被捕获高高购买和低价的周期。

• 在低挥发性环境中， VWAP变平并变得不那么可靠，作为方向指标。
• 在重大新闻事件或突然的市场冲击中，价格可能会与VWAP急剧偏离，而不会逆转，这使得该策略无效。
• 流动性低的加密货币可能会显示出扭曲VWAP读数的不稳定的价格变动。

而且，VWAP本质上是向后看的。它反映了过去的交易活动，无法预测未来的价格变动。使用它作为预测工具而无需其他过滤器，会增加损失的风险。

通过其他指标增强策略

为了提高可靠性，交易者经常将VWAP与其他技术工具相结合。一种有效的方法是将移动平均值与VWAP结合使用。例如，如果20个周期EMA向上倾斜并且价格高于VWAP，则持续上升趋势的可能性会增加。

• 添加相对强度指数（RSI）以检测过多的或超卖条件。如果RSI从50岁以下上升，则VWAP上方的买入信号更强。
• 使用布林带评估波动率。在收缩阶段，VWAP上方的突破可能表明新趋势的开始。
• 结合支撑和电阻水平- 高体积的钥匙电阻水平靠近VWAP的断裂比范围中间的一个更重要。

另一种先进的技术涉及绘制VWAP偏差频段（VWAP上方和下方的标准偏差）以识别极端动作。在VWAP上方的同时，价格接触上层乐队的价格可能会发出过度扩张的信号，即使在看涨的设置中也会谨慎行事。

实施基于VWAP的贸易的实用步骤

如果您决定将VWAP用作交易计划的一部分，请遵循以下详细步骤以最大程度地降低风险并提高准确性：

• 打开支持VWAP的图表平台（例如，TradingView，ThinkorsWim或Bybit） ，并将指示器应用于所选的加密货币对。
• 调整时间范围以与您的交易方式保持一致- 日内交易者通常使用5分钟或15分钟的图表，而摆动交易者可能会使用1小时或4小时的图表。
• 等待价格在VWAP上方关闭至少两个连续的蜡烛，而不仅仅是暂时触摸它。
• 确认数量：确保突破蜡烛期间的体积栏高于平均水平。
• 在最近的秋千（长）或最近的秋千高（短裤）下方设置停止损失。
• 当价格有利地锁定收益时，请使用尾随的停止或部分利润。

避免在会议的前30分钟内进入交易，当时VWAP仍在形成并容易出现大幅度摇摆。等待稳定之前。

关于VWAP交易的常见误解

一个广泛的误解是VWAP是逆转指标。一些交易者认为，当价格远离VWAP时，它将不可避免地恢复。尽管在某些情况下会发生平均归还，但在长时间的时间里，尤其是在动量驱动的加密货币市场中，强大的趋势可能会持续远远超过VWAP或低于VWAP。

另一个错误的信念是， VWAP在所有时间范围内都可以很好地工作。实际上，VWAP在数量数据是新鲜且相关的日内图表上最有效。在每日或每周图表上，其有用性由于滞后和粒度降低而降低。

交易者也经常忽略VWAP的会话重置功能。大多数平台在每个交易日开始时重置VWAP。在24/7加密市场中，如果未调整，这可能会产生误导性信号。一些平台允许累积VWAP （从前几天开始都携带数据），这可能更适合加密交易。

常见问题

可以在侧向市场上有效使用VWAP吗？

不，VWAP在侧向市场上的效率较低，因为价格在平均值附近振荡，产生了频繁的错误信号。缺乏明确的趋势使得很难确定动量方向，从而增加了重复的条目和退出损失的风险。

如何调整24/7加密货币交易的VWAP？

大多数图表平台每天重置VWAP。要适应加密货币的连续市场，请使用累积的VWAP（如果有），或者手动将计算期延长到多天。或者，在较长的时间范围（例如4小时图表）上应用VWAP，以减少每日重置的噪声。

VWAP在某些加密货币方面是否可以更好地工作？

是的，VWAP在Bitcoin或以太坊（以太坊）（例如Bitcoin）（例如Bitcoin）（例如Bitcoin）的高量，效果更好。具有不稳定量和价格波动的低尺寸高级别会使VWAP扭曲，这使其不可靠。在依靠VWAP信号之前，请务必检查交易量。

如果价格交叉vwap但数量很低，该怎么办？

避免采取行动。体积较低的交叉表明参与较弱，可能是错误的举动。等待确认 - 要重新测试VWAP级别，以较高的体积或在多个蜡烛上持续远离VWAP。