加密期货交易解释了

加密期货让贸易商推测加密货币价格而不拥有资产，利用杠杆利用从市场转移中获利，但由于波动和清算而带来的高风险。

2025/07/20 00:57

什么是加密期货？

加密期货是义务购买者购买或出售卖方的财务合同，以预定的价格和未来的日期为特定的加密货币。这些合同来自基本的加密货币资产，例如Bitcoin（BTC）或以太坊（ETH） 。与您购买和拥有实际资产的现货交易不同，期货交易使参与者可以在不拥有加密货币的价格转移的情况下推测。

这些合同是标准化的，并在受管制或半监管的交易所（如二元期货， BYBIT或OKX）上进行交易。加密期货的关键方面是，它们允许交易者从上升和下降的市场中获利。如果您希望价格上涨或卖空，如果您希望价格下跌，则可以通过长时间（购买）来实现这一目标。

加密期货如何工作？

加密期货的运作是根据杠杆原则运作，该原则使交易者能够以相对较少的资本控制更大的位置。例如，如果交易员使用10倍杠杆，他们可以通过仅设置1,000美元作为抵押品（称为保证金）的价格开设价值10,000美元的职位。

期货合约的价值与基础加密货币的价格相关。随着价格的波动，该职位的价值相应地变化。交易者必须密切监视其头寸，因为如果价格转移，利润率低于所需水平，则可能会进行清算。

期货合约也有到期日期。有些将每季度到期，而另一些则是没有固定到期日期的永久合同。由于其灵活性和无限期地保持职位的能力，因此永久合同在交易者中更受欢迎，只要它们保持足够的利润。

加密期货交易的主要特征

• 杠杆：交易者可以使用借入的资金扩大其曝光率。但是，尽管杠杆可以增加利润，但也会扩大损失。
• 长期和短职位：根据他们的市场前景，交易者可以长时间（买）或短期（卖出）。
• 资金率：在永恒的期货中，资金率用于将合同价格定为现货价格。这些是根据期货价格和现货价格之间的差额在长交易者之间进行的定期付款。
• 保证金要求：交易者必须将总贸易价值的一部分作为初始保证金存入。交易所还需要维护保证金，这是保持职位开放所需的最低余额。
• 清算：如果交易者的保证金低于维护水平，则交易所会自动关闭该职位以防止进一步的损失。

在进行加密期货交易之前，了解这些功能至关重要，因为它们直接影响风险和潜在的回报。

开始交易加密期货的步骤

• 选择可靠的交换：选择一个信誉良好的平台，该平台提供加密期货，例如二元期货， bybit或Bitmex 。确保交易所支持您首选的加密货币并具有强大的安全功能。
• 创建并验证您的帐户：在平台上注册，并在需要时完成了解客户（KYC）流程。这有助于遵守法规标准，并实现更高的撤回限制。
• 存入资金：将所需的加密货币或法定货币转移到您的交换钱包中。确保使用正确的网络避免损失资金。
• 导航到期货部分：资金可用后，转到交易所的期货交易部分。选择要交易的加密货币和合同类型。
• 设置杠杆和位置尺寸：调整杠杆水平并决定要交易的金额。谨慎对待高杠杆，因为它会增加风险。
• 下订单：在限额订单（以指定价格执行）或市场订单（立即以当前价格执行）之间进行选择。
• 监视和管理风险：跟踪您的开放位置，并设置停止损失和替代级别的级别，以管理潜在的损失和确保利润。

每个步骤都需要仔细注意细节，以确保平稳而安全的交易体验。

加密期货交易涉及的风险

加密期货交易具有很大的风险，尤其是由于加密货币市场的波动。价格可以在几分钟之内急剧摆动，从而迅速清算职位。使用高杠杆的交易者特别容易受到突然的价格变动。

另一个风险是市场操纵，其中大型参与者或一群交易者试图影响价格以谋取个人利益。这在较少受监管的市场中更为普遍，可能会造成意外的损失。

还存在技术风险，例如交换中断，黑客或钱包问题。使用具有强大安全协议的平台和资金冷藏的平台至关重要。

此外，情感交易可能导致不良的决定。许多交易者在遇到连胜时追逐损失或过度交易，这两者都会导致巨大的损失。

必须采用经过深思熟虑的战略，适当的风险管理以及对所涉及的工具和机制的清晰了解，将加密期货交易与加密期货交易联系起来。

常见问题解答

问：加密期货和现货交易之间有什么区别？

答：加密期货涉及猜测未来价格的合同，而无需拥有资产，而现货交易涉及以当前市场价格以当前市场价格购买和出售实际的加密货币。

问：我可以损失比最初对加密期货的最初投资更多的损失吗？

答：在大多数平台上，由于破产保护，交易者的损失不能超过其存入利润率，但这取决于交易所的政策以及交易者是使用交叉利润还是孤立的利润率。

问：融资率在永久期货中的作用是什么？

答：资金率是长期和短交易者之间的定期付款，以确保永久合同的价格保持接近基础加密货币的现货价格。

问：加密期货交易是否适合初学者？

答：虽然可能，但由于其复杂性，利用风险以及对技术分析和风险管理的深入了解，因此通常不建议对初学者进行加密期货交易。