Le trading à terme crypto expliqué

Les futures crypto permettent aux traders de spéculer sur les prix des crypto-monnaies sans posséder l'actif, en utilisant l'effet de levier pour profiter des mouvements du marché, mais comportent des risques élevés en raison de la volatilité et de la liquidation.

Jul 20, 2025 at 12:57 am

Que sont les futurs crypto?

Les contrats à terme sur la cryptographie sont des contrats financiers qui obligent l'acheteur à acheter, ou le vendeur à vendre, un montant spécifique d'une crypto-monnaie à un prix prédéterminé et une date future. Ces contrats tirent leur valeur de l'actif de crypto-monnaie sous-jacent, tel que Bitcoin (BTC) ou Ethereum (ETH) . Contrairement à Spot Trading, où vous achetez et possédez l'actif réel, Futures Trading permet aux participants de spéculer sur le mouvement des prix de la crypto-monnaie sans le posséder.

Ces contrats sont standardisés et négociés sur des bourses réglementées ou semi-réglementées comme les contrats à terme sur Binance , Bybit ou OKX . L'aspect clé des contrats à terme crypto est qu'ils permettent aux traders de profiter à la fois des marchés en hausse et en baisse. Ceci est réalisé en allant longtemps (achetant) si vous vous attendez à ce que le prix augmente ou court (vente) si vous vous attendez à ce que le prix baisse.

Comment fonctionnent les futurs crypto?

Crypto Futures opère sur le principe de l'effet de levier, ce qui permet aux commerçants de contrôler une position plus importante avec une quantité relativement faible de capital. Par exemple, si un trader utilise un effet de levier 10X , il peut ouvrir une position d'une valeur de 10 000 $ en ne mettant en place 1 000 $ que comme garantie , connue sous le nom de marge .

La valeur du contrat à terme est liée au prix de la crypto-monnaie sous-jacente. À mesure que le prix fluctue, la valeur de la position change en conséquence. Les commerçants doivent surveiller de près leurs positions, car la liquidation peut se produire si le prix s'accumule contre eux et que la marge tombe en dessous du niveau requis.

Les contrats à terme ont également des dates d'expiration. Certains devraient expirer tous les trimestres, tandis que d'autres sont des contrats perpétuels qui n'ont pas de date d'expiration fixe. Les contrats perpétuels sont plus populaires auprès des commerçants en raison de leur flexibilité et de leur capacité à occuper indéfiniment des positions, à condition qu'ils maintiennent une marge suffisante.

Caractéristiques clés du trading à terme crypto

• Effet de levier : les commerçants peuvent amplifier leur exposition à l'aide de fonds empruntés. Cependant, bien que l'effet de levier puisse augmenter les bénéfices, il amplifie également les pertes.
• Positions longues et courtes : les commerçants peuvent aller longtemps (acheter) ou court (vendre) selon leurs perspectives de marché.
• Taux de financement : Dans les contrats à terme perpétuels , les taux de financement sont utilisés pour fixer le prix du contrat au prix au comptant. Ce sont des paiements périodiques effectués entre les commerçants longs et courts en fonction de la différence entre le prix à terme et le prix au comptant.
• Exigences de marge : les commerçants doivent déposer un pourcentage de la valeur totale du commerce en tant que marge initiale . Les échanges nécessitent également une marge de maintenance , qui est le solde minimum nécessaire pour garder une position ouverte.
• Liquidation : Si la marge du trader tombe en dessous du niveau de maintenance, l'échange ferme automatiquement la position pour éviter d'autres pertes.

Comprendre ces fonctionnalités est crucial avant de s'engager dans le trading à terme crypto , car ils ont un impact direct sur le risque et les rendements potentiels.

Étapes pour commencer à échanger les contrats à terme crypto

• Choisissez un échange fiable : sélectionnez une plate-forme réputée qui propose des futurs cryptographiques tels que Binance Futures , Bybit ou Bitmex . Assurez-vous que l'échange prend en charge vos crypto-monnaies préférées et possède des fonctionnalités de sécurité robustes.
• Créez et vérifiez votre compte : Inscrivez-vous sur la plate-forme et complétez le processus Know Your Customer (KYC) si nécessaire. Cela aide à se conformer aux normes réglementaires et permet des limites de retrait plus élevées.
• Fonds de dépôt : transférez la crypto-monnaie ou la monnaie fiduciaire souhaitée dans votre portefeuille d'échange. Assurez-vous d'utiliser le réseau correct pour éviter de perdre des fonds.
• Accédez à la section Futures : Une fois les fonds disponibles, accédez à la section Futures Trading de la Bourse. Choisissez la crypto-monnaie et le type de contrat que vous souhaitez échanger.
• Réglez l'effet de levier et la taille de la position : ajustez le niveau de levier et décidez du montant que vous souhaitez échanger. Soyez prudent avec un effet de levier élevé car il augmente les risques.
• Passez votre commande : choisissez entre les commandes limites (exécutez à un prix spécifié) ou les commandes de marché (exécutez immédiatement au prix actuel).
• Surveillez et gérez les risques : gardez une trace de vos positions ouvertes et définissez les niveaux de stop-loss et à but lucratif pour gérer les pertes potentielles et sécuriser les bénéfices.

Chaque étape nécessite une attention particulière aux détails pour assurer une expérience de trading fluide et sécurisée.

Risques impliqués dans le trading à terme crypto

Crypto Futures Trading comporte des risques importants, en particulier en raison de la volatilité du marché des crypto-monnaies. Les prix peuvent se balancer considérablement en quelques minutes, entraînant une liquidation rapide des positions. Les commerçants qui utilisent un effet de levier élevé sont particulièrement vulnérables aux mouvements soudains des prix.

Un autre risque est la manipulation du marché , où les grands acteurs ou groupes de commerçants tentent d'influencer les prix à des fins personnelles. Ceci est plus courant sur les marchés moins réglementés et peut entraîner des pertes inattendues.

Des risques techniques existent également, tels que les pannes d'échange, le piratage ou les problèmes de portefeuille. Il est crucial d'utiliser des plates-formes avec de solides protocoles de sécurité et un stockage à froid pour les fonds.

De plus, le commerce émotionnel peut conduire à de mauvaises décisions. De nombreux commerçants poursuivent des pertes ou des surélevés lorsqu'ils connaissent une séquence de victoires, qui peuvent tous deux entraîner des pertes importantes.

Il est essentiel d'approcher le trading à terme cryptographique avec une stratégie bien pensée, une bonne gestion des risques et une compréhension claire des outils et des mécanismes impliqués.

FAQ

Q: Quelle est la différence entre les contrats à terme de crypto et le trading au comptant?

R: Les contrats à terme sur la cryptographie impliquent des contrats qui spéculent sur les prix futurs sans posséder l'actif, tandis que le trading ponctuel implique l'achat et la vente de la crypto-monnaie réelle aux prix actuels du marché.

Q: Puis-je perdre plus que mon investissement initial dans les futurs crypto?

R: Sur la plupart des plateformes, les commerçants ne peuvent pas perdre plus que leur marge déposée en raison de la protection contre la faillite , mais cela dépend des politiques de la bourse et du commerçant utilise une marge croisée ou une marge isolée .

Q: Quel est le rôle des taux de financement dans les contrats à terme perpétuels?

R: Les taux de financement sont des paiements périodiques effectués entre les commerçants longs et courts pour s'assurer que le prix du contrat perpétuel reste proche du prix au comptant de la crypto-monnaie sous-jacente.

Q: Le trading à terme de crypto est-il adapté aux débutants?

R: Bien que possible, le trading à terme crypto n'est généralement pas recommandé pour les débutants en raison de sa complexité, de ses risques de mise à profit et de la nécessité d'une compréhension solide de l'analyse technique et de la gestion des risques.