Crypto Futures Tradingが説明しました

Crypto Futuresは、トレーダーが資産を所有せずに暗号通貨の価格を推測し、市場の動きから利益を得るためにレバレッジを使用しますが、ボラティリティと清算により高いリスクを負います。

2025/07/20 00:57

暗号先物とは何ですか？

暗号先物は、購入者が購入する義務を負う金融契約、または売り手が所定の価格と将来の日付で特定の額の暗号通貨を販売することを義務付けています。これらの契約は、Bitcoin（BTC）やEthereum（ETH）などの基礎となる暗号通貨資産から価値を導き出します。実際の資産を購入して所有するスポット取引とは異なり、先物取引により、参加者は所有せずに暗号通貨の価格移動について推測することができます。

これらの契約は、 Binance Futures 、 Bybit 、またはOKXなどの規制または半規制された取引所で標準化および取引されています。 Crypto Futuresの重要な側面は、トレーダーが上昇市場と下降市場の両方から利益を得られることです。これは、価格が下落すると予想される場合は、価格が上昇するか短い（販売）になると予想される場合、長く（購入）することによって達成されます。

暗号先物はどのように機能しますか？

Crypto Futuresは、レバレッジの原則で動作します。これにより、トレーダーは比較的少量の資本を持つより大きなポジションを制御できます。たとえば、トレーダーが10倍のレバレッジを使用している場合、マージンとして知られる担保として1,000ドルしか置くことで、10,000ドル相当のポジションを開くことができます。

先物契約の価値は、基礎となる暗号通貨の価格に関連付けられています。価格が変動するにつれて、それに応じて位置の値が変わります。トレーダーは、価格が彼らに対して移動し、マージンが必要なレベルを下回る場合に清算が発生する可能性があるため、自分のポジションを綿密に監視する必要があります。

先物契約には有効期限もあります。四半期ごとに期限切れになるように設定されているものもあれば、固定期限が切れない永続的な契約です。永続的な契約は、十分なマージンを維持する限り、柔軟性と無期限にポジションを保持する能力のために、トレーダーの間でより一般的です。

暗号先物取引の主な機能

• レバレッジ：トレーダーは、借りた資金を使用して露出を増幅することができます。ただし、レバレッジは利益を上げる可能性がありますが、損失も拡大します。
• 長いポジションとショートポジション：トレーダーは、市場の見通しに応じて、長く（購入）または短い（販売）できます。
• 資金調達率：永続的な先物では、契約価格をスポット価格につなぐために資金調達率が使用されます。これらは、先物価格とスポット価格の違いに基づいて、長いトレーダーとショートトレーダーの間で行われた定期的な支払いです。
• マージン要件：トレーダーは、総貿易価値の一部を初期マージンとして預けなければなりません。交換にはメンテナンスマージンも必要です。これは、ポジションを開いたままにするために必要な最小残高です。
• 清算：トレーダーのマージンがメンテナンスレベルを下回った場合、交換はさらなる損失を防ぐために自動的に位置を閉じます。

これらの機能を理解することは、リスクと潜在的なリターンに直接影響するため、暗号先物取引に従事する前に重要です。

暗号先物の取引を開始する手順

• 信頼できる交換を選択します。Binance先物、 Bybit 、 Bitmexなどの暗号先物を提供する評判の良いプラットフォームを選択します。 Exchangeがお好みの暗号通貨をサポートし、堅牢なセキュリティ機能を備えていることを確認してください。
• アカウントの作成と確認：プラットフォームにサインアップして、必要に応じて顧客（KYC）プロセスを知る（KYC）プロセスを完了します。これは、規制基準に準拠するのに役立ち、より高い撤退制限を可能にします。
• 預金資金：目的の暗号通貨またはフィアット通貨を交換ウォレットに移します。資金を失わないように、正しいネットワークを使用してください。
• 先物セクションに移動する：資金が利用可能になったら、取引所の先物取引セクションに移動します。取引する暗号通貨と契約タイプを選択してください。
• レバレッジと位置のサイズを設定します：レバレッジレベルを調整し、取引する金額を決定します。リスクを高めるため、高いレバレッジに注意してください。
• 注文を配置：制限注文（指定された価格で実行）または市場注文（現在の価格ですぐに実行）から選択します。
• リスクを監視および管理する：オープンポジションを追跡し、潜在的な損失を管理し、利益を確保するために、ストップロスと営利のレベルを設定します。

各ステップでは、スムーズで安全な取引体験を確保するために、細部に注意する必要があります。

暗号先物取引に伴うリスク

暗号先物取引には、特に暗号通貨市場のボラティリティにより、重大なリスクがあります。価格は数分以内に劇的にスイングし、ポジションの急速な清算につながる可能性があります。高いレバレッジを使用するトレーダーは、突然の価格の動きに対して特に脆弱です。

もう1つのリスクは、大規模なプレーヤーまたはトレーダーグループが個人的な利益の価格に影響を与えようとする市場操作です。これは、規制されていない市場でより一般的であり、予期しない損失を引き起こす可能性があります。

交換停止、ハッキング、ウォレットの問題など、技術的なリスクも存在します。強力なセキュリティプロトコルと資金のコールドストレージを備えたプラットフォームを使用することが重要です。

さらに、感情的な取引は、不十分な決定につながる可能性があります。多くのトレーダーは、連勝を経験したときに損失を追いかけたり、過度に取引したりします。どちらも重大な損失につながる可能性があります。

よく考えられた戦略、適切なリスク管理、および関連するツールとメカニズムを明確に理解して、暗号先物取引にアプローチすることが不可欠です。

FAQ

Q：暗号先物とスポット取引の違いは何ですか？

A： Crypto Futuresには、資産を所有せずに将来の価格について推測する契約が含まれますが、スポット取引には現在の市場価格で実際の暗号通貨を売買することが含まれます。

Q：暗号先物への初期投資以上のものを失うことはできますか？

A：ほとんどのプラットフォームでは、トレーダーは破産保護のために堆積したマージンを超えることはできませんが、これは取引所のポリシーと、トレーダーがクロスマージンまたは孤立したマージンを使用するかどうかに依存します。

Q：永続的な未来における資金調達率の役割は何ですか？

A：資金調達率は、永久契約の価格が基礎となる暗号通貨のスポット価格に近いままであることを保証するために、長いトレーダーと短いトレーダーの間で定期的な支払いです。

Q：Crypto先物取引は初心者に適していますか？

A：可能ですが、 Crypto先物取引は一般に、その複雑さのために初心者には推奨されません。リスクを活用し、テクニカル分析とリスク管理を確実に理解する必要があります。