我如何用二元期貨對沖我的現場位置？

了解居民的現場和未來職位

當用二進制交易時，用戶可以擔任現貨職位，這意味著他們直接在其現貨錢包中擁有實際的加密貨幣資產，例如BTC，ETH或BNB 。這些資產可以轉讓，出售或持有以進行長期投資。另一方面， Binance Futures允許交易者使用衍生品（包括永久合同和季度期貨）推測加密貨幣的價格，而無需擁有基本資產。套期保值的關鍵是使用期貨職位，以抵消現貨持有量中的潛在損失。

例如，如果您在現貨錢包中持有1個BTC並擔心潛在的價格下跌，則可以在BTC/USDT永久期貨中打開一個短位置，以防止下行風險。如果Bitcoin的價格下跌，那麼您的現貨BTC的價值損失會被短期期貨職位的收益所抵消。該策略被稱為簡短的樹籬。

設置您的二元期貨帳戶

在對沖現貨位置之前，請確保您的Binance Futures帳戶被激活。導航到Binance網站或應用程序上的“期貨”選項卡。可能會提示您完成簡短的測驗，以確認您對期貨交易風險的理解。激活後，在USDT劃定的或硬幣修訂的期貨之間進行選擇。對於大多數現場對沖方案，首選USDT-Margined合同，因為它們以Stablecoins定居並且更易於管理。

• 轉到Binance主頁，然後單擊“未來”
• 為USDT選擇合同選擇“USDⓢ-M期貨”
• 確認您的風險確認如果提示
• 通過從您的現貨帳戶轉移USDT來為您的期貨錢包提供資金

確保您的期貨錢包具有足夠的抵押品（USDT） ，以支持對沖的保證金要求。您可以通過位於期貨儀表板上的“轉移”按鈕轉移資金。

準確計算樹籬大小

為了有效地對沖您的現貨位置，期貨位置的大小必須與現貨曝光相匹配。假設您在現場錢包中擁有2個ETH 。為了進行對沖，您需要將價值2個ETH/USDT的永久合同簡要介紹。關於二元期貨，USDT引用合同，因此您輸入ETH的金額。

• 在期貨中開設ETH/USDT永久市場
• 切換到“交叉”或“隔離”邊距模式（對於初學者而言，交叉更簡單）
• 輸入數量： 2 ETH
• 選擇“出售”以打開一個短職位
• 設定槓桿 - 3倍至5倍，避免清算風險通常很常見

期貨短期的名義價值與您的現貨持有量相匹配，這一點至關重要。過度渴望（短路比您的現貨餘額更多）將位置變成投機性短，而圍牆的一部分則暴露了投資組合的一部分。

監視和管理樹籬

一旦您的樹籬活動活動，連續監視至關重要。永久合同的資金率每8小時支付一次，並可能隨著時間的推移影響您的頭寸。如果您很短，則可以根據市場條件獲得或支付資金。檢查期貨圖表上的資金率指標- 負率意味著短褲付出了較長的費用，這使您的樹籬受益。

清算風險還必須管理。即使您在套期保值，如果保證金水平下降得太低，極端波動也可能觸發清算。降低這種風險：

• 使用較低的槓桿作用（例如，3倍而不是20倍）
• 如果需要，通過增加更多USDT來保持健康的餘額
• 啟用“自動充值保證金”以防止意外清算
• 觀看大型價格波動或新聞事件可能會增加波動性

您可以在期貨接口中的“位置”下查看您的職位詳細信息，包括清算價格，保證比率和未實現的PNL 。

不再需要時關閉樹籬

當您決定退出樹籬時 - 也許您正在出售現貨BTC或認為市場會上升 - 您必須關閉期貨職位，以停止產生資金費用並消除風險。

關閉一個簡短的樹籬：

• 轉到期貨交易界面
• 在BTC/USDT或ETH/USDT中找到您的空缺位置
• 單擊“購買”以關閉職位
• 輸入您最初短路的相同數量（例如，1 BTC）
• 確認市場上的訂單或限制價格

結束後，未來貿易的任何損益都將記入您的期貨錢包。然後，如果需要，您可以將USDT轉移回現貨錢包。請記住，關閉期貨職位可以消除下行保護，因此請仔細時間處理此操作。

對沖時要避免的常見錯誤

許多交易者犯了錯誤，以降低對沖的有效性。一個常見的錯誤是使用不正確的合同類型- 例如，使用BNB期貨對沖BTC景點。始終與基本資產完全匹配。

另一個問題是忽略長期的資金費用。如果籌資率為正（短褲，長期支付），則持有短暫的永久樹籬可以積累大量成本。在計劃長期樹籬時考慮這一點。

• 請勿使用高槓桿作用- 它會不必要地增加清算風險
• 避免在現場交易後不重新計算暴露而無需重新計算的部分對沖
• 賣出現貨資產後，永遠不要忘記關閉期貨職位

現場和期貨職位之間的錯位可能會導致意外投機曝光或不完整的保護。

常見問題

我可以用二元期貨對沖山寨幣嗎？是的，Binance為ADA，SOL，DOT和LINK等主要Altcoins提供了永久期貨。只要您在現場擁有的Altcoin有一個流動期貨市場，您就可以將相應的永久合同簡要介紹到對沖。確保期貨對與現貨資產完全匹配。

如果我存入更多的現場硬幣，我的樹籬會怎樣？如果您增加了現貨持有量，那麼現有的樹籬就會變得不足。例如，如果您最初是對沖1 BTC，然後再購買0.5 BTC，則應在期貨中添加0.5 BTC的短位置，以保持全面保護。

打開或關閉期貨對沖時，我需要支付費用嗎？是的，Binance向Taker和Maker收取期貨交易費用。如果以市場價格執行，關閉職位通常會收取收費。這些費用從您的期貨錢包中扣除，並根據您的交易量和BNB餘額而變化。

我可以使用漫長的未來來對沖地點？雖然不太常見，但是的 - 如果您是短位（例如，通過保證金借貸），您可以以長期的期貨狀態對沖。但是，對於大多數用戶而言，現場短路的binance受到限制，因此這種情況主要適用於高級保證金交易員。