Comment puis-je couvrir mes positions ponctuelles avec Binance Futures?

Comprendre les positions spot et futures sur la binance

Lors de la négociation sur Binance, les utilisateurs peuvent occuper des positions au comptant , ce qui signifie qu'ils possèdent des actifs de crypto-monnaie comme BTC, ETH ou BNB directement dans leur portefeuille. Ces actifs peuvent être transférés, vendus ou détenus pour un investissement à long terme. D'un autre côté, Binance Futures permet aux traders de spéculer sur le prix des crypto-monnaies en utilisant des dérivés, y compris des contrats perpétuels et des contrats à terme trimestriels , sans posséder l'actif sous-jacent. La clé de la couverture est d'utiliser une position à terme qui compense les pertes potentielles dans vos avoirs.

Par exemple, si vous tenez 1 BTC dans votre portefeuille SPOT et que vous vous préoccupez d'une baisse de prix potentielle, vous pouvez ouvrir une position courte dans les avenir perpétuels BTC / USDT pour protéger contre le risque à la baisse. Si le prix de Bitcoin tombe, la perte de valeur de votre spot BTC est compensée par des gains en position à terme sur votre court terme. Cette stratégie est connue comme une courte haie .

Configuration de votre compte Binance Futures

Avant de pouvoir couvrir vos positions ponctuelles, assurez-vous que votre compte Binance Futures est activé . Accédez à l' onglet Futures sur le site Web ou l'application Binance. Vous pouvez être invité à terminer un bref quiz pour confirmer votre compréhension des risques commerciaux à terme. Une fois activé, choisissez entre les futurs marginés ou marginés USDT . Pour la plupart des scénarios de couverture ponctuels, les contrats à marge de l'USDT sont préférés car ils sont réglés en stablecoins et plus faciles à gérer.

• Accédez à la page d'accueil de Binance et cliquez sur «Futures»
• Sélectionnez «Futures USDⓢ-M» pour les contrats établis USDT
• Confirmez votre reconnaissance de risque si vous êtes invité
• Financement de votre portefeuille à terme en transférant USDT de votre compte Spot

Assurez-vous que votre portefeuille à terme dispose d' une garantie suffisante (USDT) pour soutenir les exigences de marge de votre couverture. Vous pouvez transférer des fonds via le bouton «Transfer» situé sur le tableau de bord Futures.

Calcul de la taille des haies avec précision

Pour couvrir efficacement votre position au comptant, la taille de la position à terme doit correspondre à l'exposition au point . Supposons que vous possédez 2 eth dans votre portefeuille. Pour couvrir cela, vous avez besoin de court-circuiter 2 eth de contrats perpétuels ETH / USDT . Sur Binance Futures, les contrats sont cités dans USDT, vous saisissez donc le montant en ETH.

• Ouvrez le marché perpétuel ETH / USDT dans les futures
• Passez au mode de marge «croix» ou «isolé» (la croix est plus simple pour les débutants)
• Entrez la quantité: 2 eth
• Choisissez «vendre» pour ouvrir une position courte
• L'effet de levier set - 3x à 5x est courant pour la couverture pour éviter le risque de liquidation

Il est essentiel que la valeur notionnelle du court terme correspond à vos avoirs . Le surembrage d'enfant (court-circuit plus que votre équilibre au comptant) transforme la position en un court métrage spéculatif, tandis que la sous-coinceur laisse une partie de votre portefeuille exposée.

Surveillance et gestion de la couverture

Une fois que votre haie est active, une surveillance continue est essentielle. Les taux de financement sur les contrats perpétuels sont payés toutes les 8 heures et peuvent avoir un impact sur votre position au fil du temps. Si vous êtes court, vous pouvez recevoir ou payer un financement en fonction des conditions du marché. Vérifiez l' indicateur de taux de financement sur le graphique à terme - un taux négatif signifie que les shorts paient des longs, ce qui profite à votre couverture.

Le risque de liquidation doit également être géré. Même si vous cachez, la volatilité extrême peut déclencher une liquidation si les niveaux de marge baissent trop faibles. Pour réduire ce risque:

• Utilisez un effet de levier plus bas (par exemple, 3x au lieu de 20x)
• Maintenir un équilibre de marge sain en ajoutant plus USDT si nécessaire
• Activer la «marge de recharge automatique» pour éviter une liquidation inattendue
• Surveillez les oscillations de prix importantes ou les événements d'actualités qui peuvent augmenter la volatilité

Vous pouvez afficher les détails de votre position sous des «positions» dans l'interface à terme, y compris le prix de liquidation, le rapport de marge et le PNL non réalisé .

Fermer la haie lorsqu'il n'est plus nécessaire

Lorsque vous décidez de quitter la haie - peut-être que vous vendez votre place BTC ou croyez que le marché augmentera - vous devez fermer le poste à terme pour cesser de contracter des frais de financement et supprimer les risques.

Pour fermer une courte haie:

• Aller à l' interface de trading à terme
• Localisez votre position courte ouverte dans BTC / USDT ou ETH / USDT
• Cliquez sur «acheter» pour clôturer le poste
• Entrez la même quantité que vous êtes initialement court-circuité (par exemple, 1 BTC)
• Confirmer la commande sur le marché ou limiter le prix

Après la clôture, tout profit ou perte du commerce des contrats à terme sera crédité dans votre portefeuille à terme. Vous pouvez ensuite transférer USDT dans votre portefeuille SPOT si vous le souhaitez. N'oubliez pas que la fermeture de la position à terme supprime la protection des inconvénients , donc le temps de cette action.

Erreurs courantes à éviter lors de la couverture

De nombreux commerçants font des erreurs qui réduisent l'efficacité de leur couverture. Une erreur courante consiste à utiliser des types de contrats incorrects - par exemple, la couverture du BTC Spot avec les contrats à terme BNB. Faites toujours correspondre l' actif de base exactement.

Un autre problème consiste à ignorer les frais de financement sur de longues périodes. Tenir une courte couverture perpétuelle pendant des semaines peut accumuler des coûts significatifs si les taux de financement sont positifs (les shorts paient des longs). Considérez cela lors de la planification des haies à long terme.

• N'utilisez pas de levier élevé - il augmente inutilement le risque de liquidation
• Évitez la couverture partielle sans recalculer l'exposition après les transactions ponctuelles
• N'oubliez jamais de fermer la position à terme après avoir vendu des actifs au comptant

Le désalignement entre les positions spot et à terme peut entraîner une exposition spéculative involontaire ou une protection incomplète.

Questions fréquemment posées

Puis-je couvrir des altcoins avec des futures binance? Oui, Binance offre un avenir perpétuel pour les principaux altcoins tels que ADA, Sol, Dot et Link. Tant qu'il y a un marché à terme liquide pour l'altcoin que vous tenez sur place, vous pouvez court-circuiter le contrat perpétuel correspondant à couverture. Assurez-vous que la paire à terme correspond exactement à l'actif de ponctuel.

Qu'arrive-t-il à ma haie si je déposent plus de pièces de monnaie? Si vous augmentez vos avoirs, votre couverture existante devient sous-cenuité . Par exemple, si vous avez d'abord couvert 1 BTC et achetez ensuite 0,5 BTC, vous devez ajouter une position courte de 0,5 BTC dans les contrats à terme pour maintenir une protection complète.

Dois-je payer des frais lors de l'ouverture ou de la fermeture d'une couverture à terme? Oui, Binance facture des frais de preneur et de fabricant sur les métiers à terme. La clôture d'un poste entraîne généralement des frais de preneurs s'ils sont exécutés au prix du marché. Ces frais sont déduits de votre portefeuille à terme et varient en fonction de votre volume de trading et de votre solde BNB.

Puis-je utiliser de longs contrats à terme pour couvrir une courte position au point? Bien que moins courant, oui - si vous êtes un court point (par exemple, via l'emprunt de la marge), vous pouvez couvrir avec une position à terme long . Cependant, le court-circuit est limité sur la binance pour la plupart des utilisateurs, donc ce scénario s'applique principalement aux traders de marge avancés.