Bitcoin ETF : 구매 및 판매에 대한 단계별 안내서

Bitcoin ETF를 통해 투자자들은 직접 소유하지 않고 Bitcoin의 가격에 노출되어 전통적인 중개를 통해 규제 된 액체 접근을 제공 할 수 있습니다.

2025/08/10 23:29

Bitcoin ETF 개념을 이해합니다

Bitcoin ETF (Exchange-Traded Fund) 는 투자자가 암호 화폐를 직접 소유하지 않고 Bitcoin의 가격 변동에 노출 될 수있는 금융 상품입니다. 투자자는 개인 키를 관리하거나 디지털 지갑을 사용하는 대신 기존 중개 계정을 통해 Bitcoin ETF의 주식을 구입할 수 있습니다. 이 기금은 일반적으로 미국 증권 거래위원회 (SEC) 와 같은 규제 기관에 의해 승인 된 구조에 따라 실제 Bitcoin 보유 또는 선물 계약에 의해 뒷받침됩니다. Bitcoin ETF의 주요 장점은 주류 투자자에게 Bitcoin에 대한 조절, 접근 가능 및 액체 노출을 가져옵니다.

Bitcoin ETF에는 두 가지 주요 유형이 있습니다 : 스팟 Bitcoin ETF 및 선물 기반 Bitcoin ETF . SPOT ETF는 실제 Bitcoin를 보유하고 실시간 시장 가격을 추적하는 것을 목표로합니다. 반면에 선물 기반 ETF는 CME와 같은 규제 거래소에 거래 된 Bitcoin 선물 계약에 투자합니다. 스팟 ETF가 현재 Bitcoin 가격을 더 정확하게 반영하기 때문에 차이는 중요하며, 선물 ETF는 시장 기대치 및 롤 비용의 영향을받을 수 있습니다.

규제 승인은 Bitcoin ETF의 정당성과 채택에 중요한 역할을합니다. SEC는 2024 년 1 월 미국에서 첫 번째 지점 Bitcoin ETF를 승인하여 암호화 제도화를위한 중추적 인 순간을 표시했습니다. 이러한 ETF는 공개 요구 사항, 감사 및 투자자 보호를 포함한 표준 증권법의 대상이되어 신뢰성을 향상시킵니다.

중개 플랫폼 선택

Bitcoin ETF를 구매하거나 판매하려면 ETF 거래를 지원하는 중개 플랫폼을 사용해야합니다. 모든 중개인이 모든 Bitcoin ETF에 액세스 할 수있는 것은 아니므로 계정을 열기 전에 가용성을 확인해야합니다. SEC- 등록 된 플랫폼을 찾고, 낮은 거래 수수료를 제공하며, 사용자 친화적 인 인터페이스를 제공하십시오.

• 브로커가 ETF 거래 , 특히 관심있는 특정 Bitcoin ETF (예 : ARKB, IBIT, FBTC )를 지원하는지 확인하십시오.
• 플랫폼이 커미션이없는 거래 또는 거래 당 최소 수수료를 청구 할 수 있도록하십시오.
• 브로커가 정보에 입각 한 의사 결정을위한 실시간 가격 데이터 및 연구 도구를 제공하는지 확인하십시오.
• 은행 양도, ACH 또는 와이어 송금과 같은 계정 자금 옵션을 확인하십시오.

Fidelity, Charles Schwab, E Trade 및 Robinhood 와 같은 인기있는 플랫폼 *은 이제 주요 Bitcoin ETF를 나열합니다. 일부는 최소 예금이 필요하고 다른 일부는 부분적으로 주식 구매를 허용하므로 소규모 투자자가 더 쉽게 참여할 수 있습니다.

투자 계좌 개설 및 자금 지원

적절한 중개를 선택한 후 다음 단계는 투자 계좌를 개설하고 자금을 조달하는 것입니다. 이 프로세스는 일반적으로 검증 절차에 따라 몇 분에서 몇 일이 소요됩니다.

• 운전 면허증 또는 여권과 같은 개인 식별 문서를 제공합니다.
• 사회 보장 번호 (SSN) 또는 규정 준수에 대한 동등한 세금 신분증을 입력하십시오.
• 고객 (KYC) 및 자금 세탁 방지 (AML) 수표를 완료하십시오.
• 중개 계좌에 자금을 지원하기 위해 은행 계좌 또는 직불 카드를 연결하십시오.

계정이 확인되면 보증금을 시작하십시오. ACh 전송은 일반적이며 일반적으로 1-3 일이 걸리는 데 정착하는 데 1 ~ 3 일이 걸립니다. 일부 중개인은 수수료로 인스턴트 자금을 제공합니다. 불안정한 현금으로 인해 주문을 실행할 수있는 능력을 제한 할 수 있으므로 거래를하기 전에 자금이 완전히 해결되도록하십시오.

Bitcoin ETF에 대한 구매 주문을 배치합니다

자금 조달 계정을 사용하면 이제 Bitcoin ETF의 주식을 구매할 수 있습니다. 시세 기호를 사용하여 ETF를 검색하여 시작하십시오 (예 : Ibit for Ishares Bitcoin ETF ). 유동성을 평가하기 위해 현재 시장 가격, 입찰/요청 스프레드 및 일일량을 검토하십시오.

• 주문 유형을 선택하십시오 : 시장 주문은 최상의 가격으로 즉시 실행되며, 한도 주문을 사용하면 지불 할 최대 가격을 설정할 수 있습니다.
• 투자하려는 주식 수 또는 달러 금액을 입력하십시오.
• 예상 수수료 및 총 비용을 포함한 거래 세부 사항을 검토하십시오.
• 주문을 확인하고 제출하십시오.

예를 들어, 주당 25 달러로 500 달러 상당의 FBTC를 구매하려면 금액을 입력하고 브로커가 지원하는 경우 "분수 주식"을 선택하십시오. 시장 조건이 주문 매개 변수와 일치하면 거래가 실행됩니다. 실행 후 주식은 포트폴리오에 나타납니다.

Bitcoin ETF 주식 모니터링 및 판매

Bitcoin ETF 공유를 소유 한 후에는 중개 대시 보드를 통해 성능을 모니터링 할 수 있습니다. 가격은 Bitcoin의 시장 가치, 투자자 감정 및 거시 경제적 요인에 따라 변동합니다. 가능한 경우 가격 경고를 설정하거나 기술 분석 도구를 사용하십시오.

판매하기로 결정할 때 :

• 포트폴리오로 이동하여 소유 한 Bitcoin ETF를 선택하십시오.
• “판매”를 클릭하고 시장 주문 또는 제한 주문 중에서 선택하십시오.
• 청산을 위해 주식 수 또는 달러 가치를 입력하십시오.
• 확인하기 전에 수수료 및 예상 수익을 검토합니다.

판매는 주식이 이익으로 판매되면 자본 이득 세금 이벤트를 유발합니다. 단기 이익 (1 년 미만)은 일반 소득으로 과세되며 장기 이익 (1 년 이상)은 세율이 낮을 수 있습니다. 판매 수익금은 일반적으로 T+2 정산 시간 (거래일 이후 2 일) 내에 중개 계정에서 사용할 수 있습니다.

세금 및 규제 고려 사항

Bitcoin ETF에 투자하려면 다른 유가 증권과 유사한 세금 의무가 포함됩니다. 중개인은 연말에 Form 1099-B를 발행하여 자본 이익과 손실을 자세히 설명합니다. 필요한 경우 일정 D 및 양식 8949를 사용하여 세금 신고서에 대해보고해야합니다.

• 배당금은 일반 소득으로 과세됩니다.
• 세탁 판매 규칙 적용 : 손실로 판매 및 30 일 이내에 재구매하면 세금 목적으로 손실이 무관합니다.
• 비 원자 투자자는 치료가 다를 수 있으므로 지방 세법을 참조해야합니다.

규제 감독은 Bitcoin ETF가 재무보고 표준을 준수하도록합니다. 그러나 Bitcoin을 직접 보유하는 것과 달리 ETF 투자자는 기본 자산에 대한 양육권이 없습니다. 이는 개인 주요 위험 에 대한 노출이 아니라 Bitcoin 매장량에 대한 직접적인 제어가 없음을 의미합니다.

자주 묻는 질문

Bitcoin ETF 주식을 실제 Bitcoin로 변환 할 수 있습니까?

아니요, Bitcoin ETF 주식은 기본 암호 화폐가 아니라 펀드의 소유권을 나타냅니다. 물리적 인 주식을 상환하는 메커니즘은 없다 Bitcoin.

Bitcoin ETF는 거래소에서 Bitcoin를 구매하는 것보다 더 안전합니까?

Bitcoin ETF는 교환 해킹, 지갑 잘못 관리 및 개인 키 손실 과 관련된 위험을 제거합니다. 그러나 펀드 발행자와 관련된 시장 변동성, 관리 수수료 및 상대방 위험이 적용됩니다.

Bitcoin ETF의 일반적인 비용 비율은 얼마입니까?

비용 비율은 제공자마다 다릅니다. 예를 들어, BlackRock의 IBIT는 연간 연간 수수료가 0.12%이며 ARKB는 0.21%를 청구합니다. 이 수수료는 펀드 자산에서 자동으로 공제됩니다.

Bitcoin ETF는 배당금을 지불합니까?

Bitcoin ETF는 배당금 지불 주식과 같은 소득을 창출하지 않습니다. 모든 분배는 드물며 일반적으로 현금 보유 또는 선물 계약 조정에 대한 사소한이자로 인해 발생합니다.