Wie wähle ich den Randmodus für den Vertragshandel aus? Was ist der Unterschied zwischen Vollposition und Position zu Position?

Die Auswahl zwischen Vollposition und Positionsmarkenmodi im Krypto-Vertragshandel beeinflusst das Risikomanagement und potenzielle Renditen auf der Grundlage Ihrer Strategie und Marktbedingungen.

Apr 28, 2025 at 12:01 pm

Die Auswahl des richtigen Margin -Modus für den Vertragshandel ist entscheidend für die Verwaltung des Risikos und die Optimierung der potenziellen Renditen. In der Welt der Kryptowährung ermöglicht es den Händlern, den Vertragshandel, insbesondere die Futures und Optionen, über die Preisbewegungen von Kryptowährungen zu spekulieren, ohne die zugrunde liegenden Vermögenswerte zu besitzen. Wenn es um Margenmodi geht, haben Händler in der Regel zwei Hauptoptionen: der Randmodus des vollständigen Positionsrandes und der Randmodus von Positions-zu-Positionen. Das Verständnis der Unterschiede zwischen diesen Modi und der Auswahl des geeigneten kann Ihre Handelsstrategie und -ergebnisse erheblich beeinflussen.

Verständnis der Marge im Vertragshandel

Bevor Sie sich mit den Besonderheiten der Margin -Modi befassen, ist es wichtig zu verstehen, welche Marge im Kontext des Vertragshandels steht. Die Marge ist die Höhe des Kapitals, das zur Eröffnung und Aufrechterhaltung einer Position in einem Futures- oder Optionsvertrag erforderlich ist . Es wirkt als eine Form von Sicherheiten, um mögliche Verluste abzudecken. Die Margenanforderung hängt von der Börse, dem Vermögenswert und der Volatilität des Marktes ab.

Vollpositionsrandmodus

Der vollständige Positionsmargmodus ist eine Margeneinstellung, bei der der gesamte Kontostand für alle offenen Positionen als Marge verwendet wird. Dieser Modus berechnet die Margenanforderung basierend auf der Gesamtbelichtung über alle Positionen hinweg und nicht einzeln für jede Position. So funktioniert es:

• Einheitliche Margenberechnung : Der für alle offene Positionen erforderliche Rand wird als einzelner Betrag berechnet. Dies bedeutet, dass die Marge für eine neue Position durch die Netto -Exposition aller kombinierten Positionen bestimmt wird.
• Risikomanagement : Dieser Modus kann für Händler von Vorteil sein, die ihr Risiko eher auf Portfolioebene als auf der Basis pro Position verwalten möchten. Es ermöglicht mehr Flexibilität bei der Verwendung der Marge in verschiedenen Positionen.
• Hebelwirkung : Im Rand des vollständigen Positionsmarkens kann der auf jede Position angewendete Hebel durch die Leistung anderer Positionen beeinflusst werden. Ein Verlust in einer Position kann die verfügbare Marge für andere Positionen verringern, was möglicherweise zu Liquidationen führt.

Position für Positionsrandmodus

Der Randmodus von Positions-Positionen dagegen berechnet die Randbedarf für jede einzelne Position separat. Dieser Modus wird häufig von Händlern bevorzugt, die mehr granuläre Kontrolle über ihre Risikoexposition wünschen. So funktioniert es:

• Individuelle Randberechnung : Jede Position hat ihre eigene Margenanforderung, die unabhängig von anderen Positionen berechnet wird. Dies bedeutet, dass der Rand für eine neue Position ausschließlich durch die Besonderheiten dieser Position bestimmt wird.
• Risikoisolation : Dieser Modus isoliert das Risiko jeder Position, was bedeutet, dass Verluste in einer Position nicht direkt die für andere Positionen verfügbare Marge beeinflussen. Dies kann für Händler vorteilhaft sein, die sicherstellen möchten, dass eine einzige Verlustposition ihr gesamtes Portfolio nicht gefährdet.
• Hebelkontrolle : Im Rahmen des Positionsmargenmodus von Positions-zu-Positionen können Händler unterschiedliche Hebelwerte auf verschiedene Positionen anwenden und eine genauere Kontrolle über ihre Exposition und das Risikomanagement ermöglichen.

Auswahl zwischen den Randmodi der vollständigen Position und der Position von Position zu Positionen

Die Auswahl des entsprechenden Margenmodus hängt von Ihrer Handelsstrategie, der Risikotoleranz und den spezifischen Merkmalen der von Ihnen gehandelten Vermögenswerte ab. Hier sind einige Faktoren zu berücksichtigen, wenn Sie Ihre Entscheidung treffen:

• Handelsstrategie : Wenn Sie über ein diversifiziertes Portfolio mit mehreren Positionen verfügen und das Risiko auf Portfolioebene verwalten möchten, ist der vollständige Positionsmarkenmodus möglicherweise besser geeignet. Wenn Sie das Risiko lieber pro Positionsbasis bevorzugen und die Auswirkungen jedes Handels isolieren möchten, kann der Margenmodus von Positions-zu-Positionen besser passen.
• Risikotoleranz : Händler mit einer höheren Risikotoleranz bevorzugen möglicherweise den Margin -Modus der vollständigen Position, da dies eine aggressivere Nutzung der Hebelwirkung in ihrem gesamten Portfolio ermöglicht. Diejenigen mit einer niedrigeren Risikotoleranz können sich für den Randmodus von Positions-zu-Positionen entscheiden, um die Auswirkungen einer einzelnen Position auf ihr Gesamtkonto zu begrenzen.
• Marktvolatilität : In stark volatilen Märkten kann der Margenmodus von Positions-zu-Positionen mehr Stabilität erzielen, indem das Risiko jeder Position isoliert wird. In stabileren Märkten kann der vollständige Positionsmargmodus effizienter die verfügbare Marge nutzen.

Praktische Schritte, um den Randmodus festzulegen

Das Einstellen des Randmodus auf einem Kryptowährungsaustausch umfasst normalerweise einige einfache Schritte. So können Sie es auf einer beliebten Plattform wie Binance machen:

• Melden Sie sich in Ihr Binance -Konto an : Stellen Sie sicher, dass Sie in Ihr Konto angemeldet sind und Zugriff auf den Futures Trading -Abschnitt haben.
• Navigieren Sie zur Futures Trading Interface : Klicken Sie auf die Registerkarte "Futures", um auf die Futures Trading -Schnittstelle zuzugreifen.
• Wählen Sie den Randmodus aus : Suchen Sie nach der Option "Margin -Modus" oder "Positionsmodus", die normalerweise im Abschnitt Einstellungen oder Einstellungen der Futures Trading -Schnittstelle zu finden ist.
• Wählen Sie Ihren bevorzugten Modus : Wählen Sie entweder "vollständige Position" oder "Position für Position" basierend auf Ihren Handelsstrategie- und Risikomanagementpräferenzen.
• Bestätigen Sie die Änderung : Bestätigen Sie nach Auswahl Ihres bevorzugten Randmodus die Änderung. Die Plattform wendet den neuen Margin -Modus auf Ihr Konto an.

Auswirkungen des Randmodus auf die Handelsleistung

Die Auswahl des Margenmodus kann erhebliche Auswirkungen auf Ihre Handelsleistung haben. Hier sind einige wichtige Überlegungen:

• Margeneffizienz : Der vollständige Positionsmargenmodus kann in Bezug auf die Margenauslastung effizienter sein, da der gesamte Kontostand für alle Positionen verwendet werden kann. Dies kann für Händler von Vorteil sein, die ihre Exposition maximieren möchten.
• Risikoexposition : Der Margenmodus von Positions-zu-Positionen bietet mehr Kontrolle über die Risikoexposition, da jede Position von den anderen isoliert ist. Dies kann dazu beitragen, einen Dominoeffekt zu verhindern, bei dem Verluste in einer Position in anderen zu Liquidationen führen.
• Hebelflexibilität : Im Rahmen des Positionsmargenmodus von Positions-Positionen können Händler unterschiedliche Hebelwerte auf verschiedene Positionen anwenden, sodass ein maßgeschneidertes Risikomanagement ermöglicht. Im Rand des vollständigen Positionsmarkens wird die auf jede Position angewendete Hebelwirkung durch die Gesamtleistung des Portfolios beeinflusst.

Häufig gestellte Fragen

F: Kann ich nach dem Öffnen von Positionen zwischen den Randmodi in voller Position und Position zu Position wechseln?

A: Ja, die meisten Börsen ermöglichen es Ihnen, zwischen den Randmodi zu wechseln, aber es ist wichtig, die spezifischen Regeln der von Ihnen verwendeten Plattform zu überprüfen. Bei einigen Börsen müssen Sie möglicherweise alle offenen Positionen schließen, bevor Sie die Modi wechseln, während andere möglicherweise es Ihnen ermöglichen, sich zu wechseln, ohne die Positionen zu schließen.

F: Wie wirkt sich die Auswahl des Randmodus auf meine potenziellen Gewinne und Verluste aus?

A: Die Auswahl des Margenmodus kann Ihre potenziellen Gewinne und Verluste erheblich beeinflussen. Der vollständige Positionsmarkenmodus kann aufgrund der effizienteren Margin -Nutzung zu höheren potenziellen Gewinnen führen, erhöht jedoch auch das Risiko größerer Verluste, wenn sich der Markt gegen Ihre Positionen bewegt. Der Power-by-Positions-Margenmodus kann potenzielle Verluste durch die Isolierung des Risikos jeder Position einschränken, kann jedoch auch die potenziellen Gewinne aufgrund einer geringeren effizienten Margenauslastung einschränken.

F: Gibt es Gebühren, die mit der Verwendung verschiedener Randmodi verbunden sind?

A: Die Gebühren können je nach Austausch und spezifischer Randmodus, den Sie auswählen, variieren. Einige Börsen können unterschiedliche Gebühren für die Randmodi in vollem Umfang und Positions-zu-Positionen erheben. Daher ist es wichtig, die Gebührenstruktur Ihrer ausgewählten Plattform vor der Entscheidung zu überprüfen.

F: Kann ich beide Randmodi gleichzeitig auf demselben Konto verwenden?

A: Normalerweise erlauben Börsen die Verwendung beider Margenmodi nicht gleichzeitig auf demselben Konto. Sie müssen einen Modus für Ihr gesamtes Konto auswählen, obwohl einige Plattformen möglicherweise separate Unterkonten anbieten, die auf verschiedene Margin-Modi eingestellt werden können.