Was ist ADL auf Kucoin -Futures?

ADL auf Kucoin -Futures verstehen

ADL steht für Auto-Deleveraging , einen Risikomanagementmechanismus, der für Kucoin-Futures verwendet wird, wenn eine gehebelte Position aufgrund einer unzureichenden Marge gewaltsam geschlossen ist, und es gibt keine verfügbaren Liquidationsaufträge auf dem Markt, um den Verlust zu absorbieren. Im Gegensatz zur herkömmlichen Liquidation, die vom Versicherungsfonds behandelt wird, tritt ADL ein, wenn das System den Verlust aus dem Versicherungsfonds nicht vollständig abdecken kann oder wenn der Markt für ordnungsgemäße Liquidation zu volatil ist. Dieser Prozess sorgt dafür, dass profitable Händler die Hebelwirkung entgegengesetzter Positionen automatisch mit hohem Gewinn und niedrigem Liquidationsrisiko verringert, um den Verlust aus der bankrotten Position zu absorbieren.

Im Wesentlichen verhindert ADL ein systemisches Risiko, indem der Verlust von einem bankrotten Händler auf ausgewählte profitable Händler übertragen wird. Es ist kein zufälliger Prozess - KUCOIN verwendet ein Prioritätsranking -System, das auf der Gewinnverhältnis und dem Hebelgrad der gegnerischen Positionen basiert. Händler mit den höchsten Gewinnquoten und dem niedrigsten Insolvenzrisiko werden höchstwahrscheinlich zuerst ausgewählt.

Wie ADL auf Kucoin -Futures funktioniert

Wenn die Position eines Händlers liquidiert ist und der Versicherungsfonds den vollen Verlust nicht abdecken kann, initiiert das System ADL. So entfaltet es sich:

• Das System identifiziert alle profitablen Gegenpositionen (z. B. wenn eine lange Position liquidiert wird, und kurze Positionen werden berücksichtigt).
• Jede profitable Position wird ein ADL -Ranking zugewiesen, das auf der Registerkarte "ADL -Ranking" im Futures -Konto sichtbar ist.
• Positionen mit dem höchsten Gewinnquoten und dem niedrigsten Risiko (dh niedriger Hebelwirkung, hoher Wartungsmarge) werden für das Löschen priorisiert.
• Wenn Ihre Position ausgewählt ist, wird sie teilweise oder vollständig zum Insolvenzpreis der liquidierten Position geschlossen - nicht der Markpreis oder den aktuellen Marktpreis.

Dieser Mechanismus stellt sicher, dass Verluste aus fehlgeschlagenen Positionen von Händlern absorbiert werden, die statistisch am sichersten sind, um eine solche Reduktion zu bewältigen, ohne sich selbst zu liquidieren.

So überprüfen Sie Ihr ADL -Ranking auf Kucoin

Durch die Überwachung Ihres ADL -Rankings können Sie Ihr Risiko beurteilen, unfreiwillig einzustimmen. Um es zu überprüfen:

• Melden Sie sich bei Ihrem Kucoin -Futures -Konto an.
• Navigieren Sie zur Registerkarte "Positionen" .
• Suchen Sie nach der Spalte "ADL Ranking" neben jeder offenen Position.
• Die Rangliste reicht von 0 bis 4, wobei 0 das niedrigste Risiko und 4 bedeutet, das höchste Risiko für die Auswahl für ADL zu bedeuten.

Wenn Ihr Ranking 4 ist, gehört Ihre Position zu den ersten, die für ADL im Falle eines systemweiten Ablagerungsereignisses in Betracht gezogen werden. Sie können Ihr Ranking reduzieren, indem Sie Ihre Hebelwirkung senken oder hochprofitable Positionen schließen. Dies ist besonders wichtig in Zeiten mit hoher Marktvolatilität oder bei großen Positionen.

Schritt für Schritt: So reduzieren Sie das ADL-Risiko auf Kucoin

Befolgen Sie die folgenden Schritte, um die Wahrscheinlichkeit von ADL zu minimieren:

• Reduzieren Sie Ihre Hebelwirkung : Die Senkung der Hebelwirkung verringert Ihr Gewinnquoten im Vergleich zur Marge, wodurch Ihr ADL -Ranking verbessert wird.
• Enge hochprofitable Positionen : Wenn eine Position einen großen nicht realisierten Gewinn hat, erhöht sie Ihr ADL -Risiko. Überlegen Sie, wie Sie passende Gewinne nehmen.
• Vermeiden Sie das Halten von Positionen während der hohen Volatilität : ADL -Ereignisse sind bei scharfen Preisbewegungen wahrscheinlicher - die BTC oder die ETH -Volatilität der ETH als Indikatoren.
• Verwenden Sie Stop-Loss-Bestellungen : Diese helfen dabei, das Risiko proaktiv zu verwalten, und vermeiden Sie es, in ein Cascading-Liquidationsszenario gefangen zu werden.
• Überprüfen Sie Ihr ADL -Ranking täglich : Machen Sie es zu einem Teil Ihrer Handelsroutine, um diese Metrik zu überprüfen, insbesondere wenn Sie über Nacht gehebelte Positionen halten.

Jedes dieser Aktionen beeinflusst direkt Ihr ADL -Ranking und verringert die Wahrscheinlichkeit, dass unfreiwillige Positionsverschlüsse.

Unterschied zwischen ADL und erzwungener Liquidation

Es ist entscheidend, zwischen diesen beiden Mechanismen zu unterscheiden:

• Eine erzwungene Liquidation tritt auf, wenn Ihr Rand unter die Wartungsanforderung fällt. Das System schließt Ihre Position automatisch, um weitere Verluste zu vermeiden. Dadurch wird bei Bedarf der Versicherungsfonds verwendet.
• ADL tritt auf, wenn die Position eines anderen Händlers liquidiert ist und das System Verluste zurückerobern muss, die der Versicherungsfonds nicht vollständig absorbieren kann. In diesem Fall kann Ihre profitable Position geschlossen sein, um diesen Verlust abzudecken - selbst wenn Ihre eigene Position gesund ist.

Der Hauptunterschied besteht darin: Die erzwungene Liquidation wirkt sich aufgrund Ihres Risikomanagementversagens nur auf Ihre eigene Position aus, während ADL Ihre Position aufgrund des Versagens der Position eines anderen Händlers und der Bedürfnis des Systems, Verluste auszugleichen, beeinflusst.

FAQs über ADL auf Kucoin -Futures

F: Kann ich benachrichtigt werden, bevor ADL meiner Position passiert? Nein, Kucoin enthält keine Voraussetzungen für ADL. Es ist ein Echtzeit-Risikominderungsprozess. Sie müssen Ihr ADL -Ranking manuell überwachen, um auf dem Laufenden zu bleiben.

F: Ist ADL nur in Bärenmärkten stattfinden? Nein, ADL kann sowohl in Bullen- als auch in Bärenmärkten auftreten. Es hängt von der Anzahl der Liquidationen und dem Zustand des Versicherungsfonds ab - nicht allein die Marktrichtung.

F: Wenn meine Position über ADL geschlossen wird, verliere ich dann Geld? Sie verlieren kein Geld direkt - Sie werden zum Insolvenzpreis der liquidierten Position geschlossen, was möglicherweise schlechter sein kann als der aktuelle Marktpreis. Da Ihre Position jedoch profitabel war, verringert der Verschluss Ihre nicht realisierten Gewinne und verursachen einen Verlust.

F: Ist ADL einzigartig für Kucoin -Futures? Nein, ADL wird von mehreren großen Futures -Börsen wie Binance Futures und Bybit verwendet. Jeder Austausch hat ein eigenes Ranking -System und seine eigenen Regeln, aber der Kernmechanismus bleibt ähnlich.