Coinbase 선물에 대해 실현 된 이익과 손실은 어떻게 계산됩니까?

코인베이스 선물의 실현 된 이익과 손실을 이해합니다

코인베이스 선물에 대한 실현 된 이익 손실 (PNL)은 선물 포지션이 폐쇄 될 때 발생하는 실제 이익 또는 손실을 나타냅니다. 시장 가격에 따른 공개 포지션의 현재 가치를 반영하는 실현되지 않은 PNL과 달리 PNL은 주문이 완전히 해결 된 후 최종 결과를 캡처합니다. 이 메트릭은 성능을 정확하게 평가하고 휘발성 암호 화폐 파생 상품 시장 내에서 효과적으로 위험을 관리하려는 거래자에게 중요합니다.

실현 된 PNL 계산에 영향을 미치는 구성 요소

1. 선물 계약의 진입 가격은 거래의 기준 비용 또는 수익을 결정합니다. 긴 포지션을 열 때, 이것은 자산을 구입 한 가격입니다. 짧은 위치에서는 그것이 판매 된 가격입니다.
2. 출구 가격은 포지션이 폐쇄되는 시장 요율입니다. 입국과 출구 가격의 차이는 이익 또는 손실 금액에 직접적인 영향을 미칩니다.
3. 계약 또는 기본 통화 단위로 측정 된 위치 크기는 가격 변동의 영향을 조정합니다. 더 큰 위치는 잠재적 이익과 손실을 모두 증폭시킵니다.
4. 자금 지불은 영구 선물 계약에서 중요한 역할을합니다. 길고 짧은 홀더 사이의주기적인 전송은 폐쇄시 전반적인 수익성을 추가하거나 줄일 수 있습니다.
5. 거래 수수료는 최종 결제에서 공제됩니다. 제작자 및 테이커 요금은 사용자의 계층 및 주문 유형에 따라 다르므로 순 실현 결과에 영향을 미칩니다.

길고 짧은 위치에 대한 계산 방법론

1. 긴 포지션의 경우, 실현 된 PNL은 출구 가격에서 입장료를 빼서 거래 된 수량을 곱하여 계산됩니다. 긍정적 인 결과는 이익을 나타내며, 부정적인 가치는 손실을 반영합니다.
2. 짧은 위치의 경우, 공식은 반전됩니다. 출구 가격은 입국 가격에서 빼기 전에 위치 크기를 곱합니다. 이것은 높음을 판매하고 낮게 구매하는 전략을 설명합니다.
3. 부분 충전을 통해 여러 항목 또는 출구가 발생하면 각 다리는 시간 가중 평균 가격을 사용하여 별도로 평가됩니다. 이를 통해 다른 실행 지점에서 이익의 정확한 귀속을 보장합니다.
4. 계산은 거래 수수료 및 보유 기간 동안 지불되거나받은 자금 요금을 포함한 모든 관련 비용을 설명해야합니다.
5. Coinbase Futures는 인용 통화 (일반적으로 USD 또는 Stablecoin)에서 정착이 발생하는 마크 투 마켓 시스템을 사용하여 기본 자산 변동성에 관계없이 평가의 명확성을 보장합니다.

실현 된 PNL 추적의 위험 관리 영향

1. 정확한 추적을 통해 거래자는 시간이 지남에 따라 전략 효율성을 평가하여 의사 결정의 패턴을 식별하여 일관된 결과로 이어질 수 있습니다.
2. 히스토리 실현 PNL을 분석함으로써 사용자는 레버리지 레벨을 조정하고, 입력 및 종료 기준을 개선하며, 다른 기기에서 포트폴리오 할당을 최적화 할 수 있습니다.
3. 실현 된 이익이 많은 관할 구역에서 과세 대상 이벤트를 유발함에 따라 더 나은 세금보고를 가능하게합니다. 정확한 기록을 유지하면 규제 요구 사항 준수가 지원됩니다.
4. 거래자는 실적 저하 자산이나 기간을 격리시켜 거래 계획의 다른 곳에서 성공적인 접근 방식을 방해하지 않고 목표 개선을 허용 할 수 있습니다.
5. 외부 분석 도구와의 통합은 가시성을 향상시켜 간단한 이익 총계를 넘어서 성능 지표에 대한 더 깊은 통찰력을 제공합니다.

자주 묻는 질문

1. 선물 포지션이 청산되면 실현 된 PNL은 어떻게됩니까? 청산시 교환은 일반적인 시장 가격으로 위치를 마감합니다. 실현 된 PNL 은이 강제 출구 가격을 사용하여 원래의 항목과 비교하여 계산되며, 해당 순간까지 모든 해당 수수료 및 자금 지불금을 고려합니다.
2. Coinbase 선물 대시 보드에서 실시간으로 PNL이 실현 되었습니까? 예, Coinbase는 전용 PNL 섹션을 제공하여 위치가 닫힌 직후에 실현 된 이익과 손실이 업데이트됩니다. 사용자는 거래 당 이러한 수치를 보거나 특정 기간 동안 집계 할 수 있습니다.
3. 자금 지불로 인해 수익성있는 거래가 부정적인 실현 PNL을 보여주기 위해 수익성있는 거래를 할 수 있습니까? 전적으로. 가격 이동이 거래자에게 선호 되더라도 장기 노출은 긴 포지션에 대한 상당한 자금 비용을 축적하거나 반바지의 수입을 누락하여 전력으로 달리이기는 거래를 순 손실로 전환 할 수 있습니다.
4. 위치의 일부를 닫는 것은 부분 실현 PNL을 생성합니까? 예, 개방형 위치의 일부가 닫힐 때마다 플랫폼은 평균 입력 가격의 비중과 가까운 주문의 실행 가격을 기준으로 해당 세그먼트의 해당 실현 PNL을 계산하고 기록합니다.