영구 계약을 거래 할 때 위험을 관리하는 방법은 무엇입니까?

Bybit의 영구 계약 이해

Bybit 의 영구 계약은 상환 자산을 소유하지 않고 BTC, ETH 및 다른 것과 같은 암호 화폐의 가격 이동을 추측 할 수있는 파생 금융 상품입니다. 전통적인 미래와 달리,이 계약에는 만료 날짜가 없으므로 거래자가 무기한 직책을 맡을 수 있습니다. 이러한 유연성은 거래 기회를 증가시키고 위험 노출을 증폭시킵니다. Bybit에서 최대 100 배까지 올라갈 수있는 레버리지를 사용하면 거래자가 자본금을 최소화하는 대규모 위치를 제어 할 수 있습니다. 그러나 높은 레버리지는 또한 작은 불리한 가격 변동조차도 청산을 유발할 수 있음을 의미합니다. 자금 조달 요금, 마크 가격 및 유지 보수 마진을 포함하여 영구 계약이 어떻게 작동하는지 이해하는 것은 위험을 효과적으로 관리하는 데 필수적입니다.

적절한 레버리지 레벨을 설정합니다

영구 계약을 거래 할 때 가장 중요한 위험 관리 전략 중 하나는 올바른 레버리지를 선택하는 것입니다. Bybit은 100 배 높은 레버리지를 제공하지만 최대 레버리지를 사용하면 청산 확률이 크게 증가합니다. 트레이더는 레버리지 수준을 결정하기 전에 위험 허용량과 계정 규모를 평가해야합니다. 보수적 인 거래자는 3 배에서 10 배의 레버리지를 선택할 수 있으며, 이는 이익 잠재력과 위험 관리 사이의 균형을 제공합니다. 더 숙련 된 거래자는 더 높은 레버리지를 사용할 수 있지만 엄격한 위험 관리 만 사용할 수 있습니다. Bybit에서 레버리지를 조정하려면 :

• 계약 거래 인터페이스 로 이동하십시오
• 레버리지 조정 버튼 찾기, 일반적으로 주문 패널 근처에서
• 드롭 다운 메뉴에서 원하는 레버리지 레벨을 선택하십시오
• 주문을하기 전에 변경 사항을 확인하십시오

레버리지는 잠재적 이익과 손실에 영향을 미친다는 점에 유의해야합니다. 추가 마진이 추가되지 않았다고 가정하면 가격이 거래자에 대해 2% 만 이동하면 50 배의 레버리지가있는 위치가 청산됩니다.

스톱 손실 및 테이크 비영리 주문을 활용합니다

스톱 손실 (SL) 및 Take-Profit (TP) 주문을 배치하는 것은 기본 위험 완화 기술입니다. 이 명령은 무역 출구를 자동화하여 정서적 의사 결정을 줄이는 데 도움이됩니다. BYBIT에서, 스톱 손실 주문은 실행 속도 선호도에 따라 한도 및 시장 주문 유형으로 설정할 수 있습니다. 이러한 주문을 구성하려면 다음과 같습니다.

• 거래 인터페이스에서 주문 패널을 엽니 다
• '조건부 순서' 로 전환하거나 일반 주문 섹션에서 SL/TP 필드를 사용하십시오.
• 기술 분석 또는 지원/저항 수준에 따라 스톱 손실 가격을 입력하십시오.
• Take-Profit 가격을 미리 정해진 수준에서 이익을 잠그도록 설정하십시오.
• 의도하지 않은 위치 증가를 방지하기 위해 감소 전용 모드를 사용할지 여부를 선택하십시오.

감소 전용을 사용하면 주문이 기존 위치 만 줄이고 실수로 새 위치를 열지 않도록합니다. 상인은 정상적인 시장 변동성이 조기 출구를 유발할 수 있으므로 트레이더는 진입 가격에 너무 가깝게 배치하지 않아야합니다. 잘 배치 된 STOP 손실은 평균 True 범위 (ATR)와 같은 변동성 표시기를 고려하고 주요 차트 수준을 존중합니다.

청산 가격 및 마진 비율 모니터링

Bybit은 모든 개방 위치에 대한 청산 가격 및 마진 비율을 표시합니다. 청산 가격은 마진이 충분하지 않아 거래소가 자동으로 위치를 종료하는 시장 가격입니다. 여백 비율은 위치의 건강을 반영하며, 값이 낮을수록 위험이 높습니다. 청산을 피하려면 :

• 위치 패널에 표시된 청산 가격을 정기적으로 확인하십시오.
• 현재 시장 가격에 청산 수준에서 안전한 완충액이 있는지 확인하십시오.
• 가격이 청산 구역에 접근하면 더 많은 자금을 추가하여 이용 가능한 마진 증가
• 주요 뉴스 릴리스와 같은 고소성 행사 중에 입장을 유지하지 마십시오.

트레이더는 부분적인 근접 함수를 사용하여 위치 크기를 줄이고 여백 비율을 향상시킬 수 있습니다. Bybit의 보험 기금은 부정적인 잔고로부터 보호하지만 청산을 방지하지는 않습니다. 이러한 메트릭을 실시간으로 모니터링하면 공개 거래에 대한 제어를 유지하는 데 도움이됩니다.

위치 크기 및 다각화 사용

적절한 위치 크기는 단일 거래가 전체 계정 잔액을 크게 손상시킬 수 없도록합니다. 일반적인 규칙은 단일 거래에서 총 계정 지분의 1% ~ 2%를 위험에 빠뜨리는 것입니다. 예를 들어, 거래자가 $ 10,000 계정을 가지고 있다면 거래 당 $ 100- $ 200 이상을 위험에 빠뜨리지 않아야합니다. 위치 크기를 계산하려면 :

• 입국 가격 과 스톱 손실 거리를 달러로 결정하십시오
• 위치 크기에 입력과 스톱 손실의 차이를 곱하여 잠재적 손실을 얻습니다.
• 잠재적 손실이 위험 허용 범위와 일치 할 때까지 위치 크기 조정

다양한 암호화 자산 및 거래 전략에 대한 다각화는 전반적인 포트폴리오 위험을 줄일 수 있습니다. 트레이더는 단일 BTC 길이에 모든 자본을 집중시키는 대신 BTC, ETH 및 SOL 에 대한 노출이 상관되지 않은 설정으로 노출 될 수 있습니다. 그러나 과도한 레버리지를 갖춘 과잉 변동은 여전히 시장 전체 침체기 동안 체계적인 위험을 초래할 수 있습니다.

Bybit의 위험 관리 도구 사용

Bybit은 위험 제어를 지원하기위한 몇 가지 내장 도구를 제공합니다. 가격 보호 기능을 통해 사용자는 최대 미끄러짐 허용 오차를 설정하여 빠른 가격 이동 중 손실을 최소화 할 수 있습니다. 포스트 전용 주문은 거래자가 테이커 수수료를 지불하는 것을 방지하고 의도하지 않은 시장 영향을 피합니다. 또한 Bybit은 다음을 제공합니다.

• 고립 된 대 크로스 마진 모드 : 고립 된 마진은 단일 위치에 대한 할당 된 마진으로 위험을 제한하는 반면, 크로스 마진은 전체 계정 잔액을 사용하여 위험을 증가 시키지만 청산 가능성을 줄입니다.
• ADL (Auto-Deleveraging) 모니터링 : 레버리지가 높은 직책은 보험 기금이 고갈 된 경우 자동 지분에 걸릴 위험이 있습니다. ADL 레벨을 확인하면이를 피할 수 있습니다
• 자금 조달 요금 경고 : 높은 자금 율은 시간이 지남에 따라 이익을 침식 할 수 있습니다. 거래자는 이러한 비용을 모니터링하기 위해 경고를 설정할 수 있습니다

할당 된 마진 내에 손실이 포함되므로 초보자에게는 고립 된 마진 으로 전환하는 것이 종종 더 안전합니다. 트레이더는 또한 성과를 분석하고 그에 따라 전략을 조정하기 위해 주문 기록 과 위치 로그를 정기적으로 검토해야합니다.

자주 묻는 질문

Bybit의 고립 된 마진과 크로스 마진의 차이점은 무엇입니까? 분리 된 마진은 고정 된 양의 마진을 특정 위치에 할당합니다. 가격이 상인에 대항하여 이동하면 할당 된 마진 만 위험에 처해 있습니다. Cross Margin은 전체 계정 잔액을 담보로 사용하여 청산 가능성을 줄이지 만 전체 계정을 잠재적 손실에 노출시킵니다.

자금 요금은 내 영구 계약 위치에 어떤 영향을 미칩니 까? 자금 조달 요금은 길고 짧은 거래자간에 주기적으로 지불됩니다. 긴 포지션을 보유하고 자금 조달 요금이 긍정적 인 경우 짧은 소지자에게 지불합니다. 이 비용은 시간이 지남에 따라 축적되며 특히 장기적으로 수익성을 줄일 수 있습니다.

거래 중에 더 많은 마진을 추가하여 청산을 피할 수 있습니까? 예, Bybit은 마진을 열린 위치에 추가 할 수 있습니다. 마진을 늘리면 청산 가격이 낮아지고 위치의 마진 비율이 향상됩니다. 위치가 청산되지 않은 한 위치 패널에서 수동으로 수행 할 수 있습니다.

내 위치가 ADL (Auto-Deleveraging) 대기열에 있으면 어떻게해야합니까? ADL 대기열에 귀하의 위치가 나타나면 상대방이 청산되고 보험 기금이 불충분 한 경우 자동으로 폐쇄 될 수 있음을 의미합니다. ADL 위험을 줄이려면 극도의 시장 이동이 발생하기 전에 레버리지를 낮추거나 위치의 일부를 가까이 또는 전적으로 종료하십시오.