ブロックチェーンの法的および規制上の問題は何ですか?

分散型金融における規制遵守

1. 分散型金融 (DeFi) プラットフォームをサポートするブロックチェーン ネットワークは中央当局なしで運用されることが多く、金融法の執行を目的とする規制当局にとって課題となっています。複数の管轄区域の当局は、パーミッションレスブロックチェーン上で違法行為が発生した場合、責任者を特定するのに苦労している。

2. 米国証券取引委員会 (SEC) などの規制機関は、特定のトークンの提供は未登録の有価証券に相当するという立場をとっています。トークンを起動するプロジェクトは、開示および登録の要件を満たさない場合、法的な調査にさらされることがあります。

3. マネーロンダリング対策 (AML) 規制では、金融仲介業者に取引を監視し、疑わしい行為を報告することが義務付けられています。ウォレットアドレスが仮名であるブロックチェーン環境では、コンプライアンスが技術的に複雑になり、プライバシーの懸念が生じます。

4. 顧客確認 (KYC) 義務は集中型取引所に適用されますが、ピアツーピア取引や非保管ウォレットの使用では実装が困難です。規制当局は、このギャップを埋めるために、オンチェーン本人確認プロトコルなどの技術的ソリューションを模索しています。

5. ブロックチェーン取引の国境を越えた性質により、司法管轄の執行が複雑になります。 1 つの国で開始され、世界中に分散された台帳で決済された取引は、規制上のグレーゾーンに該当し、一貫性のない法律の適用につながる可能性があります。

課税および報告義務

1. IRS を含む税務当局は仮想通貨を資産として分類しています。これは、商品の購入やトークンの交換など、あらゆる取引が課税対象となる可能性があることを意味します。ユーザーはこれらの義務を認識していないことが多く、意図しない違反が発生するリスクが高まります。

2. 正確なコストベースの追跡は、暗号通貨取引の量と頻度によって複雑になります。自動化された税務報告ツールが登場していますが、データの解釈に一貫性がない場合、税務当局との紛争につながる可能性があります。

3. ハードフォークとエアドロップには独特の税金のジレンマがあります。現在のガイドラインでは、新たに受け取った資産のタイミングと評価が曖昧なままであり、納税者は適切な報告手順について不安を抱えている。

4. ステーキング報酬と流動性マイニングの収益は、いくつかの管轄区域で収入として扱われます。受領時の公正市場価値を決定するには、信頼できる価格フィードが必要ですが、新しいトークンや少量のトークンには存在しない可能性があります。

5.暗号資産の利益を報告しない場合、特に政府がデジタル資産の所有権と移動を追跡するためのブロックチェーン分析機能を強化しているため、罰則、監査、または刑事告発が行われる可能性があります。

スマートコントラクトの法的地位

1. スマート コントラクトはコード化されたロジックに基づいて自動的に実行されますが、従来の法制度における強制力は依然として不確実です。裁判所は、コードを書面による契約と同等の拘束力のある合意として広く認識していません。

2. スマートコントラクトの結果が現地の消費者保護法または契約法と矛盾する場合、曖昧さが生じます。たとえば、自己実行によるローン清算は、特定の地域における高利貸し規制や債権回収慣行に違反する可能性があります。

3. スマート コントラクト コードのバグや悪用は、重大な経済的損失につながる可能性があります。被害者に対する法的手段は、開発者が責任を問われるかどうかによって決まりますが、これは管轄区域やプロジェクトの構造によって異なります。

4. 外部データをスマート コントラクトにフィードするオラクルは、サードパーティの依存関係を導入します。操作または侵害された場合、その結果として生じる実行は、オンチェーン上では有効であるように見えても、法的に争われる可能性があります。

5.ワイオミング州やスイスなどの司法管轄区は、スマートコントラクトを法的に有効であると認める法案を可決し、正式な法的枠組み内での広範な採用に影響を与える可能性のある前例を設定しました。

よくある質問

政府はブロックチェーンネットワークを閉鎖できるでしょうか?パブリック ブロックチェーンは、分散型アーキテクチャによりシャットダウンに対して非常に耐性があります。規制当局は国境内のアクセスを制限したり、参加者に罰則を与えたりすることはできますが、グローバルなピアツーピアネットワークを排除することは事実上不可能です。

NFTは金融規制の対象ですか? NFTは一般にデジタル収集品として扱われますが、投資手段として構成されている場合、または現実世界の資産の部分所有権を表す場合、その機能とマーケティングに応じて証券規制に該当する可能性があります。

仮想通貨取引所がハッキングされた場合はどうなりますか?取引所に保険やコールドストレージ保護がない場合、ユーザーは資金を失う可能性があります。規制当局の対応はさまざまです。補償メカニズムを必要とする管轄区域もあれば、ユーザーに自分の資産を保護する責任を課す管轄区域もあります。

プライバシーコインはAML法とどのように関係するのでしょうか? Monero や Zcash のようなプライバシーを重視した暗号通貨は、取引の詳細を曖昧にし、透明性の要件と矛盾します。いくつかの取引所はコンプライアンスを維持するためにそのようなトークンの上場を廃止しており、規制当局はその使用の禁止または制限を提案しています。