ボリュームが上昇せずに増加し続けている場合、お互いに販売することは主要な力ですか？

暗号の停滞または下落した価格の上昇量の上昇は、多くの場合、利益、流通、またはクジラの活動を示しており、オンチェーンツールと技術指標を通じてより深い分析を保証します。

2025/06/28 01:29

暗号通貨の量と価格の関係を理解する

暗号通貨市場では、ボリュームは特定の期間にわたる取引活動の総量を反映する重要な指標です。価格が停滞したままである場合、または量が増加しているにもかかわらず、一般的に「主力」と呼ばれる主要なプレーヤーからの潜在的な販売圧力に関するトレーダーの間で懸念を引き起こすことがよくあります。機関投資家と大規模な所有者（クジラ）を含むこれらのエンティティは、市場のダイナミクスに大きな影響を与える可能性があります。

重要な問題は、このボリュームとフラットまたは上下の価格アクションの間のこの相違が、これらの主力による積極的な販売が互いに攻撃的であることを示しているのか、それとも単に蓄積や分布段階などの通常の市場行動を表しているのかを中心に展開します。

価格の動きのない量は通常、買い手と売り手が平衡状態にあることを示唆しています。ただし、価格が変更されていないか下落している間、ボリュームが一貫して増加すると、購入権に対抗する強い販売圧力を意味する可能性があります。

ボリュームが上昇していますが、価格はそうではないとはどういう意味ですか？

ボリュームが着実に上昇するが価格が上昇しない状況を観察すると、いくつかの可能性が現れます。

• 利益獲得：初期の投資家やクジラは、集会の後、保有株の一部を売却している可能性があり、上向きの勢いのないボリュームの増加につながります。
• 流通段階：スマートマネーは、まだ楽観的な小売投資家に資産のオフロードを開始する場合があり、売り切れの圧力が大きくなります。
• 市場の操作：大規模なプレーヤーは、小規模なトレーダーを混乱させるために、洗浄または調整されたダンプを通じて人工ボリュームを調整することができます。

暗号では、特に流動性が低いAltcoinの場合、いくつかの大規模なトランザクションでもボリュームメトリックを歪め、カジュアルオブザーバーを誤解させることができることを理解することが重要です。

主な部隊の販売をどのように識別できますか？

販売圧力が機関レベルの参加者またはクジラレベルの参加者からのものであるかどうかを特定するには、表面レベルのチャートを超えてより深い分析が必要です。

• GlassNodeやEtherScanなどのチェーン分析ツールは、大規模な転送や財布のアクティビティを追跡するのに役立ちます。
• 交換の注文書の深さ分析は、特定の価格レベルで大規模な注文が配置されているかどうかを明らかにすることができます。
• クジラアラートサービスは、既知の大きな財布で重要な動きが発生した場合、リアルタイム通知を提供します。

複数の大規模なトランザクションが、コールドストレージから交換ウォレットに移動し、販売注文の急激なスパイクが続くと、主力が積極的に縮小されている可能性があります。

このシナリオを解釈するのに役立つ技術指標

生のボリュームデータは洞察に富んでいますが、それを技術的な指標と組み合わせることで解釈が強化されます。

• ボリューム加重平均価格（VWAP）は、価格が最近の取引の平均コストベースを超えて取引されているかどうかを特定するのに役立ちます。
• マネーフローインデックス（MFI）は、売買圧力を測定します。ボリュームの上昇と並んでMFIが減少し、弱気感情が高まっています。
• 累積ボリュームデルタは、ボリュームを削減し、販売された販売が開始した取引に分解し、誰が市場を支配しているかについての洞察を提供します。

これらのツールにより、トレーダーは、上昇するボリュームが、単なる自然な注文の流れではなく、積極的な販売によって駆動されるかどうかを評価することができます。

この市場の状態に対応するための実用的な手順

対応する価格の上昇なしにボリュームが上昇するシナリオに遭遇するトレーダーの場合、次の方法は次のとおりです。

• 主要なサポート/抵抗レベルに関連する資産の位置を確認してください。価格がボリュームの上昇を伴う強力なサポートゾーンに近づいている場合、販売を維持するのではなく、降伏を示す可能性があります。
• パニックの販売や規制の不確実性を引き起こした可能性のある最近のニュースやイベントを確認してください。
• レバレッジされたトレーダー間の感情を測定するために、永続的な先物のオープン利息および資金調達率を含むデリバティブデータを分析します。
• ボリュームスパイクのみに基づいて衝動的な決定を避けてください。代わりに、取引を入力する前に、ろうそく足のパターンまたはブレイクアウトの試行による確認を待ちます。

この構造化されたアプローチにより、トレーダーはノイズをフィルタリングし、多層分析から派生した実用的な洞察に集中できます。

よくある質問

Q：通常の取引量とクジラの活動を区別するにはどうすればよいですか？

A：クジラの活動には、通常、ブロックチェーンエクスプローラーや注文書に見える大規模な突然の転送または集中取引が含まれます。通常の体積は、時間と貿易のサイズにわたってより均等に分布しているように見えます。

Q：価格の動きなしでボリュームの上昇は強気になることができますか？

A：はい、増加したボリュームが強力なサポートレベルと一致し、時間の経過とともに売りの圧力が低下する場合、潜在的な集会に先立ってスマートマネーによる蓄積を示す可能性があります。

Q：この現象がより一般的な交換はありますか？

A：小規模または規制されていない交換は、注文書が薄くなり、洗浄取引などの操作慣行の可能性が高いため、誇張されたボリュームパターンを示すことがよくあります。

Q：価格の伸びなしで量を示す資産を常に避けるべきですか？

A：必ずしもそうではありません。コンテキストが重要です。ファンダメンタルズが強く、発散が短命である場合、逆転兆候を確認した後、購入機会を提示する可能性があります。