ボリンジャーバンドとケルトナーチャンネルの違いは何ですか？

ボリンジャーバンドとそのコアコンポーネントの理解

Bollinger Bandsは、 1980年代にJohn Bollingerが開発した広く使用されているテクニカル分析ツールです。それらは、価格チャートにプロットされた3行で構成されています。単純な移動平均（SMA） 、通常20期間以上、SMAの上下の標準偏差を表す2つの外側のバンドです。デフォルト設定では、 2つの標準偏差を使用します。つまり、価格アクションの約95％が通常の市場条件下でバンド内に残る必要があります。ボリンジャーバンドの主な目的は、ボラティリティを測定し、潜在的な過剰なまたは売られた状態を特定することです。バンドが契約するとき、それは多くの場合、「ボリンジャースクイーズ」として知られる現象である鋭い価格の動きに先行することが多い低いボラティリティの期間を示しています。逆に、バンドが拡大すると、ボラティリティが増加することを示します。

上下のボリンジャーバンドのフォーミュラは次のとおりです。

• アッパーバンド= 20期間SMA +（価格の2×20期間標準偏差）
• 低帯域= 20期間SMA-（2×20期間の価格の標準偏差）

トレーダーは、潜在的なシグナルとしてバンドの接触または侵入の価格を監視します。たとえば、価格がその上に閉じずに上部バンドに繰り返し触れた場合、これは買われた条件を示唆する可能性があります。同様に、下部のバンドの一貫したタッチは、過剰なレベルを示している可能性があります。ただし、これらの信号は、トリガーを売買するスタンドアロンではありません。他の指標または価格アクションパターンからの確認が必要です。

ケルトナーチャネルとその構造を探索します

Keltnerチャンネルは別のボラティリティベースの指標ですが、ボリンジャーバンドの構造が大きく異なります。 Chester Keltnerによって開発されたこのツールは、中心線として指数関数的移動平均（EMA）を使用しています。外側のバンドは、平均真の範囲（ATR）に基づいています。これは、ギャップを占め、移動を制限する市場のボラティリティの尺度です。典型的な乗数はATRの2倍または2.5倍で、EMAに追加され、上部および下部のチャネルを形成します。

Keltnerチャネルの計算は次のとおりです。

• アッパーチャネル= 20期間EMA +（2×20期間ATR）
• 低いチャネル= 20期間EMA-（2×20期間ATR）

ATRは標準偏差ではなく価格帯に応答するため、Keltnerチャネルは、ボリンジャーバンドと比較して、突然の価格スパイクに対してより滑らかで敏感ではない傾向があります。これにより、トレンド市場で特に役立ちます。これは、動的なサポートレベルと抵抗レベルとして機能することができます。価格がチャンネルの外側に移動すると、必ずしも逆転ではありませんが、強い勢いを示す可能性があります。一部のトレーダーは、移動平均と組み合わせてケルトナーチャネルを使用して、トレンドの方向と潜在的なブレイクアウトポイントを特定します。

揮発性測定：標準偏差と平均真の範囲

ボリンジャーバンドとケルトナーチャンネルの根本的な違いは、ボラティリティをどのように測定するかにあります。ボリンジャーバンドは、標準偏差に依存しています。これは、平均からどれだけの価格が逸脱するかを定量化する統計的尺度です。これにより、バンドは価格の分散に対応し、極端な動きの期間を強調することができます。ボラティリティが増加すると、バンドが広がります。それが減少すると、彼らは契約します。

対照的に、Keltnerチャネルは平均真の範囲（ATR）を使用します。これは、ギャップを含む指定された期間にわたって高価格と低価格の平均範囲を計算します。 ATRは、統計的分布ではなく、価格帯と市場の騒音に焦点を当てています。これにより、市場の状況の変化に徐々に適応するチャネルが得られます。 ATRは価格の正規分布を想定していないため、Keltnerチャネルは短期価格スパイクに過剰に反応する傾向がありません。この区別により、ケルトナーチャンネルはトレンドフォローの戦略により適していますが、ボリンジャーバンドは平均逆転セットアップに優れています。

価格チャートの視覚的および行動の違い

暗号通貨チャートにプロットされると、ボリンジャーバンドは「呼吸」効果を示します。最近のボラティリティに基づいて拡大と契約です。統合段階では、バンドは著しく狭くなり、よく知られている絞りパターンが作成されます。トレーダーは、ボラティリティが再開すると、どちらの方向でもブレイクアウトを監視します。バンドは、特に範囲の市場で、ダイナミック抵抗（アッパーバンド）とサポート（下位バンド）として機能することがよくあります。

Keltnerチャンネルは、ATRベースの構造により、よりスムーズで不安定に見えます。それらは、低揮発性期間中に厳しく収縮しません。つまり、「スクイーズ」効果はあまり顕著ではありません。代わりに、価格は長期間にわたって上下チャネルに沿って傾向になり、持続的な勢いを反映しています。強力な上昇傾向では、価格はしばしばケルトナーの上部チャンネルに乗っていますが、ダウントレンドでは下のバンドを抱きしめます。この動作により、ケルトナーチャネルは、反転機会ではなく、トレンドの継続を特定するのに効果的になります。

暗号通貨取引における実用的なアプリケーション

暗号通貨取引では、両方のツールを適用してエントリポイントと出口ポイントを識別できますが、それらの使用はトレーダーの戦略に依存します。平均復帰トレーダーにとって、ボリンジャーバンドは理想的です。一般的なセットアップには、価格が過剰に買収された状態で上部バンドに触れたり違反したりするのを待ってから、弱気のろうそく足のパターンまたはRSIの発散を探してショートポジションを開始します。逆に、価格が売られていない状態で低いバンドに触れると、長い位置を考慮することができます。

トレンドに満ちたトレーダーの場合、Keltnerチャンネルはより明確な信号を提供します。 MACDのような体積と運動量のインジケーターの増加によって確認された上部チャネルの上のブレイクアウトは、新しいアップトレンドの開始を示す場合があります。トレーダーは、長いポジションに入り、下部チャネルを後部の停留所として使用する場合があります。同様に、下部のケルトナーチャネルの下の内訳は、弱気市場での短いエントリを促す可能性があります。

両方のインジケーターを組み合わせて、精度を向上させることができます。たとえば、トレーダーはボリンジャーバンドを使用して低ボラティリティ（スクイーズ）を検出し、ケルトナーチャンネルの外側の移動によって確認されたブレイクアウトを待って方向を検証することができます。

カスタマイズとパラメーターの調整

トレーダーは、さまざまな時間枠と資産に合わせて両方の指標をカスタマイズできます。ボリンジャーバンドの場合、期間を20から10に調整すると、バンドがより敏感になり、50に増やすと滑らかになります。標準偏差の乗数を2から1.5に変更すると、バンドが狭まり、タッチポイントの頻度が増加します。

Keltnerチャネルの場合、EMA期間またはATR乗数の変更を変更すると、応答性が変わります。より短いEMA（たとえば、10期）により、チャネルは価格の変化に対してより速く反応します。 ATRの乗数を3に増やすとチャネルが広がり、誤ったブレイクアウトが減少します。 BitcoinやEthereumなどの非常に揮発性の暗号通貨では、鞭打ちを避けるために、より高い乗数が必要になる場合があります。

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よくある質問

Crypto TradingのBollinger Bandsで最適な時間枠は何ですか？ボリンジャーバンドは、複数の時間枠で効果的です。 1時間と4時間のチャートは、逆転を特定するためにスイングトレーダーの間で人気があります。デイトレーダーは、多くの場合、 15分間のチャートを使用して短期的なスクイーズをキャッチします。毎日のチャートのような長い時間枠では、バンドはマクロボラティリティの傾向を評価するのに役立ちます。

Keltnerチャンネルは、取引決定に単独で使用できますか？ Keltnerチャンネルは有用なコンテキストを提供しますが、ボリューム、RSI、MACDなどの確認指標で使用するのが最適です。それらを単独で使用すると、特に途切れ途切れや横向きの市場では、チャネル内の価格が明確な方向なしに振動する間に、誤った信号につながる可能性があります。

TradingViewでボリンジャーバンドをセットアップするにはどうすればよいですか？チャートの上部にある「インジケーター」をクリックします。 「ボリンジャーバンド」を検索します。それを選択すると、デフォルト設定（20期間SMA、2標準偏差）が適用されます。カスタマイズするには、インジケータ名の横にあるギアアイコンをクリックし、必要に応じて長さと乗数を調整します。

ボリンジャーバンドとケルトナーチャンネルを効果的に組み合わせる方法はありますか？はい。同じチャートの両方のインジケーターをオーバーレイします。ボリンジャーバンドが絞りを示し、価格がケルトナーチャンネルの外で壊れると、強化性のブレイクアウトを示す可能性があります。この組み合わせは、誤ったブレイクアウトを除外し、勢いの方向を確認するのに役立ちます。