Comment le VWAP réinitialise-t-il sur le marché des crypto-monnaies 24/7?

Dans Crypto, les réinitialités VWAP varient selon la plate-forme - communaut à 00:00 UTC ou via des fenêtres roulantes 24h / 24 - ce qui implique comment les traders l'utilisent pour les entrées, les sorties et les stratégies d'exécution.

Jul 31, 2025 at 06:38 am

Comprendre VWAP sur les marchés des crypto-monnaies

Le prix moyen pondéré en volume (VWAP) est une référence commerciale qui calcule le prix moyen d'un actif en fonction du volume et du prix sur une période de temps spécifiée. Sur les marchés traditionnels, VWAP se réinitialise généralement au début de chaque journée de négociation, s'alignant avec les heures d'ouverture du marché. Cependant, le marché des crypto-monnaies fonctionne 24/7 , sans fermetures quotidiennes, ce qui soulève la question de savoir comment VWAP réinitialise dans un environnement aussi continu. Contrairement aux marchés boursiers, où une réinitialisation naturelle se produit à Market Open, les commerçants et plates-formes cryptographiques doivent définir leur propre logique de réinitialisation. Cela signifie que le mécanisme de réinitialisation dépend de la plate-forme ou de l'algorithme de trading utilisé, et non sur les heures de marché.

Intervalles de réinitialisation du temps

La plupart des plates-formes offrant des VWAP en crypto utilisent des intervalles de réinitialisation temporelle pour simuler un calcul VWAP quotidien ou basé sur des sessions. Les périodes de réinitialisation courantes comprennent:

• Fenêtre de roulement 24 heures : le VWAP recalcule à l'aide de données des dernières 24 heures, à la mise à jour en continu. Cette méthode ne «réinitialise pas» à un moment fixe mais déplace à la place la fenêtre vers l'avant avec chaque nouvelle tique.
• Réinitialisation du jour civil : certaines plates-formes réinitialisent VWAP à 00:00 UTC chaque jour, en le traitant comme le début d'une nouvelle séance de trading. Cette approche imite les marchés traditionnels et permet des comparaisons quotidiennes cohérentes.
• Les délais personnalisés : les plates-formes de trading avancées et les systèmes algorithmiques peuvent permettre aux utilisateurs de définir des réinitialités VWAP à des intervalles de 1 heure, 4 heures ou hebdomadaires , en fonction des besoins de stratégie de trading.
  

  Le choix de l'intervalle de réinitialisation affecte la façon dont les traders interprètent le VWAP comme un support / résistance ou pour exécuter des stratégies axées sur le volume. Par exemple, une réinitialisation VWAP 24 heures sur 24 à UTC Midnight garantit que tous les utilisateurs de cette plate-forme font référence à la même ligne de base, en évitant les écarts dans les signaux.

  Comment les échanges et les plateformes de cartographie implémentent VWAP

  
  Différents échanges et outils de cartographie gèrent les réinitialisations des VWAP différemment. Par exemple:
• TradingView permet aux utilisateurs d'appliquer VWAP avec des paramètres de session personnalisables. Vous pouvez sélectionner des «heures de négociation régulières» ou «session étendue», mais pour la crypto, le paramètre le plus courant est «24-hour ses session» avec une réinitialisation UTC .
• La binance et le recours fournissent des indicateurs VWAP sur leurs graphiques avancés, en utilisant généralement un calcul de roulement de 24 heures, sauf indication contraire.
• Les robots de trading algorithmique propriétaire utilisent souvent des réinitialisations quotidiennes fixes à UTC 00:00 pour s'aligner sur les normes globales d'agrégation de données.
  

  Pour configurer VWAP sur TradingView:

  • Ouvrez le tableau pour la paire de crypto-monnaie souhaitée.
  • Cliquez sur «Indicateurs» et recherchez VWAP .
  • Sélectionnez l'indicateur VWAP et ouvrez ses paramètres.
  • Sous «session», «Choisissez » 24 -Hour» ou «étendu» en fonction de votre stratégie.
  • Assurez-vous que l'option «réinitialiser» est définie sur «quotidiennement à UTC» si disponible.
  • Appliquer et vérifier les mises à jour de la ligne VWAP à l'heure désignée.

  Cette configuration garantit que le VWAP recalcule en utilisant uniquement des données de la session en cours , fournissant une référence propre pour une analyse intrajournalière ou quotidienne.

  Calculs VWAP à point fixe

  
  Il existe deux méthodes principales pour maintenir VWAP sur les marchés continus: la fenêtre de roulement et la réinitialisation du point fixe .
  

  Rolling VWAP utilise une fenêtre temporelle en mouvement (par exemple, les 24 dernières heures) et des mises à jour avec chaque nouveau métier. Il ne réinitialise pas brusquement mais progresse progressivement les données plus anciennes. Cette méthode est utile pour les stratégies de suivi des tendances et évite les sauts soudains dans la valeur VWAP.

  VWAP à virgule fixe réinitialise à un moment prédéterminé (par exemple, tous les jours à 00:00 UTC). À ce moment, le calcul démarre frais, en utilisant uniquement les métiers à partir de ce point. Cette méthode est préférée pour l'analyse comparative sur les jours et s'aligne sur les cycles de rapport.

  Pour calculer manuellement un VWAP à point fixe:

  • Collectez tous les métiers à partir du début de la session (par exemple, 00:00 UTC).
  • Pour chaque métier, multipliez le prix par le volume pour obtenir la valeur totale négociée.
  • Summer toutes les valeurs totales échangées pour la session.
  • Sommage tous les volumes échangés dans la session.
  • Divisez la valeur totale négociée par le volume total:
    Vwap = σ (prix × volume) / σ (volume)

  Cette formule est appliquée à nouveau après chaque réinitialisation, garantissant que la moyenne ne reflète que l'activité de la session actuelle.

  Impact de la réinitialisation VWAP sur les stratégies de trading

  
  Le moment de réinitialisation de VWAP influence considérablement les décisions de négociation. Pour les stratégies de réversion moyenne , les traders utilisent souvent le VWAP comme référence de juste valeur. Si le prix actuel est supérieur à la réinitialisation VWAP , l'actif peut être considéré comme une excédent; Si ci-dessous, survente. Une réinitialisation propre garantit que ce signal n'est pas déformé par les données périmées des jours précédents.
  

  Pour l'exécution de l'ordre institutionnel , VWAP est utilisé pour minimiser l'impact du marché. Les algorithmes visent à acheter en dessous de VWAP ou à vendre au-dessus. Une réinitialisation quotidienne permet aux institutions de mesurer les performances d'exécution au sein d'une seule séance de négociation , même sur un marché 24/7.

  Les commerçants de jour en se concentrant sur les séances basées sur l'UTC s'appuient sur la réinitialisation pour définir leur journée de négociation. Ils peuvent définir des règles d'entrée et de sortie en fonction de l'interaction des prix avec la ligne VWAP nouvellement réinitialisée , en l'utilisant comme support ou résistance dynamique.

  Configuration VWAP personnalisée dans le trading algorithmique

  
  Les commerçants et développeurs avancés peuvent créer des indicateurs VWAP personnalisés avec une logique de réinitialisation spécifique à l'aide d'API ou de langages de script comme Pine Script (TradingView) ou Python (via CCXT).
  

  Par exemple, dans Pine Script, vous pouvez définir un VWAP qui se réinitialise quotidiennement à UTC Midnight:

   //@version=5
   indicator('Custom VWAP Reset', overlay=true)
   reset = ta.time('1D') != ta.time('1D')[1]
   price = request.security(syminfo.tickerid, 'D', hl2)
   volume = request.security(syminfo.tickerid, 'D', volume)
   vwapValue = reset ? price volume : nz(vwapValue[1]) + (price volume)
   vwapVolume = reset ? volume : nz(vwapVolume[1]) + volume
   customVWAP = vwapValue / vwapVolume
   plot(customVWAP, color=color.green, title='Custom VWAP')

  Ce script garantit que le VWAP réinitialise lorsqu'une nouvelle journée UTC commence , fournissant une moyenne propre pour l'analyse quotidienne.

  De même, en utilisant Python avec les données de l'API Binance, vous pouvez:

  • Répondez les données KLINE pour la journée UTC actuelle.
  • Calculez le prix × volume pour chaque bougie.
  • Résumer les valeurs et diviser par volume total.
  • Mettez à jour le VWAP uniquement lorsque un nouveau jour commence.

  Ce niveau de contrôle permet aux commerçants d'aligner VWAP avec leurs définitions de session spécifiques.

  Questions fréquemment posées

  
  VWAP réinitialise-t-il automatiquement sur tous les échanges de crypto?
  Non, le comportement de réinitialisation VWAP varie selon la plate-forme. Certains utilisent des calculs roulants 24h / 24, tandis que d'autres réinitialisent à l'UTC 00:00. Vous devez vérifier la documentation de l'outil d'échange ou de cartographie pour confirmer sa logique VWAP.
  

  Puis-je modifier le temps de réinitialisation VWAP sur TradingView?
  
  Oui, dans les paramètres de l'indicateur VWAP, vous pouvez sélectionner différents types de session. Cependant, la réinitialisation est généralement liée aux jours civils de l'UTC ou aux périodes de roulement ; Les fuseaux horaires personnalisés ou les temps de réinitialisation sont limités.

  Pourquoi ma ligne VWAP saute-t-elle à un certain moment chaque jour?
  
  Ce saut se produit lorsque le VWAP réinitialise - typiquement à 00:00 UTC . À ce moment, le calcul recommence, provoquant une discontinuité si la moyenne de la nouvelle session diffère considérablement du VWAP de clôture de la session précédente.

  VWAP est-il utile pour l'investissement à long terme de la cryptographie?
  
  VWAP est principalement un outil de trading à court terme utilisé pour une analyse intrajournalière ou quotidienne. Les investisseurs à long terme comptent généralement sur des moyennes de déplacement ou des mesures sur la chaîne plutôt que sur le VWAP basé sur la session.