Futures Contract Locking ausgewählt: Risikounterschiede zwischen Mainstream- und kleinen Währungen

Futures-Verträge, die an Mainstream-Kryptos wie BTC gebunden sind, bieten Stabilität, während kleine Münzen aufgrund von Volatilität und geringer Liquidität ein höheres Risiko einbringen.

Jun 17, 2025 at 08:42 am

Verständnis für Futures -Verträge und deren zugrunde liegende Vermögenswerte

In der Welt des Kryptowährungshandels sind Futures Contracts zu einem beliebten Instrument für institutionelle und Einzelhandelshändler geworden. Diese finanziellen Derivate ermöglichen es den Teilnehmern, über Preisbewegungen zu spekulieren oder abzusagen, ohne das tatsächliche Vermögenswert zu besitzen. Die zugrunde liegenden Vermögenswerte in Futures -Verträgen sind in der Regel Kryptowährungen wie Bitcoin (BTC), Ethereum (ETH) und andere. Allerdings haben nicht alle Kryptowährungen, die als zugrunde liegende Vermögenswerte verwendet werden, das gleiche Risiko.

Die Auswahl des zugrunde liegenden Vermögenswerts spielt eine entscheidende Rolle bei der Bestimmung der Volatilität , Liquidität und des Gesamtrisikoprofils eines Futures -Vertrags. Händler müssen verstehen, wie unterschiedliche Arten von Kryptowährungen-Mainstream gegenüber kleinen Cap-Währungen-ihr Exposition gegenüber Marktschwankungen und Ausführungsrisiken betreffen.

Mainstream -Kryptowährungen wie BTC und ETH bieten tendenziell höhere Liquidität, geringere Schlupf und vorhersehbare Volatilitätsmuster im Vergleich zu kleineren Altcoins.

Mainstream -Kryptowährungen: Stabilität und Vorhersehbarkeit

Zu den Mainstream-Kryptowährungen, die häufig als Münzen mit großer Kapsel bezeichnet werden, gehören Vermögenswerte wie Bitcoin, Ethereum, Binance Coin (BNB) und Solana (SOL). Diese digitalen Vermögenswerte werden allgemein anerkannt, über mehrere Börsen gehandelt und von robusten Ökosystemen unterstützt.

Einer der Hauptvorteile bei der Verwendung von Mainstream -Kryptowährungen als zugrunde liegende für Futures -Verträge ist ihre Markttiefe . Tiefe Märkte stellen sicher, dass Händler auch in Zeiträumen mit hoher Volatilität mit minimalem Schlupf in Positionen ein- und aussteigen können. Darüber hinaus profitieren diese Vermögenswerte von höheren Handelsvolumina , die die Chancen auf Manipulationen und unregelmäßige Preisschwankungen verringern.

Futures -Verträge, die auf Mainstream -Münzen basieren, genießen auch eine bessere Klarheit und das Vertrauen der Anleger, verringern das Risiko des Gegenpartei und verbessern das Vertrauen in Derivatprodukte.

• Die institutionelle Adoption verstärkt die Stabilität dieser Vermögenswerte weiter.
• Sie werden oft von realem Dienstprogramm oder starken Entwicklungsteams unterstützt.
• Futures Markets für große Münzen sind reifer und regulierter.

Kryptowährungen mit kleinen Cap: hohes Risiko, hohe Volatilität

Im Gegensatz dazu sind Kryptowährungen mit kleinen Cap-oft als „Altcoins“ bezeichnet-in den Token mit relativ niedriger Marktkapitalisierung, begrenzten Austauschlisten und weniger Handelsvolumen. Während sie die Anziehungskraft übergroßer Renditen anbieten, sind sie mit erheblich erhöhten Risiken ausgestattet, wenn sie als zugrunde liegende Vermögenswerte in Futures -Verträgen verwendet werden.

Volatilität ist eines der bekanntesten Merkmale von Krypto-Vermögenswerten mit Kleinkappen. Aufgrund ihrer geringen Liquidität können selbst geringfügige Kauf- oder Verkaufsaufträge drastische Preisbewegungen verursachen. Dies macht es den Händlern schwierig, große Futures -Positionen auszuführen, ohne wesentliche Preisauswirkungen zu haben.

Das Fehlen einer weit verbreiteten Adoption und der dünnen Auftragsbücher erhöht die Wahrscheinlichkeit einer Preismanipulation und plötzlichen Marktunfällen.

• Dünne Ordensbücher führen zu einer hohen Unsicherheit von Schlupf- und Ausführung.
• Kleinere Gemeinden bedeuten langsamere Reaktionszeiten für Sicherheitsbedrohungen oder Schwachstellen.
• Die regulatorische Prüfung ist für weniger bekannte Token häufig inkonsistent oder fehlt.

Liquiditätsunterschiede zwischen Mainstream und kleinen Münzen

Liquidität ist ein kritischer Faktor bei der Bewertung der Eignung einer Kryptowährung als zugrunde liegender Vermögenswert für Futures -Verträge. Mit einem liquiden Markt können Händler die Positionen schnell zu stabilen Preisen eröffnen und schließen. Im Gegensatz dazu können illiquide Märkte zu verzögerten Hinrichtungen und ungünstigen Preisen führen.

Bei Mainstream -Münzen ist die Liquidität aufgrund der Anwesenheit globaler Börsen, algorithmischer Markthersteller und der institutionellen Beteiligung reichlich vorhanden. Andererseits leiden kleine Münzen häufig unter fragmentierter Liquidität über verschiedene Plattformen.

Händler, die sich für Futures-Verträge entscheiden, die an Vermögenswerte mit geringer Flüssigkeit gebunden sind, sind aufgrund schneller Preisschwankungen erhöhtes Ausführungsrisiko und potenzielle Margin-Anrufe ausgesetzt.

• Futures-Märkte für kleine Münzen können häufige Lücken in Bid-Ask-Spreads aufweisen.
• Bestellgrößen sind aufgrund der flachen Markttiefe eingeschränkt.
• Arbitrage -Möglichkeiten sind weniger häufig oder schwerer zu nutzen.

Überlegungen zum Risikomanagement für Futures -Händler

Das Risikomanagement wird im Umgang mit Futures-Verträgen auf der Grundlage von Kryptowährungen mit kleinen Caps noch kritischer. Aufgrund ihres unvorhersehbaren Verhaltens müssen Händler strengere Strategien anwenden, um die Exposition gegenüber dem Abwärtsbetrieb zu verringern.

Positionsgrößen, Stop-Loss-Platzierung und Portfolio-Diversifizierung sind wesentliche Instrumente, um das Risiko effektiv zu verwalten. Die Anwendung herkömmlicher Risikomanagementtechniken auf stark flüchtige und illiquide Vermögenswerte erfordert jedoch zusätzliche Vorsicht.

Das Einstellen von engen Stop-Loss-Werten kann zu vorzeitigen Ausgängen aufgrund falscher Ausbrüche oder Mikromanipulationen in niedrigvolumigen Märkten führen.

• Die Überwachung offener Zinsen und Finanzierungsraten wird in kleineren Märkten wichtiger.
• Händler sollten die historische Volatilität und Drawdowns bewerten, bevor sie in die Positionen eintreten.
• Durch die Diversifizierung mehrerer Futures-Verträge kann das Risiko zwischen hohen und niedrigen Vermögenswerten ausgleichen.

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Häufig gestellte Fragen

Welche Faktoren bestimmen, ob eine Kryptowährung als Mainstream oder Kleinkappen angesehen wird?

Die Klassifizierung einer Kryptowährung als Mainstream oder kleines Cap hängt hauptsächlich von der Marktkapitalisierung , ihrem Handelsvolumen , der Exchange-Listings und ihrer Gemeinschaftsgröße ab. Mainstream -Münzen haben im Allgemeinen große Marktkapitalisierungen, hohe tägliche Handelsvolumina und sind an großen Börsen aufgeführt.

Kann ich Futures -Verträge gegen Kryptowährung handeln?

Nein, nicht alle Kryptowährungen unterstützen Futures -Handel. Börsen listen in der Regel Futures nur für Münzen auf, die bestimmte Kriterien in Bezug auf Liquidität , Sicherheit und Nachfrage erfüllen. Viele Small-Cap-Token qualifizieren sich nicht für dasivative Produktangebote.

Warum zeigen Small-Cap-Krypto-Futures manchmal abnormale Preisbewegungen?

Krypto-Futures mit kleinen Kapiteln weisen aufgrund von dünnen Auftragsbüchern , begrenzten Markttiefe und Manipulationsrisiken häufig ein unregelmäßiges Preisverhalten auf. Diese Faktoren erleichtern großen Spielern oder Bots, die Preise vorübergehend zu beeinflussen.

Gibt es spezifische Tools oder Indikatoren, die auf die Analyse von Krypto-Futures von Small-Cap zugeschnitten sind?

Ja, Händler verlassen sich häufig auf Volumenanalysen , Trends für offene Interessen und die Bestellbuch-Tiefe , um die Gesundheit von Krypto-Futures mit kleinen Kapitionen zu messen. Darüber hinaus wird die Überwachung der sozialen Stimmung und der Projektaktualisierungen aufgrund des spekulativen Charakters dieser Vermögenswerte relevanter.