Bollinger乐队中20个周期SMA的意义是什么？

20段SMA是Bollinger乐队的核心，它是一个动态的中心线，有助于衡量趋势方向，波动率和潜在的价格逆转。

2025/08/03 08:29

了解布林乐队的结构

Bollinger乐队是约翰·布林格（John Bollinger）在1980年代开发的一种广泛使用的技术分析工具。该指标由价格图表上绘制的三条线组成：上带，下带乐队和中间乐队。中间带是一个20个周期的简单移动平均线（SMA） ，它是整个系统的中心参考点。该SMA是通过总结过去20个时期的收盘价并将总数除以20来计算得出的。选择20段SMA的选择不是任意的；它在响应能力和平滑之间取得了平衡，使其有效地识别短期至中期趋势。

上下频带是通过从20个周期SMA中添加和减去标准偏差（通常为两个）的倍数来得出的。这些乐队根据市场波动动态扩展和收缩。当波动率增加时，频带扩大。当波动率降低时，它们会收缩。 20段SMA锚定了这些乐队，以确保它们反映了当前市场的平均价格行为。

为什么20段SMA是基础

20个周期SMA很重要，因为它代表了定义的最近窗口的平衡价格。交易者使用此平均值来确定价格是相对较高还是低。当价格超过20个周期的SMA时，它可能表明看涨势头。相反，当价格低于它时，看跌的情绪可能会出现。该中心线不会自行生成信号，而是提供了与波动性有关的价格动作的背景。

假设每周五个交易天数，在传统市场中，选择20个时期与大约一个交易月一致。尽管加密货币市场运作24/7，但由于其在时间范围内的广泛采用和一致性，20-期限框架仍然相关。无论是适用于小时，四小时还是每日图表， 20段SMA都提供了标准化的基准，用于对不同资产和交易方式进行比较。

20个周期SMA如何影响频带行为

上和下布林带的行为直接与20个周期SMA绑定。由于乐队的计算为：

• 上频带= 20个周期SMA +（2×20个时期价格的标准偏差）
• 下带= 20个周期SMA - （20个时期价格的标准偏差2×标准偏差）

SMA的任何变化都会相应地改变两个乐队。例如，如果20个周期SMA开始向上趋势，则整个Bollinger Band Channel倾斜，表明看涨趋势。 20段SMA的位置和斜率决定了频带的方向。这使得SMA不仅是中点，而且使围绕价格波动率的动态轴。

当价格在20个周期SMA上向上倾斜时，价格拥抱上层乐队时，这表明购买压力很大。如果价格在SMA下降时反复接触较低的乐队，那么出售压力就会占主导地位。 SMA的方向和曲率有助于交易者区分范围和趋势市场。

使用20段SMA进入和退出信号

交易者经常将20个周期SMA与相对于布林乐队的价格相互作用结合起来，以产生信号。一种共同的策略涉及与SMA的位置一起监视乐队的价格拒绝。例如：

• 如果价格触及下孔乐队，然后向后移动到20个周期SMA，则可能标志着潜在的逆转。
• 如果价格在以下的一段时间之后越过20个周期的SMA，尤其是随着数量上升的增加，则可能表明上升趋势的开始。
• 在价格保持在20个周期的SMA上方的情况下，未能到达上层乐队可能会削弱势头。

另一种技术涉及“布林挤压”，其中狭窄的带表明波动率较低。突破通常会随之而来，当价格超出频段时，确认了方向，而20个周期的SMA开始朝着该方向转移。 20段SMA充当确认过滤器- 如果SMA也向上趋势，上面的频段上方的突破更加可信。

自定义20段SMA以进行不同的策略

虽然默认设置为20个时期，但交易者可以根据其策略来调整此值。但是，更改周期会改变整个Bollinger带系统。例如：

• 使用10个周期SMA会使频段更加敏感，增加了错误的信号，但可以捕获更快的动作。
• 一个50周期的SMA散发出噪音，更适合长期趋势分析，但可能会落后于快速移动的加密市场。

在大多数交易平台中修改SMA时期：

• 打开Bollinger带指示器设置。
• 找到“长度”或“周期”字段。
• 将值从20更改为所需数字。
• 如果需要，调整标准偏差乘数（默认值为2）。
• 应用更改并观察乐队对价格行动的反应。

尽管选择了定制选项，但20阶段的SMA仍然是最广泛接受的标准，因为它已经在数十年和多种市场状况中进行了测试。它在识别均值转移机会和趋势变化方面的可靠性使其成为Bollinger乐队分析的基石。

Bollinger乐队中对20段SMA的常见误解

频繁的误解是将20个周期的SMA视为独立的支撑或阻力水平。虽然它可以在上升趋势中充当动态支持，但不应孤立地使用它。在强大的趋势期间，价格可以保持在SMA的长期之上或低于SMA。另一个误解是假设触摸上或下带是直接买卖信号。必须在频带触摸旁边考虑20个周期的SMA - 在低波动率中，SMA附近的触摸不如在宽带边缘出现的触摸次。

此外，一些交易者期望价格始终恢复到20个周期的SMA。在流行的加密市场中，这可能不会发生长时间的发生。 SMA应视为参考，而不是磁铁。了解20阶段SMA反映了平均价格，不能保证的逆转点，从而阻止了对均值逆转逻辑的过度依赖。

常见问题

可以在不同的时间表上使用Bollinger带中的20个周期SMA吗？

是的，可以将20段SMA应用于任何时间范围（1分钟，1小时，每日或每周图表）。在较短的时间范围内，它反映了最近的平均价格，灵敏度更高。在较长的时间范围内，它可以使波动率平稳，并突出了更广泛的趋势。解释保持一致：它是乐队的中心线和趋势参考。

20阶段SMA在高挥发性加密市场上的反应有所不同吗？

SMA本身是一个滞后指示器，反应比价格慢。在加密货币交易等高挥发性环境中，SMA在急剧移动期间似乎显着“滞后”。但是，此滞后是故意的 - 它会滤除噪音。关键是将其与频段结合使用，以调整波动率，以获得上下文。

20段SMA是否与独立的20-周期移动平均线相同？

是的，Bollinger带中的20个周期SMA在数学上与独立的20个周期简单移动平均线相同。差异在于其应用 - 它嵌入了布林带系统中，并根据上下带的解释，而不是隔离。

我可以用Bollinger带中的EMA替换SMA吗？

大多数标准的Bollinger频段实现都使用SMA设计。但是，某些平台允许自定义使用指数移动平均值（EMA）。这样做会改变指标的行为 - Emas对价格变化的反应更快，从而使乐队更快。这偏离了约翰·布林（John Bollinger）的原始方法，并可能会改变信号可靠性。