Boll或ATR哪個指標更好？我應該選擇哪一個來衡量波動率？

布林樂隊在視覺上信號波動率和過分定制/超售條件，而ATR為設置加密交易中的停止損失和位置大小提供了數值衡量標準。

2025/05/21 19:07

在衡量加密貨幣市場的波動率時，經常進行兩個流行的指標：Bollinger Bands（Boll）和平均真實範圍（ATR）。每個指標都有其獨特的優勢和應用，使它們之間的選擇取決於您的特定交易需求和策略。在本文中，我們將深入研究Boll和ATR的細節，比較它們的功能，優勢和最佳用例，以幫助您確定哪種可能更適合衡量加密貨幣交易中的波動性。

了解布林樂隊（BOLL）

由約翰·布林格（John Bollinger）開發的Bollinger樂隊是一種技術分析工具，由三個樂​​隊組成的一組繪製了兩個標準偏差（正面和負面），遠離了安全價格的簡單移動平均值（SMA）。樂隊根據價格的波動來擴展和簽約。

• 中間樂隊：這通常是20天的簡單移動平均線。
• 上帶：這是中間樂隊加兩個標準偏差。
• 下帶：這是中間帶減去兩個標準偏差。

布林樂隊對於識別市場中的過多和超賣條件特別有用。當價格觸及上層樂隊時，可能表明資產過多，當它觸及下部樂隊時，可能表明資產超賣。此外，頻段的擴大或縮小可以分別信號增加或降低波動率。

了解平均真實範圍（ATR）

J. Welles Wilder開發的平均真實範圍是市場波動的量度。它考慮了資產的真實範圍，這是以下最大的資產：當前高的當前低點，當前高減去上一個關閉的當前高點的絕對值，以及上一個關閉的當前低點的絕對值。然後，ATR是真正的範圍的移動平均值，通常在14個時期。

• 計算：ATR =（以前的ATR * 13 +當前真實範圍） / 14

ATR主要用於評估指定時期內安全性的波動性。高ATR值表示高波動率，而低ATR值表明揮發性較低。該指標對於設置停止損失訂單和根據當前市場波動確定交易規模很有用。

比較鮑爾和ATR測量波動率

在衡量波動率時，布林樂隊和A​​TR以不同的方式處理任務，但兩者都提供了寶貴的見解。

• 布林樂隊通過寬度和收縮的頻段可視化波動性。它們還通過信號過多或超賣條件來幫助交易者確定潛在的逆轉點。這使得Boll對於依靠視覺提示並希望將波動性分析與趨勢分析相結合的交易者特別有用。

• 另一方面， ATR提供了一個可以直接用於交易決策的數值，例如設置停止損失訂單或確定位置大小。它很簡單，不依賴視覺解釋，使其非常適合算法交易或更喜歡定量數據的交易者。

布林樂隊的用例

Bollinger樂隊具有多功能性，可用於各種交易場景：

• 趨勢識別：當樂隊擴大時，它表明市場變得越來越波動，通常伴隨著強烈的趨勢。相反，狹窄的頻帶錶明波動性降低，這可能表明鞏固期或潛在的趨勢逆轉。

• 突破交易：交易者經常使用鮑爾來識別潛在的突破機會。上方樂隊上方的突破可能會標誌著新的上升趨勢的開始，而下部頻段下方的突破可能表明下降趨勢的開始。

• 平均歸還策略：由於Boll可以識別過多的定貨和超售條件，因此交易者可以使用這些信號來實施平均恢復策略，在價格觸及下部樂隊時購買並在接觸上層樂隊時進行銷售。

ATR的用例

ATR的用途廣泛，可以通過多種方式應用來增強交易策略：

• 設置止損訂單：交易者可以使用ATR設置動態停止損失訂單。例如，一種常見的方法是將停止損失設置為當前ATR值的倍數從入口價格設置。這使停止損失可以根據市場波動來調整。

• 位置大小：ATR可以根據當前波動率水平來幫助確定位置的大小。較高的波動性可能需要較小的位置大小來管理風險，而較低的波動率可能允許較大的位置。

• 基於波動率的進入和出口：交易者可以使用ATR計時他們的條目和退出。例如，當波動率較低並在增加時退出貿易可能是利用波動率轉移的策略。

在Boll和ATR之間進行選擇

布林樂隊和A​​TR之間的選擇在很大程度上取決於您的交易方式和特定需求：

• 如果您喜歡視覺分析並希望將波動率與趨勢分析相結合，則布林樂隊可能是更好的選擇。它們提供了波動性的明確視覺表示，並可以根據過多和超賣條件來幫助識別潛在的進入和退出點。

• 如果您喜歡數值數據並需要為您的交易設置特定參數，則ATR可能更合適。它提供了一種直接的方法來測量波動率，並且可以直接集成到交易算法中或用於設置停止損失和位置大小。

BOLL和ATR在加密交易中的實際應用

為了說明如何將這些指標應用於加密貨幣市場，讓我們看一些實際示例：

• 在Bitcoin交易中使用Bollinger樂隊：

  • 假設您正在監視Bitcoin的價格，並註意頻段正在擴大，表明波動性的增加。如果您認為即將開始強大的趨勢，您可能會決定進入交易。
  • 如果Bitcoin的價格觸及了較低的樂隊，則可能會考慮過售出併購買，並期望潛在的價格反彈。

• 在以太坊交易中使用ATR ：

  • 如果您要交易以太坊且ATR值很高，表明波動性很高，則可能會設置更廣泛的停止損失，以考慮更大的價格波動。
  • 相反，如果ATR值較低，則您可能會進入更大的位置，因為出價較大的風險較低。

常見問題

問題1：我可以在交易策略中同時將BOLL和ATR一起使用嗎？

是的，將布林樂隊和A​​TR結合在一起可以對市場狀況提供更全面的看法。您可以使用BOLL根據過分買賣條件來識別潛在的進入和出口點，同時使用ATR設置停止損失並根據當前波動率確定位置大小。

問題2：我應該多久重新計算交易中的ATR值？

重新計算ATR值的頻率取決於您的交易時間範圍。對於短期交易，您可能每天甚至在盤中重新計算它。對於長期交易，每週或每月重新計算可能就足夠了。根據您的交易策略調整ATR的周期長度。

Q3：使用布林帶進行波動性分析有任何限制嗎？

是的，布林樂隊的一個局限性是，它們有時可以產生虛假的信號，尤其是在高度波動的市場中。此外，在強大的趨勢期間，樂隊可能會長時間保持較長的範圍，這使得準確識別過多買賣條件或超賣條件變得具有挑戰性。

問題4：ATR可以用於所有類型的加密貨幣，包括流動性低的加密貨幣嗎？

雖然ATR可以應用於任何加密貨幣，但流動性非常低的市場中可能會降低其有效性。在這種情況下，實際範圍可能無法準確地反映由於交易很少交易和交易之間的較大價格差距而導致的實際波動。使用ATR時，必須考慮資產的流動性。