不同加密交換的WMA計算有什麼區別？

了解加密貨幣交易中的加權移動平均值（WMA）

加權移動平均線（WMA）是交易者使用的技術分析工具，可通過將更重要的重視分配給最近的價格來識別價格數據的趨勢。與簡單的移動平均值（SMA）不同，該平均值（SMA）平均處理所有數據點，WMA應用了一個加權因子，該加權因素隨數據的重新率線性增加。這使其對最近的價格變化更加敏感，這是快速移動的加密貨幣市場中的關鍵特徵。 WMA在N期間的一般公式是：

wma =（價格₁×重量 +價格₂×重量 + ... +價格ₙ×重量ₙ） /重量總和

重量通常分配為1、2、3，...，N，給出最新的價格最高。儘管此公式在數學上是一致的，但由於數據採樣，時間間隔和源價格選擇的差異， WMA的實現在不同的加密貨幣交換中可能會有很大差異。

數據源和價格選擇差異

WMA計算各不相同的主要原因之一是所使用的價格數據的來源。每個交易所根據自己的訂單書和貿易歷史記錄計算WMA。例如， Binance可以使用其現貨市場的最後一個交易價格，而Kraken可能會在給定間隔內將體積加權的平均價格（VWAP）作為WMA的輸入。即使兩個交換都採用相同的數學公式，這也會導致差異。

此外，某些平台使用出價，詢問或中價作為WMA的基礎。中價計算為（BID + ASK） / 2，通常用於高頻交易環境中，而以零售為重點的交易所通常使用最後的交易價格。由於BID-SUSK在加密貨幣中擴散可能很寬，尤其是對於低流動性令牌，因此此選擇直接影響所得的WMA值。因此，價格類型的選擇是WMA差異的關鍵因素。

時間範圍和燭台粒度

加密貨幣交易所提供各種燭台間隔（1分鐘，5分鐘1小時等），通常按照以下時間計算WMA。但是，蠟燭閉合的確切時機在平台之間可能會有所不同。例如， Coinbase可以將其1小時的蠟燭與UTC：00，UTC：01等保持一致，而Bybit可能會使用從用戶的第一個登錄會話開始的滾動窗口。這種未對準會導致相同的WMA期（例如，1小時蠟燭上的14個週期WMA）參考不同的價格數據集。

此外，某些交易所使用基於tick的採樣而不是基於時間的蠟燭。在基於刻度的系統中，每次N交易都會記錄一個新的數據點，這會扭曲時間一致性。當將WMA應用於此類不規則間隔時，輸出與基於時間的WMA的比例較低。依靠交叉交換分析的交易者必須考慮這些時間不一致，以避免錯誤的信號。

平滑和圓形機制

另一個微妙但有影響力的變化是交換如何處理WMA計算中的浮點精度和舍入。雖然數學公式是標準配方，但計算過程中使用的內部精度有所不同。例如， Kucoin可以使用16位浮點精度來計算WMA，而GATE.IO在每個步驟後可能會將值截斷為8個小數位。在多個時期內，這些舍入差異會積累，即使輸入數據相同，也會導致WMA線不同。

在將數據饋送到WMA引擎中之前，有些交換還應用了平滑過濾器或歸一化技術。這些預處理步驟很少記錄，因此用戶很難在外部複製計算。例如，Exchange可能會刪除異常值或應用Hampel過濾器以消除Flash崩潰數據，從而改變了輸入系列，從而改變了最終的WMA結果。

自定義和用戶定義的參數

許多交易平台允許用戶自定義WMA設置，但靈活性程度也有所不同。在TradingView上，從多個交易所匯總數據，用戶可以調整WMA時期，應用偏移或將其與其他指標結合使用。但是，當將相同的WMA應用於從Binance API與FTX API （懸掛之前）提取的數據時，由於延遲，數據濾波和時間戳對齊，輸出在其懸架之前有所不同。

即使在單個交換中， API-FED數據也可能與Web接口的WMA匹配。之所以發生這種情況，是因為前端可以使用針對速度進行優化的預渲染指標，而API則提供了用於獨立計算的原始數據。貿易商構建算法策略必須使用Exchange的RAW OHLCV（開放，高，低，關閉，體積）數據手動複製WMA公式，以確保一致性。這是逐步進行的方法：

• 通過Exchange的API獲取最後N的收盤價（例如，使用GET /api/v3/klines in Binance）
• 分配重量從1到n ，最近的價格獲得重量n
• 將每個收盤價乘以相應的重量
• 總和加權價格
• 除以總權重（即n（n+1）/2 ）的總和
• 根據交易所的精確標準將結果圓

無法準確遵循這些步驟會導致自定義計算與平台播放的WMA值之間的不匹配。

WMA差異的特定於交換示例

考慮一個方案，其中Bitcoin的10個週期WMA在三個交換： Binance ， Kraken和Bitstamp上進行了分析。所有人都使用1小時的蠟燭和最後的交易價格，但出現了差異：

• Binance使用該窗口中的最後一次交易每60秒更新一次蠟燭
• Kraken以1小時的間隔進行了匯總交易，但調整了日光節省時間的變化，每年導致兩小時的偏移
• BITSTAMP應用0.1％的波動率過濾器，不包括明顯偏離先前關閉的價格

結果，在諸如美聯儲公告之類的高揮發性事件中，由於排除數據點， Bitstamp的WMA May May May可能會滯後，而Binance的WMA則反應迅速。 Kraken的歷史數據對準可能顯示WMA斜率暫時不連續。這些細微差別說明了為什麼交易者不能假設WMA值可以在平台之間互換。

常見問題

為什麼我的自定義WMA計算與我的交換上的圖表不匹配？差異是由於數據源，四捨五入的精度和蠟燭對齊的差異引起的。確保您使用Exchange使用的確切收盤價，正確施加權重，並匹配中間步驟中的小數點數量。

我可以使用TradingView中的WMA值進行交流之間的套利嗎？不可靠。 TradingView應用統一的計算，但以不同的延遲提取數據。顯示的WMA可能不會反映特定於實時的交換值，尤其是在價格快速變動期間。

期貨和現貨市場是否在同一交易所使用相同的WMA計算？未必。 Futures WMA可能基於資金率或標記價格，而Spot WMA則使用貿易數據。這些不同的輸入即使在同一資產中也會導致WMA軌跡不同。

是否有標準的API方法可以從交換中檢索預計的WMA？大多數交換不提供直接的WMA端點。您必須通過OHLCV數據手動計算它。 Cryptowatch或Kaiko（例如CryptoWatch）的一些第三方服務提供了處理的指標，但它們可能採用自己的方法。