全倉保證金和逐倉保證金指南：您應該使用哪一個？

全倉保證金與逐倉保證金：了解基礎知識

1. 全倉保證金利用交易者賬戶的全部餘額作為未平倉頭寸的抵押品。這種方法提高了資本效率，允許交易者通過利用所有可用資金來避免清算。使用全倉保證金時，系統會自動在多個頭寸之間分配權益，這有助於在高波動期間維持槓桿交易。

2.逐倉保證金將固定金額的資金分配給特定的倉位。這意味著只有指定的保證金面臨風險，從而將潛在損失限制在分配的金額內。喜歡精確控制風險敞口的交易者通常會選擇逐倉保證金，以防止一筆虧損交易影響其投資組合的其餘部分。

3、主要區別在於風險分配。對於全倉保證金，如果發生清算，單個不利變動可能會影響整個賬戶餘額。相比之下，逐倉保證金包含對指定倉位的損害，提供更具防禦性的策略，特別適合新交易者或保守交易者。

4. 槓桿設置在每個模型下表現不同。在隔離模式下，槓桿僅乘以分配的保證金，從而更容易計算最大風險。全倉保證金根據總權益動態重新計算有效槓桿，這可能會在市場快速變化時導致意想不到的結果。

5. 平台通常允許在開倉前在這些模式之間切換。一旦交易活躍，從孤立交易變為交叉交易（反之亦然）通常會受到限制。這一限制強調了在入場時選擇適當保證金類型的重要性。

何時使用全倉保證金

1. 管理多元化投資組合的經驗豐富的交易者通常會從全倉保證金中受益。通過集中資源，它們減少了臨時回撤期間過早清算的可能性。這種靈活性支持長期策略，短期價格波動是預期的，但並不表明整體趨勢失敗。

2.全倉保證金在高度波動的市場中大放異彩，突然的飆升可能會引發不必要的逐倉平倉。對完整賬戶餘額的訪問起到了緩衝作用，為交易提供了無需人工干預即可恢復的空間。

3. 對相關資產採用對沖技術的交易者發現全倉保證金具有優勢。獲勝頭寸的利潤可以自動抵消其他頭寸的損失，從而保持整體穩定，而無需不斷重新平衡。

4.適合風險管理能力強的人。如果沒有嚴格的止損規則和頭寸規模控制，依賴全倉保證金可能會導致過度暴露。它提供的安全網不應被誤認為允許忽視審慎的交易行為。

5. 維持多個並發倉位的高頻交易者使用全倉保證金來優化資金使用。他們沒有將資金鎖定在單獨的孤島中，而是保持活躍交易中的流動性流動，從而最大限度地提高運營靈活性。

逐倉保證金的優點

1.逐倉保證金提供了風險計算的透明度——交易者確切地知道每筆交易的金額。這種清晰度簡化了決策，並有助於在不同的市場條件下實施一致的風險參數。

2.防止連鎖故障。如果一個孤立頭寸被清算，其他頭寸不受影響。這種劃分可以保護投資組合中其他部分的收益，並即使在虧損後也能保持戰略完整性。

3. 隔離保證金降低了複雜性，非常適合初學者。新交易者可以嘗試使用槓桿，同時限制下行空間。錯誤成為學習機會而不是災難性事件。

4、戰略配置變得可行。交易者可能會為經過充分研究的設置分配較高的保證金，並為投機性入場分配最少的資金。這種有針對性的方法使資本部署與每個想法的置信度保持一致。

5. 監控和調整各個倉位更加簡單。由於利潤率是獨立的，因此績效評估不需要理清共享股權影響。每筆交易都是獨立的，簡化了交易後分析。

常見問題解答

如果逐倉保證金交易被清算，我的其他頭寸會怎樣？只有分配給該特定職位的權益才會丟失。所有其他交易均繼續正常運營，並擁有自己的專用保證金。不會發生溢出效應，從而保留您投資組合的其餘部分。

逐倉開倉後可以增加保證金嗎？是的，大多數交易所允許為現有逐倉頭寸添加更多保證金。這種調整可以提高強平價格並提高交易抵禦不利波動的能力。

全倉保證金是否總能防止爆倉？不會。雖然全倉保證金使用總賬戶淨值來支持頭寸，但極端的市場波動或過高的槓桿仍可能導致賬戶全部清算。它延遲但並不能消除風險。

資金費率是否受保證金類型影響？資金費率取決於永續合約市場，與您使用交叉保證金還是逐倉保證金無關。保證金模式的選擇影響清算機制，而不是融資成本。