소극적 소득을 위해 이더리움을 구매하고 스테이킹하는 방법은 무엇입니까?

이더리움 스테이킹 기본 이해

1. 이더리움은 2022년 9월 병합을 통해 작업 증명에서 지분 증명으로 전환되었으며, 사용자는 ETH를 검증인으로 잠그거나 스테이킹 서비스에 위임하여 보상을 얻을 수 있습니다.

2. 전체 검증인 노드를 실행하려면 사용자는 공식 이더리움 예금 계약에 정확히 32 ETH를 예치하고 호환 가능한 하드웨어 및 소프트웨어 인프라를 운영해야 합니다.

3. 검증인은 새로운 블록을 제안하고 다른 사람의 제안의 유효성을 증명할 책임이 있습니다. 온라인 상태를 유지하지 못하거나 잘못된 행동을 하면 슬래싱이라는 처벌을 받게 됩니다.

4. 스테이킹 보상은 ETH로 분배되며 전체 네트워크에 스테이킹된 ETH, 참여율 및 프로토콜 매개변수에 따라 달라집니다. 역사적으로 연간 수익률은 3%에서 5.5% 사이입니다.

5. 2023년 4월 상하이 업그레이드 이전에는 ETH 언스테이킹이 불가능했습니다. 이 업그레이드에서는 전체 검증인과 유동 스테이킹 파생상품 모두에 대한 인출 기능이 도입되었습니다.

규제된 거래소를 통해 ETH 구매

1. 사용자는 먼저 Coinbase, Kraken 또는 Binance.US와 같은 규정을 준수하는 거래소를 선택하고, KYC 확인을 완료하고, 은행 송금이나 직불 카드를 통해 계좌에 자금을 조달합니다.

2. ETH는 법정 화폐를 사용하여 직접 구매할 수 있습니다. ETH/USD 또는 ETH/EUR와 같은 거래 쌍은 좁은 스프레드와 높은 유동성으로 널리 이용 가능합니다.

3. 일부 플랫폼은 반복 구매 옵션을 제공하므로 사용자는 수동 개입 없이 시간이 지남에 따라 ETH 포지션에 대한 달러 비용 평균을 얻을 수 있습니다.

4. 구매 후 스테이킹을 시작하기 전에 보안 강화를 위해 ETH를 Ledger Live, MetaMask 또는 Trezor Suite와 같은 자체 보관형 지갑으로 전송해야 합니다.

5. ETH를 중앙화된 거래소에 남겨두면 사용자는 상대방 위험에 노출되고 대부분의 스테이킹 방법에 필요한 직접적인 통제권을 상실하게 됩니다.

리퀴드 스테이킹 대안

1. Lido, Rocket Pool 및 EtherFi와 같은 유동 스테이킹 프로토콜을 통해 사용자는 최소 32 ETH 요구 사항 없이 원하는 금액의 ETH를 스테이킹하고 거래 가능한 영수증 토큰(예: stETH, rETH, eETH)을 받을 수 있습니다.

2. 이러한 영수증 토큰은 스테이킹된 ETH와 누적된 보상을 모두 나타내며 합의에 참여하는 동안 유동성을 유지합니다.

3. 사용자는 대출, 대출 또는 유동성 제공을 위해 DeFi 프로토콜에서 사용할 수 있는 영수증 토큰을 통해 ETH 가격 변동에 대한 노출을 유지하고 동시에 수익을 얻습니다.

4. Coinbase 또는 Kraken과 같은 중앙 집중식 스테이킹 제공업체도 유동 스테이킹 제품을 제공하지만 관리 인프라에 대한 신뢰가 필요하며 인출 지연이나 수수료가 부과될 수 있습니다.

5. 스마트 계약 위험은 여전히 ​​내재되어 있습니다. 감사, 거버넌스 모델 및 토큰경제학은 각 유동 스테이킹 솔루션의 신뢰성과 장기적인 생존 가능성에 영향을 미칩니다.

보안 고려 사항 및 위험 관리

1. 개인 키 관리는 협상할 수 없습니다. 복구 문구에 대한 액세스 권한을 잃으면 스테이킹된 ETH 및 관련 보상이 영구적으로 손실됩니다.

2. 검증인 가동 시간은 안정적인 인터넷 연결과 적절하게 구성된 비콘 체인 및 실행 계층 클라이언트에 따라 달라집니다. 가동 중지 시간은 보상 발생을 줄입니다.

3. 이중 서명 또는 충돌하는 증명에는 삭감 처벌이 적용됩니다. 이는 Ethereum 프로토콜에 의해 자동으로 시행되며 되돌릴 수 없는 ETH 공제가 발생합니다.

4. 제3자 스테이킹 풀 또는 유동 스테이킹 토큰의 스마트 계약 취약성으로 인해 악용으로 인해 스테이킹된 자산이 부분적으로 또는 전체적으로 손실되었습니다.

5. 네트워크 수준 위험에는 의도하지 않은 동작을 유발하는 프로토콜 업그레이드, 활성화를 지연시키는 검증자 대기열 백로그, 혼잡 이벤트 중 장기 잠금 기간 등이 포함됩니다.

자주 묻는 질문

Q: 입금 후 바로 ETH를 언스테이킹할 수 있나요? A: 아니요. 출금은 비콘 체인을 통한 확인이 필요하며 검증인 대기열 깊이에 따라 달라집니다. 수요가 가장 많은 기간에는 전체 언스테이킹에 며칠 또는 몇 주가 걸릴 수 있습니다.

Q: 스테이킹 보상은 소득으로 과세되나요? 답: 그렇습니다. 미국과 같은 관할권에서는 스테이킹 보상이 수령일의 공정한 시장 가치를 기준으로 일반 소득으로 처리되며, 판매 시 해당 자본 이득세가 적용됩니다.

Q: 검증인이 24시간 동안 오프라인 상태가 되면 어떻게 되나요? A: 일시적인 가동 중지 시간으로 인해 증명이 누락되고 보상이 감소합니다. 그러나 악의적이거나 반복적인 위반이 감지되지 않는 한 삭감은 발생하지 않습니다.

Q: Lido를 사용하려면 기술적인 지식이 필요한가요? 답: 최소한입니다. Lido의 인터페이스는 노드 작업을 추상화합니다. 사용자는 Web3 지갑을 연결하고, 거래를 승인하고, 입금을 확인하기만 하면 됩니다. 이 모든 작업은 명령줄 경험 없이도 가능합니다.