VWAPは強気または弱気な指標ですか？

VWAPの理解：それは何ですか？

VWAP 、またはボリューム加重平均価格は、ボリュームと価格の両方に基づいて、1日を通して暗号通貨が取引してきた平均価格を決定するためにトレーダーが使用する取引ベンチマークです。これは、すべてのトランザクション（価格に取引されたユニットの数を掛けた）で取引されたドルを追加し、取引された合計ユニットで除算することによって計算されます。 VWAPの式は次のとおりです。

VWAP =（累積（価格×ボリューム）） /累積ボリューム

この計算は、通常、5分または15分ごとなど、周期ごとに行われ、値はダイナミックラインとしてチャートにプロットされます。単純な移動平均とは異なり、 VWAPにはボリュームが組み込まれているため、真の市場感情をより反映しています。このため、特に高周波およびアルゴリズムの取引戦略で、日中の取引で広く使用されています。

VWAPは本質的に強気ですか、それとも弱気ですか？

VWAP自体は強気でも弱気でもありません。これは、ボリュームで重み付けされた平均価格を反映するニュートラルな指標です。現在の価格行動とのその方向性と関係は、トレーダーがそれを強気または弱気な信号として解釈するかどうかを決定します。たとえば、価格がVWAPを超えて取引されている場合、バイヤーが制御されていることを示唆しており、これは強気と解釈される可能性があります。逆に、価格がVWAP以下で取引されている場合、売り手が支配していることを示します。

ただし、これらの解釈はコンテキストに依存します。大量の蓄積中にVWAPを超える価格は、大規模なプレーヤーによる蓄積を示す可能性がありますが、大量のVWAP以下の価格は分布を示唆する可能性があります。したがって、 VWAPに対する価格の位置は洞察を提供しますが、単独で使用するべきではありません。

トレーダーが暗号通貨市場でVWAPを使用する方法

暗号通貨取引では、VWAPはさまざまな時間枠でよく使用されますが、5分間、15分、または1時間間隔などの日中のチャートで最も効果的です。トレーダーはいくつかの方法でそれを使用します：

• 傾向の方向性の特定：価格がVWAPを超えたままである場合、傾向は強気と見なされます。以下にとどまる場合、傾向は弱気です。
• サポートと抵抗を見つける：VWAPは、将来の抵抗または動的抵抗で動的なサポートとして機能することができます。
• 取引の実行：機関のトレーダーとボットは、多くの場合、上昇トレンドでVWAPの近くまたは下で購入することを目指しており、実行価格を最適化するために下降トレンドでVWAPの近くまたはそれ以上を販売することを目指しています。

たとえば、Bitcoinが60,000ドルで取引されていて、 VWAPが59,500ドルである場合、トレーダーはこれを強さの兆候と見なすかもしれません。 VWAPレベルへのプルバックは、ボリュームが動きをサポートすると仮定して、潜在的な購入機会と見なすことができます。

取引プラットフォームにVWAPを設定します

ほとんどの最新の取引プラットフォームは、 TradingView 、 Binance 、 Bybit 、 KucoinなどのVWAPをサポートしています。 VWAPを追加および構成する方法は次のとおりです。

• 優先チャートプラットフォーム（たとえば、TradingView）を開きます。
• チャートの上部にある「インジケータ」ボタンをクリックします。
• インジケータ検索バーで「 VWAP 」を検索します。
• 結果から「ボリューム加重平均価格」を選択します。
• VWAPラインは、チャートに自動的に表示されます。
• カスタマイズするには、VWAP行を右クリックし、「設定」を選択し、色、厚さ、または可視性を調整します。

一部のプラットフォームでは、VWAPを特定のセッション（毎日、毎週）にリセットできます。市場が24時間年中無休で運営されている暗号通貨では、トレーダーはしばしば毎日のVWAPリセットを使用して、単一の取引日のボリューム加重平均を反映しています。これにより、数日間の蓄積から歪んだデータを回避できます。

VWAPと他のインジケーターを組み合わせる

精度を向上させるために、トレーダーはしばしばVWAPと他の技術ツールを組み合わせます。一般的な組み合わせは次のとおりです。

• 移動平均：VWAPと並んで20期のEMAを使用すると、トレンドの方向性が確認されます。 VWAPとEMAの両方が価格を下回っている場合、強気のケースは強化されます。
• ボリュームプロファイル：これは、最も多くの取引活動が発生した場所を示しています。価格がVWAP近くの大量のノードに戻ると、サポートまたはレジスタンスが見つかる可能性があります。
• RSI（相対強度指数） ：価格がVWAPを超えているが、RSIが過剰に買収されている場合、潜在的なプルバックを示す場合があります。
• Bollinger Bands ：上部バンドの近くの価格はVWAP以上で過剰伸展を示している可能性がありますが、低いバンドおよびVWAP以下の価格は過剰な条件を示唆する可能性があります。

たとえば、EthereumがVWAPを超えて50〜70の間でRSIを上回って取引している場合、それは健康的な強気の勢いを示唆しています。ただし、RSIが70を超える場合、価格がVWAPを超えている場合でも注意が必要です。

VWAPの一般的な誤解

頻繁な間違いは、VWAPを超える価格は常に強気を意味し、以下の価格は常に弱気を意味すると仮定することです。この単純化は、取引の決定が不十分になる可能性があります。たとえば、急激な下降トレンド中に、価格は低ボリュームでVWAPを上回って一時的に急上昇し、誤ったブレイクアウトを作成する可能性があります。ボリュームの確認がなければ、このような動きには確信がありません。

別のエラーは、低容量のアルトコインでVWAPを使用することです。薄い市場により、 VWAPは大量注文で簡単に操作でき、信頼性を低下させることができます。 Bitcoin（BTC）やEthereum（ETH）などの高速資産で最適です。

さらに、一部のトレーダーは、VWAPが各セッションを再計算されることを忘れています。 4時間のチャートを分析しているが、VWAPが毎日リセットされるように設定されている場合、前日のデータは引き継がれません。正しいセッション設定を確保することが重要です。

よくある質問

VWAPは横方向市場で使用できますか？はい、範囲の市場では、 VWAPはしばしば中間点として機能します。 VWAPの周りで振動する価格は、優柔不断を示唆しています。トレーダーは、それを平均逆転レベルとして使用する場合があります。価格がVWAPを大量に下回ると、退色した勢いで上に上昇すると販売することができます。

VWAPはすべての時間枠で機能しますか？ VWAPは、日中の時間枠（1分から4時間）で最も効果的です。毎週または毎月のチャートでは、その有用性は長期ボリュームの平滑化効果により減少します。スイングまたはポジション取引の場合、毎日のVWAPは依然として制度的活動に関する洞察を提供できます。

なぜVWAPは時々フラットに見えるのですか？ボリュームが低い場合、または価格が統合されている場合、VWAPはフラットに表示されます。暗号市場での週末などの低活動期間中、最小限の取引は平均的な安定性を維持します。ボリュームが増加すると、VWAPは勾配を再開します。

小売業者はVWAPを効果的に使用できますか？絶対に。 VWAPはもともと施設のトレーダー向けに設計されていましたが、小売業者はボリューム分析と価格アクションと組み合わせることでそれを活用できます。高液性ペアでVWAPを使用し、他のインジケーターで信号を確認すると、信頼性が向上します。