Le cerveau de NFT reconnu coupable de complot en vue de commettre une fraude électronique et un blanchiment d'argent

Berman Jerry Nowlin Jr, un résident de l'Alabama âgé de 21 ans connu sous les pseudonymes « Repulse » et « Zayous » dans la communauté NFT, encourt une peine maximale de cinq ans de prison fédérale.

A Florida jury has found the alleged mastermind behind the UndeadApes and Undead Lady Apes NFT (non-fungible token) collections guilty of conspiracy to commit wire fraud and money laundering.

Un jury de Floride a déclaré le cerveau présumé derrière les collections NFT (jeton non fongible) UndeadApes et Undead Lady Apes coupable de complot en vue de commettre une fraude électronique et de blanchiment d'argent.

Berman Jerry Nowlin Jr, a 21-year-old resident of Alabama known by the aliases “Repulse” and “Zayous” in the NFT community, faces a maximum penalty of five years in federal prison, with sentencing set for 23 January 2025. His co-conspirator, 25-year-old Devin Alan Rhoden, an active US Air Force officer who went by “Denny” and “Deviinz” online, pleaded guilty to the same counts on 24 May. His sentencing hearing is scheduled for 20 November.

Berman Jerry Nowlin Jr, un résident de l'Alabama de 21 ans connu sous les pseudonymes « Repulse » et « Zayous » dans la communauté NFT, encourt une peine maximale de cinq ans de prison fédérale, avec une condamnation fixée au 23 janvier 2025. co-conspirateur, Devin Alan Rhoden, 25 ans, un officier actif de l'US Air Force qui s'appelait « Denny » et « Deviinz » en ligne, a plaidé coupable des mêmes chefs d'accusation le 24 mai. Son audience de détermination de la peine est prévue le 20 novembre.

Nowlin created the UndeadApes and Undead Lady Apes (zombie-fied riffs on the popular Bored Ape Yacht Club NFT series) with his co-defendant and acted as a developer for both projects, coding the Solana smart contracts and creating the NFTs with a blockchain art engine. After Rhoden initially marketed the NFTs on social media, the average sale price of the collections increased, reselling for the cryptocurrency equivalent of $360 over a mint price of approximately $5.

Nowlin a créé les UndeadApes et Undead Lady Apes (riffs zombies de la populaire série NFT Bored Ape Yacht Club) avec son co-accusé et a agi en tant que développeur pour les deux projets, codant les contrats intelligents Solana et créant les NFT avec un art blockchain. moteur. Après que Rhoden ait initialement commercialisé les NFT sur les réseaux sociaux, le prix de vente moyen des collections a augmenté, les revendant pour l'équivalent en crypto-monnaie de 360 ​​$ sur un prix neuf d'environ 5 $.

In April 2022 Nowlin and Rhoden allegedly used the popularity of their NFT products to engage in a “rug pull” investment fraud scheme, in which perpetrators purposefully abandon an endeavor after taking investors' funds, leaving paying customers with a functionally worthless asset. According to filings earlier this year, the business partners announced plans to mint a third NFT collection, dubbed Undead Tombstone, exaggerating their intentions to invest in the project and making misleading statements about its relationship to the hot NFT commodity Stoned Ape Crew. Nowlin and Rhoden minted 632 Undead Tombstone NFTs before precipitously terminating the process; soon after, the pair deleted their social media accounts and cut off all venues for investor communication, allegedly absconding with a total of $135,000.

En avril 2022, Nowlin et Rhoden auraient utilisé la popularité de leurs produits NFT pour se lancer dans un système de fraude à l'investissement « rug pull », dans lequel les auteurs abandonnent délibérément une entreprise après avoir pris les fonds des investisseurs, laissant aux clients payants un actif fonctionnellement sans valeur. Selon des documents déposés plus tôt cette année, les partenaires commerciaux ont annoncé leur intention de créer une troisième collection NFT, baptisée Undead Tombstone, exagérant leurs intentions d'investir dans le projet et faisant des déclarations trompeuses sur sa relation avec le produit NFT très prisé Stoned Ape Crew. Nowlin et Rhoden ont créé 632 NFT Undead Tombstone avant de mettre fin précipitamment au processus ; peu de temps après, les deux hommes ont supprimé leurs comptes de réseaux sociaux et coupé tous les moyens de communication avec les investisseurs, se serait enfui avec un total de 135 000 $.

Nowlin allegedly used a decentralised blockchain called TornadoCash to “chain-hop” the fraudulent funds from the Solana blockchain to the Ethereum blockchain, further obscuring his trail of cybercriminality. After transferring the cryptocurrency into US dollars, Nowlin and Rhoden managed to extract $400,000 from the sales of the three collections.

Nowlin aurait utilisé une blockchain décentralisée appelée TornadoCash pour « transférer en chaîne » les fonds frauduleux de la blockchain Solana à la blockchain Ethereum, obscurcissant ainsi davantage sa piste de cybercriminalité. Après avoir transféré la crypto-monnaie en dollars américains, Nowlin et Rhoden ont réussi à extraire 400 000 $ des ventes des trois collections.

“These cybercriminals concocted a scheme to defraud investors through a grand illusion and orchestrated a ‘rug pull’ to steal money from unsuspecting people, and laundered their ill-gotten gains though other cybercurrencies,” Homeland Security Investigations' assistant special agent in charge in Tampa, John Dumas, in a statement following the jury's ruling on 31 October.

"Ces cybercriminels ont concocté un plan pour escroquer les investisseurs à travers une grande illusion et ont orchestré un 'tirage clandestin' pour voler de l'argent à des personnes sans méfiance, et ont blanchi leurs gains mal acquis via d'autres cyber-monnaies", a déclaré l'agent spécial adjoint en charge de Homeland Security Investigations à Tampa. , John Dumas, dans une déclaration faisant suite à la décision du jury du 31 octobre.

Rhoden and Nowlin’s legal woes come amid a string of high-profile lawsuits that have sought to define the legal and regulatory contours of Web3. On 11 October a group of NFT holders sued Eden Gallery and the artist Gal Yosef over an alleged failure to follow through on promised perks of a private members’ club for buyers of the Meta Eagle NFT collection, another alleged version of the “rug pull” investor fraud scheme (a notable lack of hot air balloon rides was a particular sticking point).

Les problèmes juridiques de Rhoden et Nowlin surviennent au milieu d'une série de procès très médiatisés qui ont cherché à définir les contours juridiques et réglementaires du Web3. Le 11 octobre, un groupe de détenteurs de NFT a poursuivi Eden Gallery et l'artiste Gal Yosef pour non-respect présumé des avantages promis par un club privé pour les acheteurs de la collection Meta Eagle NFT, une autre version présumée du « rug pull ». stratagème de fraude des investisseurs (le manque notable de vols en montgolfière était un point de friction particulier).

On 29 July, the musician Jonathan Mann and conceptual artist and lawyer Brian Frye filed a lawsuit against the US Securities and Exchange Commission seeking declaratory judgement that their planned NFT projects do not constitute securities and contending that selling art on the blockchain does not transform the art itself into a financial instrument. In May 2023, Nathaniel Chastain —a former employee of OpenSea, one of the leading NFT trading platforms—was convicted of wire fraud and money laundering in a case that was cast as the “first insider trading” indictment in the Web3 sector.

Le 29 juillet, le musicien Jonathan Mann et l'artiste conceptuel et avocat Brian Frye ont intenté une action en justice contre la Securities and Exchange Commission des États-Unis, demandant un jugement déclaratoire selon lequel leurs projets NFT prévus ne constituent pas des valeurs mobilières et affirmant que la vente d'art sur la blockchain ne transforme pas l'art. se transforme en instrument financier. En mai 2023, Nathaniel Chastain, ancien employé d'OpenSea, l'une des principales plateformes de trading NFT, a été reconnu coupable de fraude électronique et de blanchiment d'argent dans une affaire qui a été présentée comme le premier acte d'accusation de « délit d'initié » dans le secteur Web3.