La SEC facture Brothers dans le cadre d'un stratagème Crypto Ponzi de 60 millions de dollars

Jonathan Adam et Tanner Adam, ainsi que leurs sociétés respectives GCZ Global LLC et Triten Financial Group LLC, sont au centre du nouveau gel d'urgence des actifs de la SEC.

The Securities and Exchange Commission (SEC) has charged two brothers with orchestrating a $60 million cryptocurrency Ponzi scheme that allegedly defrauded over 80 investors in the US.

La Securities and Exchange Commission (SEC) a accusé deux frères d'avoir orchestré un stratagème de Ponzi en crypto-monnaie de 60 millions de dollars qui aurait fraudé plus de 80 investisseurs aux États-Unis.

The SEC on Friday filed an emergency asset freeze against Jonathan Adam and Tanner Adam, along with their respective companies, GCZ Global LLC and Triten Financial Group LLC.

La SEC a déposé vendredi un gel d'urgence des avoirs contre Jonathan Adam et Tanner Adam, ainsi que leurs sociétés respectives, GCZ Global LLC et Triten Financial Group LLC.

According to the SEC, the brothers operated the fraud scheme from January 2023 to June 2024. They allegedly promised investors that their funds would be used in a lending pool to facilitate "flash loans" for a crypto arbitrage bot, assuring them that their investments were safe barring a global market collapse.

Selon la SEC, les frères ont exploité le stratagème frauduleux de janvier 2023 à juin 2024. Ils auraient promis aux investisseurs que leurs fonds seraient utilisés dans un pool de prêts pour faciliter les « prêts flash » pour un robot d'arbitrage cryptographique, leur assurant que leurs investissements étaient en toute sécurité, à moins d’un effondrement du marché mondial.

However, the SEC alleges that the crypto bot did not exist and that the brothers used investor funds to make Ponzi-like payments and to purchase designer goods, recreational vehicles, and million-dollar homes.

Cependant, la SEC affirme que le robot cryptographique n'existait pas et que les frères ont utilisé les fonds des investisseurs pour effectuer des paiements de type Ponzi et acheter des produits de marque, des véhicules récréatifs et des maisons d'un million de dollars.

“As we allege, the Adam brothers promised their investors high returns on a crypto investment that did not exist, and then used investor funds to make Ponzi-like payments and to purchase designer goods, recreational vehicles, and million-dollar homes,” said Justin C. Jeffries, Associate Director of Enforcement in the SEC’s Atlanta Regional Office.

"Comme nous le prétendons, les frères Adam ont promis à leurs investisseurs des rendements élevés sur un investissement cryptographique qui n'existait pas, puis ont utilisé les fonds des investisseurs pour effectuer des paiements de type Ponzi et acheter des produits de marque, des véhicules récréatifs et des maisons d'un million de dollars", a déclaré Justin C. Jeffries, directeur associé de l'application des lois au bureau régional d'Atlanta de la SEC.

The SEC alleges that Tanner Adam used the money to pay off a $30 million Miami condominium, while Jonathan Adam reportedly spent at least $480,000 on various vehicles and recreational equipment.

La SEC allègue que Tanner Adam a utilisé cet argent pour rembourser une copropriété de 30 millions de dollars à Miami, tandis que Jonathan Adam aurait dépensé au moins 480 000 dollars pour divers véhicules et équipements récréatifs.

The SEC also claims that Jonathan Adam misrepresented his background to gain investor trust, failing to disclose three prior convictions for securities fraud.

La SEC affirme également que Jonathan Adam a déformé ses antécédents pour gagner la confiance des investisseurs, en omettant de divulguer trois condamnations antérieures pour fraude en valeurs mobilières.

The complaint, filed in the US District Court for the Northern District of Georgia, charges the Adam brothers and their companies with violating antifraud provisions of federal securities laws. The SEC is pursuing permanent injunctions, disgorgement of ill-gotten gains with prejudgment interest, and civil penalties.

La plainte, déposée auprès du tribunal américain du district nord de Géorgie, accuse les frères Adam et leurs sociétés d'avoir violé les dispositions antifraude des lois fédérales sur les valeurs mobilières. La SEC demande des injonctions permanentes, la restitution des gains mal acquis avec intérêts avant jugement et des sanctions civiles.

The SEC's actions in recent years demonstrate that the cryptocurrency market is a tempting target for potentially fraudulent trading schemes. As Bitcoin's price rises and adoption grows, more retail investors are eager to profit from cryptocurrencies. Unfortunately, these individuals are increasingly falling victim to scammers.

Les actions de la SEC ces dernières années démontrent que le marché des cryptomonnaies est une cible tentante pour des systèmes commerciaux potentiellement frauduleux. À mesure que le prix du Bitcoin augmente et que son adoption se développe, de plus en plus d’investisseurs particuliers sont désireux de profiter des crypto-monnaies. Malheureusement, ces personnes sont de plus en plus victimes d’arnaqueurs.

Earlier this year, the SEC uncovered a crypto Ponzi scheme called HyperFund that allegedly raised up to $1.89 billion from investors. The agency brought civil and criminal charges against its founder, Xue Lee, for claiming to offer "guaranteed high returns" from supposed crypto asset mining operations and partnerships with Fortune 500 companies.

Plus tôt cette année, la SEC a découvert un système de crypto-ponzi appelé HyperFund qui aurait permis de récolter jusqu'à 1,89 milliard de dollars auprès des investisseurs. L'agence a engagé des poursuites civiles et pénales contre son fondateur, Xue Lee, pour avoir prétendu offrir des « rendements élevés garantis » provenant de prétendues opérations d'extraction d'actifs cryptographiques et de partenariats avec des sociétés Fortune 500.

In mid-August, the Commission imposed a $650 million fine on NovaTech for fraud, further eroding investor confidence in the crypto market. NovaTech exploited victims' religious faith through social media, Telegram, and WhatsApp messages, often in Haitian Creole. The scheme's leader, Cynthia Petion, branded herself as "Reverend CEO" and claimed NovaTech was "God's vision.”

À la mi-août, la Commission a imposé une amende de 650 millions de dollars à NovaTech pour fraude, érodant ainsi davantage la confiance des investisseurs dans le marché de la cryptographie. NovaTech a exploité la foi religieuse des victimes à travers les réseaux sociaux, Telegram et WhatsApp, souvent en créole haïtien. La dirigeante du projet, Cynthia Petion, s'est présentée comme « Révérende PDG » et a affirmé que NovaTech était « la vision de Dieu ».

Even more concerning, a July study by Cyvers reveals that only 24% of stolen cryptocurrencies are returned to victims. Three out of four crypto thieves and fraudsters typically escape punishment, having amassed over $1 billion in the first half of the year alone.

Plus inquiétant encore, une étude réalisée en juillet par Cyvers révèle que seulement 24 % des crypto-monnaies volées sont restituées aux victimes. Trois voleurs et fraudeurs de cryptographie sur quatre échappent généralement aux sanctions, après avoir amassé plus d'un milliard de dollars au cours du seul premier semestre.