Le guide du débutant pour comprendre les cycles du marché de la cryptographie à des fins lucratives

Comprendre les phases des cycles du marché de la cryptographie

1. La phase d’accumulation marque le début d’un nouveau cycle, dans lequel des investisseurs informés achètent discrètement des actifs après un ralentissement prolongé. Les prix restent bas et l’intérêt du public est minime. Cette phase dure souvent plus longtemps que prévu, mettant à l’épreuve la patience des premiers entrants.

2. Pendant la phase de majoration, une dynamique haussière se développe à mesure que de plus en plus de traders reconnaissent la valeur. Les volumes de transactions augmentent, la couverture médiatique s'étend et les graphiques de prix commencent à montrer des gains constants sur les principales crypto-monnaies comme Bitcoin et Ethereum.

3. S’ensuit la phase d’euphorie, caractérisée par une FOMO (peur de manquer quelque chose) généralisée. Les investisseurs particuliers inondent le marché, poussant les prix à des niveaux insoutenables. De nouveaux altcoins émergent quotidiennement, la plupart ayant peu d’utilité mais une forte spéculation.

4. Après avoir atteint des valorisations maximales, le marché entre dans la phase de distribution. L’argent intelligent commence à sortir des positions tandis que les participants de détail continuent d’acheter. Des pics de volatilité et des signes avant-coureurs apparaissent dans les mesures en chaîne et les indicateurs de sentiment.

5. La phase de démarque, communément appelée marché baissier, se déroule à mesure que la confiance s’érode. Les prix baissent régulièrement, souvent ponctués de fortes baisses. Les projets dont les fondamentaux sont faibles échouent, les bourses sont confrontées à des problèmes de liquidité et le sentiment des investisseurs devient profondément négatif.

Indicateurs clés à surveiller au cours de chaque cycle

1. Le graphique de dominance Bitcoin permet d'évaluer si le capital tourne vers ou hors de pièces alternatives. Une domination croissante suggère un comportement d’aversion au risque, tandis qu’une domination décroissante peut signaler un appétit accru pour la spéculation sur l’altcoin.

2. Le ratio MVRV (Market Value to Realized Value) révèle si un actif est surévalué ou sous-évalué par rapport à son coût historique. Un ratio supérieur à 3,5 indique souvent une surévaluation, tandis qu’un ratio inférieur à 1 suggère une profonde sous-évaluation.

3. Les taux de financement des contrats à terme perpétuels reflètent le sentiment du marché à court terme. Un financement constamment positif favorise les positions longues, tandis que les taux négatifs indiquent un effet de levier baissier et un potentiel de compressions à découvert.

4. Les flux nets d’échange, qui mesurent la quantité de crypto entrant ou sortant des bourses, peuvent prédire l’orientation des prix. Des sorties importantes précèdent généralement les reprises, car les détenteurs déplacent leurs actifs vers des chambres froides pour les conserver à long terme.

5. Les outils d'analyse des sentiments sociaux suivent les mentions, les émotions et l'engagement sur des plateformes comme Twitter et Telegram. Une tendance haussière extrême coïncide souvent avec les sommets du marché, tandis que le désespoir est en corrélation avec les creux.

Stratégies pour maximiser les gains à travers les étapes du marché

1. Durant la phase d’accumulation, concentrez-vous sur la répartition des coûts en dollars sur les actifs établis. Évitez de rechercher des fluctuations de prix mineures et donnez la priorité à la sécurité en utilisant des portefeuilles matériels et des dépositaires de confiance.

2. Au fur et à mesure que la phase de balisage progresse, rééquilibrez les portefeuilles pour inclure des altcoins à forte conviction avec une forte activité de développement et des feuilles de route transparentes. Suivez les engagements GitHub et la croissance de la communauté comme signaux de validation.

3. Pendant l'euphorie, mettez en œuvre des stratégies de prise de bénéfices à plusieurs niveaux : vendez des parties de vos titres à des objectifs de prix prédéfinis pour verrouiller vos gains sans vous retirer complètement. Utilisez des stop suiveurs sur les comptes d'échange pour protéger les bénéfices de manière dynamique.

4. Lorsque des signes de distribution apparaissent, déplacez les allocations vers des pièces stables ou des actifs numériques non corrélés tels que des pièces de confidentialité ou des jetons de stockage décentralisés. Réduisez immédiatement l’effet de levier pour éviter les risques de liquidation.

5. Sur les marchés baissiers, engagez-vous dans le jalonnement, la fourniture de liquidités ou l'agriculture de rendement sur des protocoles audités pour générer des revenus passifs. Concentrez-vous sur les plates-formes ayant fait leurs preuves et une utilisation réelle plutôt que sur des incitations spéculatives.

Foire aux questions

Qu’est-ce qui provoque la répétition des cycles du marché de la cryptographie ? Les cycles du marché de la cryptographie se reproduisent en raison de la psychologie humaine, des modèles de liquidité et des déclencheurs macroéconomiques. Le comportement des investisseurs suit des arcs émotionnels prévisibles – de la peur à l’avidité et inversement – ​​amplifiés par une réglementation limitée et une forte volatilité. La réduction de moitié des événements de Bitcoin contribue également structurellement en réduisant l’inflation de l’offre tous les quatre ans, en s’alignant historiquement sur les points d’inflexion du cycle.

Comment les débutants peuvent-ils identifier la phase actuelle du marché ? Les débutants doivent analyser l'évolution des prix en fonction du volume, des tendances sociales et des données en chaîne. Un prix stagnant avec un faible volume de transactions et peu de nouvelles indique généralement une accumulation. Les augmentations rapides des prix avec l’augmentation des recherches sur Google et les récits viraux suggèrent l’euphorie. Des outils comme Glassnode ou CoinGecko fournissent des tableaux de bord accessibles pour ces métriques.

Est-il possible de profiter d’un marché baissier ? Oui, les marchés baissiers offrent des opportunités via la vente à découvert, le trading d’options et l’obtention de rendements dans DeFi. Certains traders utilisent des ETF inversés ou des contrats à terme pour bénéficier des mouvements à la baisse. D’autres accumulent des actifs actualisés pour les cycles futurs, traitant les ralentissements comme des ventes plutôt que comme des pertes.

Pourquoi les altcoins surpassent-ils souvent Bitcoin dans certaines phases ? Les altcoins ont tendance à se rallier plus fortement pendant les phases de majoration et d’euphorie, car ils partent de bases inférieures et attirent les capitaux spéculatifs à la recherche de rendements plus élevés. Avec moins de pièces en circulation et des campagnes marketing agressives, leurs prix peuvent augmenter de façon exponentielle lorsque le sentiment du marché devient positif, même si les fondamentaux sont à la traîne.