Wie funktioniert Defi Lending? Was ist der Unterschied zu traditionellen Bankdarlehen?

Einführung in die Defi -Kreditvergabe

Defi -Kreditvergabe oder dezentrale Finanzkredite stellt eine revolutionäre Verschiebung bei der Durchführung von Krediten und Krediten dar. Im Gegensatz zu herkömmlichen Bankdarlehen arbeitet Defi Lending in der Blockchain -Technologie und bietet einen dezentralen, transparenten und häufig zugänglichen Finanzansatz. In diesem Artikel wird die Mechanik der Defi -Kredite untersucht und die wichtigsten Unterschiede zu herkömmlichen Bankdarlehen hervorgehoben.

Wie Defi Lending funktioniert

Defi Lending nutzt intelligente Verträge auf Blockchain -Plattformen, insbesondere Ethereum, um Kredite zu erleichtern, ohne dass Vermittler wie Banken erforderlich sind. So entfaltet sich der Prozess normalerweise:

• Ablagerung Sicherheiten : Kreditnehmer müssen Sicherheiten in Form von Kryptowährungen wie Ethereum oder Stablecoins einlegen. Diese Sicherheiten sind in einem intelligenten Vertrag eingesperrt.

• Ausleihen : Sobald die Sicherheiten hinterlegt sind, können Kreditnehmer Kredite in verschiedenen Kryptowährungen aufnehmen. Der Betrag, den sie ausleihen können, wird durch den Wert ihrer Sicherheiten und das LTV-Verhältnis (Loan-to-Value) der Plattform bestimmt.

• Zinssätze : Zinssätze in der Defi -Kreditvergabe sind dynamisch und können durch Angebot und Nachfrage beeinflusst werden. Plattformen wie Aave und Compound verwenden Algorithmen, um die Raten in Echtzeit anzupassen.

• Rückzahlung : Kreditnehmer zahlen ihre Kredite mit Zinsen zurück. Wenn der Wert der Sicherheiten unter einen bestimmten Schwellenwert fällt, kann der Smart -Vertrag die Sicherheiten automatisch liquidieren, um das Darlehen zu decken.

• Rückzug der Sicherheiten : Nach vollerzählter Rückzahlung wird die Sicherheiten an den Kreditnehmer zurückgeleitet.

Schlüsselunterschiede zu traditionellen Bankdarlehen

Defi Lending unterscheidet sich erheblich von traditionellen Bankdarlehen in mehreren Schlüsselbereichen:

• Dezentralisierung : Defi -Kredit -Plattformen arbeiten auf dezentralen Netzwerken, was bedeutet, dass sie von keinem einzelnen Unternehmen kontrolliert werden. Traditionelle Banken hingegen sind zentralisierte Institutionen.

• Barrierefreiheit : Defi -Kreditvergabe ist häufig zugänglicher. Jeder mit einer Internetverbindung und einer gewissen Kryptowährung kann teilnehmen, während traditionelle Banken möglicherweise Kreditprüfungen, Sicherheiten und andere strenge Kriterien erfordern.

• Transparenz : Transaktionen auf Defi -Plattformen werden auf der Blockchain aufgezeichnet und bieten ein hohes Maß an Transparenz. Im Gegensatz dazu beinhalten traditionelle Bankkredite häufig undurchsichtige Prozesse und versteckte Gebühren.

• Zinssätze : Defi -Plattformen bieten in der Regel wettbewerbsfähigere und dynamische Zinssätze. Traditionelle Banken haben möglicherweise feste Zinssätze, die sich nicht an die Marktbedingungen anpassen.

• Geschwindigkeit : Defi -Kreditvergabe kann aufgrund der Automatisierung schneller sein. Traditionelle Bankdarlehen können langwierige Antrags- und Genehmigungsverfahren beinhalten.

Risiken und Überlegungen in der Defi -Kreditvergabe

Während Defi Lending zahlreiche Vorteile bietet, verfügt es auch über eigene Risiken und Überlegungen:

• Volatilität : Der Wert der als Sicherheiten verwendeten Kryptowährungen kann stark flüchtig sein, was zu potenziellen Liquidationsrisiken führt.

• Intelligente Vertragsrisiken : Fehler oder Schwachstellen in intelligenten Verträgen können zu Sicherheitsverletzungen oder zu einem Verlust von Geldern führen.

• Regulatorische Unsicherheit : Die regulatorische Umgebung für Defi entwickelt sich immer noch weiter, was für Benutzer Risiken darstellen kann.

• Liquiditätsrisiken : Einige Defi -Plattformen können unter Liquiditätsproblemen leiden, was es schwierig macht, die Mittel schnell abzuheben.

Beliebte Defi -Kredit -Plattformen

Mehrere Plattformen haben sich als Führungskräfte im Defi -Kreditraum entwickelt, jeweils mit seinen einzigartigen Merkmalen:

• Aave : Bekannt für seine Flash -Kredite und variablen Zinssätze können Benutzer eine Vielzahl von Kryptowährungen verleihen und ausleihen.

• Verbindung : Diese Plattform ermöglicht es Benutzern, Zinsen für ihre Kryptowährungsbestände zu verdienen und sich gegen sie zu leihen. Die Zinssätze der Verbindung sind algorithmisch angepasst.

• Makerdao : Benutzer können Dai, ein Stablecoin, generieren, indem sie Kollateral im Maker -Protokoll einsperrten. Diese Plattform zeichnet sich durch ihre Governance -Modell- und Stabilitätsgebühren aus.

Wie man an Defi -Krediten teilnimmt

Die Teilnahme an Defi -Krediten umfasst mehrere Schritte, die je nach Plattform geringfügig variieren können. Hier ist ein allgemeiner Leitfaden:

• Wählen Sie eine Plattform : Erforschen Sie eine Defi -Kredit -Plattform, die Ihren Anforderungen entspricht, wie z. B. Aave, Compound oder Makerdao.

• Richten Sie eine Brieftasche ein : Sie benötigen eine Kryptowährungsbrieftasche, die mit der Plattform kompatibel ist, z. B. Metamask für Ethereum-basierte Plattformen.

• Finanzieren Sie Ihre Brieftasche : Übertragen Sie die Kryptowährung, die Sie als Sicherheiten verwenden oder Ihrer Brieftasche verleihen möchten.

• Stellen Sie eine Verbindung zur Plattform her : Verwenden Sie Ihre Brieftasche, um eine Verbindung zur Website oder App der Defi -Plattform herzustellen.

• Einzahlungsrenten : Wenn Sie sich ausleihen, geben Sie Ihre gewählte Kryptowährung als Sicherheiten in die Plattform ein.

• Leihen oder Kredite : Entscheiden Sie, ob Sie Ihre Kryptowährung leihen möchten, um Zinsen zu verdienen oder sich gegen Ihre Sicherheiten zu leihen. Befolgen Sie die Anweisungen der Plattform, um die Transaktion abzuschließen.

• Überwachen und verwalten : Behalten Sie Ihre Kredite und Kollateralwerte im Auge. Seien Sie darauf vorbereitet, mehr Sicherheiten hinzuzufügen oder Kredite bei Bedarf zurückzahlen, um Liquidation zu vermeiden.

Häufig gestellte Fragen

F: Kann ich eine Kryptowährung als Sicherheiten in Defi -Krediten verwenden?

A: Nicht alle Plattformen akzeptieren jede Art von Kryptowährung als Sicherheit. Beliebte Plattformen wie Aave und Compound unterstützen normalerweise große Kryptowährungen wie Ethereum und Stablecoins. Es ist wichtig, die spezifischen Anforderungen jeder Plattform zu überprüfen.

F: Wie werden die Zinssätze in Defi -Krediten ermittelt?

A: Die Zinssätze in der Defi -Kreditvergabe werden häufig durch Algorithmen bestimmt, die die Zinssätze anhand von Angebot und Nachfrage anpassen. Wenn beispielsweise eine hohe Nachfrage nach Kreditaufnahme einer bestimmten Kryptowährung besteht, kann der Zinssatz für die Kreditaufnahme, die Vermögenswert erhöhen, während der Kreditesatz sinken kann.

F: Was passiert, wenn der Wert meiner Sicherheiten erheblich sinkt?

A: Wenn der Wert Ihrer Sicherheiten unter eine bestimmte Schwelle (bezeichnet als Liquidationsschwelle) liegt, kann der Smart -Vertrag Ihre Sicherheiten automatisch für die Deckung des Darlehens liquidieren. Dies soll Kreditgeber schützen, kann jedoch dazu führen, dass Kreditnehmer ihre Sicherheiten verlieren, wenn sie nicht mehr hinzufügen oder das Darlehen rechtzeitig zurückzahlen können.

F: Ist Defi Lending reguliert?

A: Die regulatorische Umgebung für die Defi -Kreditvergabe entwickelt sich immer noch und variiert nach Zuständigkeit. Einige Länder haben angefangen, Vorschriften umzusetzen, während andere den Raum noch beobachten. Für Benutzer ist es von entscheidender Bedeutung, über den rechtlichen Status von Defi in ihrer Region auf dem Laufenden zu bleiben.