Kryptowährungs-Kreditvergabehandbuch: Welches ist kostengünstigere, zentralisierte Plattformen oder Defi?

Kryptoinvestoren können zwischen zentralisierten Plattformen wählen, die eine einfache Gebrauchsgebühr, aber höhere Gebühren bieten, und Defi -Protokolle, die für niedrigere Gebühren und höhere Zinssätze bekannt sind.

May 26, 2025 at 03:57 am

Kryptowährungskredite sind für Kryptoinvestoren immer beliebter geworden, um passives Einkommen zu erzielen oder Mittel mit ihren digitalen Vermögenswerten als Sicherheiten zu leihen. Bei der Betrachtung von Kreditoptionen ist eine der wichtigsten Entscheidungen, mit denen Anleger konfrontiert sind, ob zentrale Plattformen oder Dezentralisierungsprotokolle (dezentrale Finanzen) verwendet werden sollen. Dieser Leitfaden untersucht die Kosteneffizienz beider Optionen und hilft Ihnen, eine fundierte Entscheidung auf der Grundlage Ihrer spezifischen Bedürfnisse und Vorlieben zu treffen.

Verständnis der zentralisierten Kryptowährung Kredite

Zentralisierte Kryptowährungskredite beinhalten die Verwendung einer Plattform, die von einem Unternehmen oder einem Finanzinstitut betrieben wird, um Kryptowährungen zu verleihen oder zu leihen. Diese Plattformen bieten in der Regel eine benutzerfreundliche Oberfläche und eine Reihe von Diensten, einschließlich Kredite, Kreditaufnahme und manchmal sogar Handel.

Eine der Hauptvorteile zentraler Plattformen ist ihre Benutzerfreundlichkeit . Sie haben häufig intuitive Schnittstellen, die es den Benutzern einfach machen, Mittel einzureichen, Kredite zu initiieren und ihre Portfolios zu verwalten. Darüber hinaus bieten zentralisierte Plattformen in der Regel Kundenunterstützung , was für Benutzer, die bei Kryptowährungskrediten oder Begegnung mit ihren Konten neu sind, einen erheblichen Vorteil sein.

Die Bequemlichkeit zentraler Plattformen ist jedoch mit Kosten verbunden. Diese Plattformen berechnen in der Regel höhere Gebühren im Vergleich zu Defi -Protokollen. Die Gebühren können Originierungsgebühren, Zinssätze und Auszahlungsgebühren umfassen, die alle in Ihr potenzielles Ergebnis einbinden können. Darüber hinaus können zentralisierte Plattformen strengere Anforderungen für Kreditnehmer wie Kreditkontrollen oder Mindesteinzahlungsbeträge haben, die die Zugänglichkeit für einige Benutzer einschränken können.

Erkundung von dezentralen Finanzierungskrediten (Defi)

Dezentrale Finanzierungskredite (Dezentralisierte Finanzen) arbeitet in Blockchain -Netzwerken und nutzt intelligente Verträge, um die Kreditvergabe und Kreditaufnahme zu erleichtern, ohne dass Vermittler erforderlich sind. Defi -Protokolle sind für ihre Transparenz und Unveränderlichkeit bekannt, da alle Transaktionen auf der Blockchain aufgezeichnet werden und nicht geändert werden können.

Eine der Hauptattraktionen der Defi -Kredite sind die niedrigeren Gebühren . Da es keine Vermittler gibt, werden die Kosten für die Kreditaufnahme und die Kreditvergabe oft erheblich reduziert. Defi -Protokolle berechnen in der Regel einen Prozentsatz des Darlehensbetrags als Gebühr, was normalerweise niedriger ist als die Gebühren, die von zentralisierten Plattformen erhoben werden. Darüber hinaus bietet Defi Lending häufig höhere Zinssätze für Kreditgeber an, da das Fehlen von Vermittlern bedeutet, dass mehr der von Kreditnehmern gezahlten Zinsen direkt an die Kreditgeber geht.

Defi Lending hat jedoch auch seine eigenen Herausforderungen. Die Benutzererfahrung auf Defi -Plattformen kann weniger intuitiv sein als auf zentralisierten Plattformen, bei denen Benutzer ein grundlegendes Verständnis der Blockchain -Technologie und intelligenten Verträgen haben. Darüber hinaus sind Sicherheitsrisiken ein Problem, da intelligente Vertragsanfälligkeiten von Hackern ausgenutzt werden können, was möglicherweise zum Verlust von Geldern führt.

Vergleich der Kosten: zentralisierte gegen Defi -Krediten

Beim Vergleich der Kosteneffizienz von zentralisierten und Defi-Krediten müssen mehrere Faktoren berücksichtigt werden. Gebühren sind eine Hauptüberlegung, da sie sich direkt auf die Nettorendite Ihrer Investition auswirken. Zentralisierte Plattformen erheben häufig höhere Gebühren, einschließlich der Entstehungsgebühren, der Zinssätze und der Auszahlungsgebühren. Im Gegensatz dazu haben Defi -Protokolle typischerweise niedrigere Gebühren, da sie ohne Vermittler arbeiten.

Die Zinssätze sind ein weiterer wichtiger Faktor. Zentralisierte Plattformen bieten möglicherweise wettbewerbsfähige Zinssätze, diese Zinssätze können jedoch aufgrund der Marktbedingungen und der Richtlinien der Plattform Änderungen unterliegen. Defi -Protokolle dagegen bieten häufig höhere Zinssätze für Kreditgeber an, da das Fehlen von Vermittlern bedeutet, dass mehr der von den Kreditnehmern gezahlten Zinsen direkt an die Kreditgeber gehen.

Die Zugänglichkeit ist ebenfalls eine wichtige Überlegung. Zentralisierte Plattformen haben möglicherweise strengere Anforderungen für Kreditnehmer wie Kreditkontrollen oder Mindesteinzahlungsbeträge, die die Zugänglichkeit für einige Benutzer einschränken können. Defi -Protokolle dagegen sind im Allgemeinen zugänglicher, da sie keine Kreditprüfungen benötigen und häufig niedrigere Mindestablagerungsbeträge aufweisen.

Fallstudie: Vergleich der Kosten auf einer zentralisierten Plattform mit einem Defi -Protokoll

Betrachten wir ein hypothetisches Szenario, in dem ein Investor 1 BTC für einen Zeitraum von einem Jahr verleihen möchte, um die Kosteneffizienz von zentralisierten und Defi-Krediten zu veranschaulichen.

• Zentrale Plattform:

  • Originierungsgebühr: 1%
  • Zinssatz: 5% pro Jahr
  • Auszahlungsgebühr: 0,5%

  In diesem Szenario würde der Anleger eine Originierungsgebühr von 0,01 BTC zahlen und im Laufe des Jahres eine Zinsen von 0,05 BTC verdienen. Nach dem Abheben der Fonds würde der Anleger jedoch eine Auszahlungsgebühr von 0,005 BTC erheben. Die Nettorendite würde 0,035 BTC (0,05 BTC - 0,01 BTC - 0,005 BTC) betragen.

• Defi -Protokoll:

  • Darlehensförderungsgebühr: 0,1%
  • Zinssatz: 7% pro Jahr

  In diesem Szenario würde der Anleger eine Kreditgebühr von 0,001 BTC zahlen und im Laufe des Jahres eine Zinsen von 0,07 BTC verdienen. Das Defi -Protokoll haben keine Entzugsgebühren. Die Nettorendite würde 0,069 BTC (0,07 BTC - 0,001 BTC) betragen.

In dieser Fallstudie bietet das Defi -Protokoll aufgrund niedrigerer Gebühren und einem höheren Zinssatz eine höhere Nettorendite (0,069 BTC gegenüber 0,035 BTC). Der Anleger muss jedoch auch die potenziellen Risiken und Komplexitäten berücksichtigen, die mit der Verwendung eines Defi -Protokolls verbunden sind.

Faktoren zu berücksichtigen, wenn Sie zwischen zentralisierter und Defi -Krediten wählen

Bei der Entscheidung zwischen zentraler und Defi -Krediten sollten mehrere Faktoren berücksichtigt werden:

• Risikotoleranz: Defi -Kreditvergabe kann aufgrund von Schwachstellen für intelligente Vertragsanfälligkeiten und des Mangels an Kundenunterstützung riskanter sein. Wenn Sie eine geringe Risiko -Toleranz haben, ist eine zentralisierte Plattform möglicherweise eine bessere Wahl.

• Technisches Know -how: DeFi -Plattformen erfordern ein grundlegendes Verständnis der Blockchain -Technologie und intelligenten Verträgen. Wenn Sie mit diesen Konzepten nicht vertraut sind, ist eine zentralisierte Plattform möglicherweise besser geeignet.

• Wünschte Renditen: Wenn die Maximierung der Renditen Ihr Hauptziel ist, kann die Defi -Kreditvergabe höhere Zinssätze und niedrigere Gebühren bieten. Sie müssen diese potenziellen Renditen jedoch gegen die damit verbundenen Risiken abwägen.

• Liquiditätsbedürfnisse: Zentralisierte Plattformen bieten häufig mehr Liquiditätsoptionen an, sodass es einfacher ist, die Mittel schnell abzuheben. DEFI -Protokolle können aufgrund der Art von Blockchain -Transaktionen längere Entzugszeiten aufweisen.

Wie man mit zentraler Kryptowährungskredite beginnt

Wenn Sie entscheiden, dass eine zentrale Plattform die beste Option für Ihre Anforderungen ist, sind hier die Schritte zum Einstieg:

• Wählen Sie eine Plattform: Erforschen Sie verschiedene zentrale Kreditvergabeplattformen und vergleichen Sie ihre Gebühren, Zinssätze und Benutzerbewertungen. Einige beliebte Optionen sind Coinbase, Blockfi und Celsius.

• Erstellen Sie ein Konto: Melden Sie sich für ein Konto auf der ausgewählten Plattform an. Sie müssen persönliche Informationen bereitstellen und alle erforderlichen Überprüfungsprozesse abschließen.

• Einzahlungsfonds: Sobald Ihr Konto eingerichtet ist, geben Sie die Kryptowährung ein, die Sie in Ihr Konto verleihen möchten. Befolgen Sie die Anweisungen der Plattform, um die Mittel sicher einzulegen.

• Ein Darlehen einleiten: Navigieren Sie zum Kreditabschnitt der Plattform und leiten Sie ein Darlehen ein. Geben Sie den Betrag an, den Sie verleihen möchten, die Dauer des Darlehens und alle anderen erforderlichen Details.

• Überwachen Sie Ihre Investition: Behalten Sie Ihr Kreditportfolio im Auge und überwachen Sie die verdienten Zinsen. Beachten Sie Änderungen an den Gebühren oder Zinssätzen der Plattform, die sich auf Ihre Renditen auswirken können.

Wie man mit Defi -Krediten anfängt

Wenn Sie sich für ein Defi -Protokoll für die Kreditvergabe entscheiden, finden Sie hier die Schritte, um loszulegen:

• Wählen Sie ein Defi -Protokoll: Erforschen Sie verschiedene Defi -Lending -Protokolle und vergleichen Sie ihre Gebühren, Zinssätze und Sicherheitsmaßnahmen. Einige beliebte Optionen sind Aave, Compound und Makerdao.

• Richten Sie eine Brieftasche ein: Sie benötigen eine Kryptowährungsbrieftasche, die die Blockchain, auf der das Defi -Protokoll arbeitet, unterstützt. Zu den beliebten Optionen gehören Metamask für Ethereum-basierte Protokolle und Vertrauensbrieftasche für mehrere Blockchains.

• Schließen Sie Ihre Brieftasche an: Navigieren Sie zur Website des Defi -Protokolls und verbinden Sie Ihre Brieftasche. Befolgen Sie die Anweisungen auf dem Bildschirm, um die Verbindung zu autorisieren.

• Einzahlungsrenten: Deponieren Sie die Kryptowährung, die Sie als Sicherheiten in das Defi -Protokoll ausleihen möchten. Stellen Sie sicher, dass Sie die Sicherheiten und Liquidationsschwellen des Protokolls verstehen.

• Ein Darlehen einleiten: Sobald Ihre Sicherheiten hinterlegt sind, können Sie ein Darlehen einleiten. Geben Sie den Betrag an, den Sie verleihen möchten, die Dauer des Darlehens und alle anderen erforderlichen Details.

• Überwachen Sie Ihre Investition: Behalten Sie Ihre Kreditposition im Auge und überwachen Sie die verdienten Zinsen. Beachten Sie alle Änderungen an den Gebühren oder Zinssätzen des Protokolls, die sich auf Ihre Renditen auswirken können.

Häufig gestellte Fragen

F: Kann ich von einer zentralisierten Plattform in ein Defi-Protokoll Mitte-Loan wechseln?

A: Es hängt von den spezifischen Bedingungen Ihres Darlehens und den beteiligten Plattformen ab. Im Allgemeinen ist es nicht möglich, einen laufenden Kredit von einer zentralisierten Plattform direkt auf ein Defi -Protokoll zu übertragen. Sie müssten Ihre Mittel von der zentralisierten Plattform abheben, wodurch möglicherweise Gebühren anfallen, und dann ein neues Darlehen für das Defi -Protokoll einleiten.

F: Gibt es steuerliche Auswirkungen, die bei der Verwendung von zentraler und definueller Kreditvergabe in Betracht gezogen werden müssen?

A: Ja, die steuerlichen Auswirkungen können je nach Zuständigkeit und spezifischer Kreditplattform oder dem von Ihnen verwendeten Protokoll variieren. Im Allgemeinen können Zinsen, die aus der Kreditvergabe verdient werden, als steuerpflichtiges Einkommen angesehen werden. Es ist ratsam, sich an einen Steuerberater zu beraten, um die spezifischen steuerlichen Auswirkungen in Ihrer Region zu verstehen.

F: Wie kann ich die Sicherheit eines Defi -Lending -Protokolls bewerten?

A: Um die Sicherheit eines Defi -Lending -Protokolls zu bewerten, sollten Sie Faktoren wie die Smart Contract Audits des Protokolls, die Erfolgsgeschichte des Entwicklungsteams und alle Sicherheitsvorfälle in der Vergangenheit berücksichtigen. Suchen Sie nach Protokollen, die von seriösen Unternehmen Audits unterzogen haben und einen transparenten Entwicklungsprozess durchführen.

F: Kann ich gleichzeitig mehrere zentralisierte Plattformen oder Defi -Protokolle für die Kreditvergabe verwenden?

A: Ja, Sie können mehrere zentralisierte Plattformen oder Defi -Protokolle gleichzeitig zur Kreditvergabe verwenden. Sie sollten Ihr Portfolio jedoch sorgfältig verwalten und sich der potenziellen Risiken und Komplexitäten bewusst sein, die mit der Verwaltung mehrerer Kreditpositionen auf verschiedenen Plattformen verbunden sind.