MACD差异是什么？

当价格和动量成反相反时，MACD发散就会发生，这表明潜在的逆转或加密趋势的延续，尤其是在通过体积和密钥支持/阻力水平确认时。

2025/08/06 06:42

了解MACD的加密货币交易中的差异

MACD Divergence是交易者使用的技术分析概念，用于确定加密货币价格的潜在逆转。移动平均收敛差异（MACD）指示器由三个组件组成：MACD线，信号线和直方图。当资产的价格沿MACD线的相反方向移动时，会发生分歧。价格行动和动量之间的这种不匹配可以表明趋势削弱和可能的逆转。

• MACD线是通过从12个周期EMA中减去26周期指数移动平均值（EMA）来计算的。
• 信号线是MACD线的9个周期EMA。
• 直方图可视化MACD线与信号线之间的距离。

当交易者观察到价格在MACD降低高点时的价格较高时，这被称为看跌差异，这表明向上的动力正在逐渐消失。相反，如果价格记录较低，但MACD形成更高的低点，则称为看涨差异，表明向下势头可能正在减弱。

MACD发散的类型

MACD差异有两种主要形式：常规差异和隐藏差异。

• 常规差异通常标志着潜在的趋势逆转：

  • 当价格形成更高的高点时，常规的看跌差异会发生，但MACD形成较低的高点。这通常出现在上升趋势的结尾。
  • 常规的看涨差异发生在价格降低的低点时，但MACD形成较高的低点，通常在下降趋势的底部出现。

• 隐藏的差异通常表示趋势延续而不是逆转：

  • 当价格提高低点时，隐藏的看涨差异发生在上升趋势中，但MACD降低了低点。这表明回调正在失去动力。
  • 当价格形成较低的价格时，隐藏的看跌差异会在下降趋势中发生，但是MACD显示出更高的高度，表明反弹可能无法维持。

这些模式在加密货币市场中特别有用，在加密货币市场上，波动性会产生强大的动量变化，并且对逆转或连续性的早期发现可以改善贸易时机。

如何在图表上发现MACD差异

确定MACD差异需要仔细观察价格动作和MACD指标。交易者通常将烛台图表与MACD指标一起使用，该图表通常显示在价格图表下方的单独窗口中。

• 在诸如TradingView或Binance之类的平台上打开加密货币交易图表。
• 从“指示器”菜单中应用MACD指示器。
• 如有必要，调整设置（默认值为12、26、9）。
• 寻找最新的秋千高点或价格低点。
• 将这些极端价格与MACD线上的相应峰或槽进行比较。

例如，如果Bitcoin达到新高的价格为68,000美元，然后向后拉并集会至69,000美元（高高），但MACD线路在第二次集会期间峰值降低，这会形成看跌的常规差异。这表明尽管价格上涨，但潜在的势头却下降了，可能预示着下降的动向。

使用直方图可以提高精度。在新价格高点期间的收缩直方图表明动量减弱，从而增强了差异信号。

用其他指标确认MACD发散

尽管MACD Divergence是一个强大的信号，但仅依靠它可能会导致错误的读数，尤其是在断断续续或侧向加密货币市场中。来自其他工具的确认会提高可靠性。

• 使用支持和阻力水平来确定差异是否在关键价格区附近发生。
• 与相对强度指数（RSI）结合使用，以检查与差异对齐的过度合格或超售条件。
• 应用数量分析- 新价格期间的数量增加，可以增强看跌差异。
• 考虑趋势线或移动平均值来评估整体趋势环境。

例如，如果以太坊在主要支持水平上表现出看涨的差异，而RSI则退出了超卖领土，则反弹的可能性会增加。同样，较高的RSI值的电阻水平上的看跌差异会增强卖出信号。

交易MACD Divergence的实用步骤

基于MACD差异执行贸易涉及一种结构化的入境方法，停止损失和分支机构安置。

• 在首选的时间范围内确定明显的差异模式（例如，4小时或每天）。
• 等待价格确认，例如看跌后的看跌蜡烛。
• 确认后输入交易：
  • 对于看涨的分歧，请在确认蜡烛的高处下方下达买入订单。
  • 对于看跌差异，请在确认蜡烛的低点下方下方卖出订单。
• 将停止损失设置为最近的摇摆低点（对于长交易）或最近的秋千高点（用于短贸易）。
• 使用斐波那契扩展，先前的支持/阻力或风险回报比（例如，1：2或1：3）确定一个分求职水平。

示例：在Binance BTC/USDT 4H图表上，如果BTC在60,000美元下的低点降低，而MACD则出现较高的低点，而看涨的吞噬蜡烛出现，则交易员可能会以60,500美元的价格输入long，将停止损失置于59,800美元，而基于先前的抵抗力为63,000美元。

使用MACD Divergence时常见错误

许多交易者误解或滥用MACD差异，导致损失。

• 忽略趋势环境：强烈趋势的差异可能导致隐藏的差异而不是逆转。在强大的公牛奔跑中以常规的分歧作用会导致早产。
• 交易差异过早：等待确认可以防止在逆转开始之前进入。
• 使用所有时间表上的默认设置：标准的12-26-9 MACD可能不适合非常短的时间范围，例如5分钟图表。调整参数可能会提高灵敏度。
• 忽略市场新闻：如果主要新闻（例如，监管公告）超出技术模式，则差异信号可能会失败。

例如，对Cardano的看涨差异可能似乎很有希望，但是如果主要影响者的负面推文触发了恐慌销售，那么技术信号就会变得无关紧要。

---

常见问题

MACD差异可以在所有加密货币上使用吗？

是的， MACD Divergence适用于具有足够价格历史记录和数量的任何加密货币。它在Bitcoin ，以太坊甚至较小的Altcoins等资产上起作用，尽管可靠性随着流动性和交易活动的较高而提高。

MACD差异在某些时间范围内是否有效？

较高的时间范围（例如每日或4小时图表）往往会产生更可靠的MACD差异信号。诸如5分钟图表之类的较低时间范围会产生频繁的频率，但由于市场噪音而导致的差异通常是错误的差异。

如何调整MACD设置以获得更好的分歧检测？

修改MACD设置中的EMA周期。对于较短图表上的更快信号，请尝试使用8、17、9之类的设置。为了平滑，长期分析，请使用12、26、9甚至21、55、9来减少虚假信号。

MACD差异在侧向市场上有效吗？

它可以经常出现在市场中，但是这些信号较不可靠。在侧向条件下，价格振荡而没有明确的趋势，从而使差异模式更难解释。与Bollinger乐队或ADX结合有助于确定市场环境。