何时对交易者出售或高于VWAP有益？

当价格显示出较弱的数量，尤其是在范围内的市场或新闻驱动的泵期间，在VWAP上方销售是有利的，这有助于交易者在潜在的逆转之前锁定利润。

2025/08/01 06:07

了解VWAP在交易中的重要性

体积加权的平均价格（VWAP）是交易者使用的至关重要的基准，用于评估特定时间段价格和数量的平均价格。它是通过将每个交易的价格乘以其相应卷的价格，将这些值汇总，然后除以该期间的总体积。最终值提供了反映交易活动和流动性的动态平均值。对于机构和零售商人， VWAP是确定是否以优惠价格交易安全的参考点。当当前的市场价格高于VWAP时，通常表示看涨势头，而低于VWAP的价格可能会表明看跌压力。

确定销售在VWAP上方是有利的条件

当市场表现出过度扩张的迹象或价格动作表现出与数量支持的差异时，销售在VWAP上或以上会变得有益。贸易商经常将VWAP用作均值转换工具，尤其是在范围内或合并市场中。如果价格显着超过VWAP而没有强大的伴随数量，则可能表明缺乏可持续的购买压力。在这种情况下，以VWAP或以上的价格出售，可以使交易者锁定利润，然后再降低平均水平。当VWAP线路稳定并成为价格恢复的磁铁时，该策略在交易会后半段特别有效。

• 监视当前价格和VWAP之间的距离；扩大的差距可能表明条件过高
• 观察体积趋势：上升价格移动的数量下降以上的VWAP可能会削弱势头
• 使用其他指标，例如相对强度指数（RSI）或MACD ，以确认与VWAP旁边的过多信号

利用盘中动量策略中的VWAP

在强大的上升趋势中，价格经常在VWAP上方的延长期间进行交易，并得到一致的数量支持。但是，即使在看涨的环境中，短期交易者也可能会发现在电阻水平的回调或重新测试期间以VWAP的价格出售或以上是有利可图的。例如，如果会议初期的股票集会在VWAP上方，然后以降低的动力重新攻击该水平，则它会带来战术出口的机会。在这种情况下，算法交易者经常计划在VWAP周围出售订单，以捕获价格在价格偏向平均水平之前的收益。

• 当价格越过VWAP且音量强，输入长位置
• 重新测试期间将利润目标设置为接近或略高于VWAP
• 将停止损失订单下方订购以管理下行风险
• 根据趋势和体积确认的强度调整位置大小

这种方法在均值的盘中策略方面特别有用，在这种情况下，假设价格将倾向于体积加权的平均水平，除非持续的购买压力持续。

将VWAP与其他技术工具结合使用

仅依靠VWAP会导致次优决策。将其与其他技术分析工具集成在一起，提高了卖出信号的可靠性。例如，将VWAP与Bollinger乐队结合在一起，可以使交易者评估波动性和过度扩展。如果价格高于VWAP，并且触摸或超过了上布林乐队，则可能表明条件过高，这使其成为考虑销售的合适时机。同样，当价格接近VWAP时，移动平均诸如20 period EMA之类的平均值可以充当动态阻力。

• 与布林乐队的覆盖VWAP，以识别超买或超卖极端
• 观看看跌烛台图案（例如，射击星，看跌式）在VWAP上形成或以上形成
• 使用平均方向指数（ADX）确认趋势强度；低ADX值表明趋势和支持均值倒转策略较弱
• 使用音量曲线来识别VWAP附近的大批量节点，可能充当电阻

这些组合有助于滤除虚假信号并增加成功退出的可能性。

根据VWAP执行销售订单：逐步指南

要有效地出售或以上或以上，交易者必须遵循一种结构化方法，其中包括设置，监视和执行。

• 确保您的交易平台将VWAP显示为默认指示器，或通过图表设置手动添加
• 选择适当的时间范围 - 在盘中交易的1分钟，5分钟或15分钟的图表
• 等待价格始终超过VWAP的价格至少30分钟以确认势头
• 寻找减速的迹象：缩小烛台，减少量或未能使新高点
• 当价格达到接近VWAP或以上的关键水平时，激活警报以避免缺少计时
• 使用限制或停止限制类型执行卖出订单以确保价格控制
• 记录交易的日记帐，记录VWAP级别，进入，出口，音量和支持指标

这个有条理的过程减少了情感决策，并使交易与客观标准保持一致。

在VWAP上出售的常见场景可获得最佳结果

在开放范围突破期间，发生了一种高概率的情况。如果股票的销量超过开放范围，但没有维持动力，那么对VWAP的重新测试可以作为理想的出口。新闻驱动的泵出现了另一种情况，在没有基本理由的情况下，投机性购买将价格推高远高于VWAP。在这种情况下，销售在VWAP上或以上销售在利润降低价格之前捕获收益。此外，在小批量交易会话中，VWAP变成了更强的磁铁，使偏差更可能逆转。

• 在收入反应期间，当价格高于VWAP而不随之而来
• 在扇形轮换中，当领先股票快速上升后，出口位置达到VWAP抗性
• 当体积通常会下降时，避免在午餐时间内举行；在VWAP附近出售以防止打滑

这些方案强调了上下文和数量在验证基于VWAP的卖出决策中的重要性。

常见问题

VWAP可以在加密货币交易中有效使用吗？

是的， VWAP适用于加密货币市场，尤其是在BTC/USDT或ETH/USDT等高流动性对上。由于加密的24/7全天候，交易者经常在24小时或基于会话的窗口上使用VWAP。原则保持不变：在过高的条件下出售VWAP或弱势势头可能是有利可图的。

当价格高于VWAP时，我应该总是出售吗？

不，在VWAP上方并不会自动向卖出信号。在强大的上升趋势中，价格可以长期保持在VWAP上方。销售应基于与其他因素汇合，例如数量，阻力水平和动量指标。

如何调整VWAP以进行不同的交易会议？

大多数平台允许自定义VWAP计算期。例如，在纽约会议开始时重置VWAP或使用自定义会话过滤器与特定的市场小时保持一致。这样可以确保平均反映相关的交易活动。

VWAP在大批量或小批量库存中的工作效果更好吗？
VWAP在大批量证券中更可靠，因为它准确地反映了真正的市场共识。在小批量资产中，由于订单稀薄的书籍，价格可能会显着偏离VWAP，从而使信号不值得信赖。