如何在Bitfinex上使用保证金交易？

了解 Bitfinex 上的保证金交易

1. Bitfinex 上的保证金交易允许用户借入资金来增加其交易头寸，超出仅用自有资金所能达到的水平。此功能可通过平台的保证金钱包实现，该钱包的功能与交易所和存款钱包分开。首先，交易者必须将资金转移到保证金钱包中，然后他们可以在其中为支持保证金功能的特定交易对请求杠杆。

2. 该平台根据市场状况和流动性提供动态杠杆，对于 BTC/USD 或 ETH/USD 等大多数主要货币对，杠杆通常为 2.5 倍至 5 倍。在开始任何交易之前，用户必须确保其保证金钱包中有足够的可用余额来支付所需的抵押品。 Bitfinex 根据头寸规模和当前市场波动性计算必要的保证金。

3. 交易者可以通过高级交易界面直接进行杠杆交易。登录后，他们应导航至“交易”部分并选择符合保证金资格的货币对。将出现一个切换开关，允许用户从“交易”模式切换到“保证金”模式。切换后，订单输入面板会反映基于保证金的定价和借贷选项。

4. 下保证金订单时，系统自动从交易者的钱包中预留一部分作为初始保证金。剩余金额是从平台的点对点借贷池借入的。借款金额按照由融资市场供需决定的可变利率计息。用户可以在“保证金融资”选项卡下实时监控活跃贷款和利息费用。

5、止损、止盈单等风险管理工具与保证金持仓完全兼容。如果市场走势不利于未平仓杠杆头寸，这些工具有助于限制潜在损失。仔细设置这些参数至关重要，因为未能维持足够的保证金水平可能会导致系统清算头寸。

设置您的保证金账户

1. 访问您的 Bitfinex 帐户并确认电子邮件和两步身份验证处于活动状态。利用资金时，安全性至关重要，因此强烈建议在继续操作之前启用所有可用的保护功能。

2. 导航至“钱包”部分并找到“转账”选项。选择您希望用于保证金交易的货币（常见选择包括 USD、USDT、BTC 或 ETH）并将所需金额从您的交易钱包转移到保证金钱包。

3. 等待传输完成。与交易所和存款钱包之间的内部转账不同，保证金钱包转账是即时的。确认后，余额将在交易界面的“杠杆钱包”栏下可见。

4. 验证您要使用的交易对是否支持保证金功能。并非所有货币对都允许杠杆交易；只有标有“M”图标的人才符合资格。将鼠标悬停在图标上会显示最大可用杠杆和当前资金费率。

5. 查看您所选资产的当前资金费率。高借贷成本会迅速侵蚀利润，尤其是长期头寸。首先考虑进行较小的测试交易，以了解费用如何随着时间的推移而累积。

管理活跃保证金头寸

1. 通过交易仪表板上的“头寸”选项卡监控您的活跃头寸。此部分显示每笔未平仓保证金交易的入场价格、当前价值、未实现损益和强平价格。

2.将缓冲维持在维持保证金水平之上，以避免自动清算。 Bitfinex 执行严格的保证金要求，如果净值低于阈值，突然的价格波动可能会引发强制关闭。

3. 平掉部分大仓位时，请使用“仅减仓”订单类型。这可以防止意外增加已经开放的杠杆交易，并确保订单只会减少风险敞口。

4. 通过手动增加或减少头寸规模来动态调整杠杆。虽然 Bitfinex 不允许在交易中改变杠杆，但调整头寸规模会改变相对于抵押品的有效风险敞口。

5. 通过点击未平仓交易旁边的“X”按钮或下达相同或较小规模的相反订单来平仓。关闭后，借入的资金将返还至借贷池，并从您的保证金钱包中扣除应计利息。

常见问题解答

如果我的保证金头寸被清算会怎样？如果您的仓位价值低于所需的维持保证金，Bitfinex 将自动关闭交易以防止进一步损失。您失去了用于开仓的抵押品，任何剩余的债务可能由您的保证金钱包中的其他余额来弥补。

我可以将资金借给 Bitfinex 上的其他保证金交易者吗？是的，Bitfinex 运营着一个点对点融资市场。用户可以将闲置余额作为贷款提供给保证金交易者，并根据现行市场利率赚取利息。这是通过平台的“资金”部分进行管理的。

我何时可以开仓或平仓保证金交易有限制吗？保证金交易可以在市场活跃且流动性充足的任何时间进行开仓或平仓。然而，在剧烈波动期间，平台可能会暂时暂停某些货币对的新保证金开仓，以管理系统性风险。

借入资金的利息如何计算？根据该期间的平均借款金额和当前的每日利率，每八小时产生一次利息。利率根据融资市场的供需而波动，因此当杠杆需求较高时，借款人需要支付更多费用。