百科

合约

比特币期货和合约的区别

了解比特币期货（在交易所交易的标准化合约）和比特币合约（在场外或去中心化平台上提供定制协议）之间的差异对于知情交易至关重要。

2024/11/10 06:27

了解比特币期货和合约之间的区别

介绍

在快速发展的加密货币世界中，比特币已成为主导力量。因此，比特币期货和合约等金融工具受到了寻求利用这种数字资产价格波动的投资者的极大关注。然而，了解这两种工具之间的差异对于做出明智的决策至关重要。

第 1 步：定义和基础设施

比特币期货：比特币期货是标准化合约，要求买方在指定的未来日期以预定价格购买特定数量的比特币。它们在芝加哥商品交易所（CME）等期货交易所进行交易。期货合约为投资者提供了一种推测比特币未来价格并对冲价格风险的机制。
比特币合约：比特币合约包含更广泛的协议，可以根据特定要求进行定制。这些合约可能涉及以特定价格和时间买卖比特币，或建立差价合约（CFD），投资者在不实际拥有标的资产的情况下押注比特币的价格变动。比特币合约通常在场外交易（OTC）或去中心化交易所（DEX）进行交易。

第二步：交易和执行

比特币期货：期货合约在集中交易所进行交易，该交易所提供具有标准化规则和程序的监管环境。交易者可以下达买入或卖出订单，交易所会匹配交易对手来执行交易。比特币期货合约的价格由市场供需力量决定。
比特币合约：比特币合约可以通过多种方式执行，具体取决于合约类型和所使用的平台。场外交易合约由两方直接协商，而差价合约通常通过经纪商执行。 DEX 提供点对点交易机制，使用户能够直接相互交易合约。

第三步：结算交割

比特币期货：比特币期货合约在合约中指定的未来日期结算。结算后，买方有义务购买指定数量的比特币，而卖方有义务交付比特币。结算价格通常基于参考指数，例如 CME CF 比特币参考利率。
比特币合约：比特币合约的结算根据具体协议的不同而有所不同。在实物交割合约中，买方实际拥有比特币，而在差价合约中，结算通常以现金形式进行，进场和出场价格之间的差额决定利润或损失。

第四步：优点和缺点

比特币期货：
- 优点：流动性高、监管监督、合约标准化、对冲机会。
- 缺点：潜在的价格操纵、保证金要求、到期日。
比特币合约：
- 优点：合同条款灵活、杠杆可定制、进入场外交易市场。
- 缺点：交易对手风险、某些合约的流动性有限、监管问题。

第 5 步：用例和应用程序

比特币期货：
- 比特币价格波动的投机
- 对冲比特币价格风险
- 期货和现货市场之间的套利
比特币合约：
- 定制投资策略
- 通过定制合同管理风险
- 在不直接持有资产的情况下获得比特币价格变动的敞口

结论

比特币期货和合约之间的差异在于它们的定义、基础设施、交易、执行、结算和用例。期货提供标准化和规范的交易，而合约则提供更大的灵活性和定制性。了解这些区别可以让投资者在应对比特币交易的复杂性时做出明智的选择。

免责声明:info@kdj.com

所提供的信息并非交易建议。根据本文提供的信息进行的任何投资，kdj.com不承担任何责任。加密货币具有高波动性，强烈建议您深入研究后，谨慎投资！

如您认为本网站上使用的内容侵犯了您的版权，请立即联系我们（info@kdj.com），我们将及时删除。

恐惧与贪婪指数

立即交易

最大赢家

ACOLYT

$490

19798575.18%

立即交易
MYX

$0.6773

224.19%

立即交易
RYU

$0.0...01067

120.63%

立即交易
ILV

$22

75.66%

立即交易
MAGIC

$0.2645

48.06%

立即交易
NEIRO

$0.1453

27.25%

立即交易

相关百科

为什么我的Bitstamp期货位置被清算？

2025-07-23 11:08:15

了解Bitstamp上的未来清算BitStamp上的期货交易涉及借贷资金以打开杠杆头寸，从而扩大了潜在的利益和风险。当您的保证金余额低于所需的维护阈值时，BitStamp会启动清算过程以支付借入的金额。之所以发生这种情况，是因为交换充当贷方，如果您的职位价值对您不利，您发布的抵押品将不足以确保贷款。...

如何报告税收的Bitstamp期货？

2025-07-30 08:35:29

了解Bitstamp期货和应税活动在交易Bitstamp期货时，必须认识到，在大多数税收管辖区，特别是在美国，加拿大和英国等国家，这些金融工具被视为衍生工具。每当您关闭期货职位，无论是为了损益，都会发生应税事件。这包括长位置和短职位。这些交易造成的资本收益或损失必须在您的纳税申报表中报告。与现货交易...

BitStamp是否提供倒数合同？

2025-07-23 13:28:52

了解加密货币交易中的倒数合同在加密货币衍生产品领域，逆同是一种特定类型的期货或永久合同，在基本的加密货币（例如BTC或ETH）中，而不是在Stablecoins或Fiat货币中，定居点和抵押品在基本的加密货币中被划分为。这意味着，当交易者在反向合同中开设职位时，他们的利润和损失（p＆L）将在基本资产...

BitStamp上的期货和永久性有什么区别？

2025-07-27 05:08:19

了解Bitstamp上的期货合约BitStamp上的期货合约是财务衍生品，允许交易者以预定的价格和日期推测加密货币的未来价格，例如Bitcoin或以太坊。这些合同的到期日期是固定的，这意味着它们将来会在特定的一天定居。当期货合同到期时，该职位将自动关闭，并根据入口价格和结算价格之间的差额解决损益。这...

如何找到您的Bitstamp Futures贸易历史？

2025-07-23 08:07:56

了解Bitstamp和未来交易的可用性从Bitstamp服务产品的当前状态开始，至关重要的是要澄清BitStamp不支持期货交易。该平台主要用作现货加密货币交换，使用户可以以当前市场价格购买，出售和交易数字资产，例如Bitcoin，以太坊和其他主要加密货币。在BitStamp上没有期货合同意味着用户...

我可以在Bitstamp Futures上使用尾随的停靠站吗？

2025-07-23 13:42:32

了解加密货币交易中的尾声停止尾随的停止是一种动态的停止订单，随着资产的价格朝着有利的方向移动，可以自动调整。与标准停止损失固定在设定的价格水平上不同，落后的停止遵循指定百分比或美元金额。这使交易者可以锁定利润，同时仍提供价格波动的空间。当价格逆转并达到落后的停车水平时，该订单会触发市场销售（或购买，...