如何使用MFI指標來衡量加密貨幣的買賣壓力？

貨幣流量指數（MFI）結合了價格和數量，以識別超買（> 70）和超售（<30）水平，從而幫助交易者發現加密貨幣市場中的逆轉。

2025/08/03 18:22

了解加密貨幣交易中的MFI指標

貨幣流量指數（MFI）是一種技術分析工具，用於衡量流入或脫離加密貨幣資產的力量和方向。與傳統的音量指標不同，MFI同時包含了價格和數量數據，使其成為相對強度指數（RSI）的體積加權版本。這使得它在揮發性的加密市場中特別有用，在揮發性的加密市場中，價格變動通常是由資本突然轉移驅動的。 MFI的振盪在0到100之間，讀數超過70，通常表示過於購買條件，低於30的讀數表明超出水平。這些閾值可幫助交易者根據買賣壓力確定潛在的逆轉點。

計算MFI：分步故障

要準確使用MFI，了解其計算至關重要。該過程涉及多個階段，每個階段都依賴於指定的回顧期（通常14個時期）的價格和音量數據。

• 首先，使用公式計算每個時期的典型價格：
  （高 +低 +關閉） / 3

• 接下來，確定典型價格是否與上一時期相比是否上漲或下降。如果增加，那就是積極的貨幣流。如果減少，那就是負資金流。

• 將典型的價格乘以那個時期的數量，以獲取原始貨幣流量。

• 總結在過去的14個時期中的積極資金流動以獲取積極的貨幣流量。

• 總結負錢在同一時期流動以獲取負資金流。

• 計算貨幣比率：
  積極的貨幣流 /負資金流量

• 最後，計算MFI：
  100 - [100 /（1 +貨幣比率）]

大多數交易平台會自動執行此計算，但是了解組件可確保更好地解釋信號。

解釋用於買賣壓力的MFI讀數

MFI提供了有關買賣雙方是否處於控制的信息。當MFI上升到70以上時，它標誌著強烈的購買壓力，可能表明資產過高。這可能意味著撤回或更正是迫在眉睫的，尤其是如果價格提高了新的高點，而MFI並沒有確認較高的讀數（一種稱為看跌的情況）。

相反，當MFI降至30以下時，它反映了巨大的銷售壓力和可能的超售條件。交易者註意看漲的分歧，那裡的價格降低了，但MFI的低點卻較低，表明銷售勢頭減弱和潛在的向上逆轉。

至關重要的是要注意，在強烈的趨勢中，可能會發生延長80或低於20的時間。在這種情況下，僅依靠超買/超售水平而沒有發散分析可能會導致過早的條目或出口。

將MFI與價格和數量趨勢結合使用

與價格動作和數量分析結合使用時，MFI變得更可靠。例如，隨著價格上漲和數量的上漲，MFI的上升證實了強勁的看漲勢頭。這種一致性表明，新資本正在進入市場，加強了上升趨勢。

相比之下，如果價格降低了MFI高原或下降，則表明儘管價格更高，購買壓力也會減弱。這個隱藏的看跌信號通常在趨勢逆轉之前。

同樣，在下降期間，如果價格下降到新的低點，但MFI開始上升，則表明銷售疲憊可能正在發生。這種差異可以作為潛在看漲逆轉的預警，尤其是在增加數天的數量增加的情況下。

貿易商經常在燭台圖上覆蓋MFI，並在30和70處使用水平線來視覺識別關鍵區域。有些還將移動平均值應用於MFI線本身，以平滑噪聲並在動量中檢測變化。

在加密交易平台上應用MFI的實用步驟

大多數加密交易平台，例如二元，貿易視圖或Coinbase Advanced Trade ，都支持MFI指標。這是設置並有效使用的方法：

• 導航到所需的加密貨幣（例如BTC/USDT）的圖表。

• 單擊“指示”按鈕，然後搜索“貨幣流索引” 。

• 選擇MFI指示器並將其添加到圖表中。默認期限通常為14。

• 通過自定義指示器設置以在70和30處顯示水平線，調整過分買賣級別。

• 觀察MFI如何與價格蠟燭相關。尋找分歧，關鍵水平的跨界以及極端讀數。

• 將MFI與其他工具相結合，例如移動平均值或鮑林（Bollinger）頻段以濾除虛假信號。

確保圖表的時間範圍與您的交易策略匹配 - 日交易者可以使用15分鐘或1小時的圖表，而擺動交易者則喜歡4小時或每日間隔。

加密貨幣市場中常見的MFI交易策略

交易者使用基於MFI信號的幾種策略。一種流行的方法是MFI分歧策略：

• 確定價格高的價格，該價格不與相應的MFI（看跌差異）相對高的價格匹配→考慮縮短或獲取利潤。

• 在小額信貸機構形成較高的低（看漲差異）→考慮長時間的價格較高的情況下發現價格低。

另一種方法是MFI突破確認：

• 等待價格超過50歲以上的MFI超過阻力，並確認強烈的購買興趣。

• 以下對MFI低於50和下落的支持下面的分解增加了信號的信念。

第三種技術涉及市場範圍內的平均歸還：

• 在側向市場，當MFI從下方越過30以上時，要長時間。

• 當MFI從上方越過70以下時，退出或短路。

當加密貨幣不處於強大的趨勢階段，並且體積模式支持MFI讀數時，這些策略最有效。

常見問題

MFI可以在所有加密貨幣上使用嗎？

是的，可以將MFI應用於具有可靠卷數據的任何加密貨幣。但是，在可能操縱或不一致的小體積或流動性山寨幣上，它的有效性較小。對於Bitcoin，以太坊或二元硬幣等主要硬幣，由於較高的交易活動和透明量，MFI傾向於產生更準確的信號。

MFI與RSI有何不同？

儘管MFI和RSI範圍從0到100，並且確定過分定制/超售條件，但主要區別是MFI包含數量，而RSI僅使用價格。這使得MFI對交易活動的變化更加敏感，從而更清楚地了解了加密市場價格轉移背後的貨幣流量。

哪些時間表最適合在加密交易中使用MFI？

14個週期MFI在多個時間範圍內運行良好。短期交易者經常在15分鐘到1小時的圖表上使用它，而搖擺交易者將其應用於4小時或每日圖表。較低的時間範圍可能會產生更多的信號，但也可能產生更多的誤報，因此建議使用更高的時間範圍確認。

MFI在新聞驅動的加密賽期間有效嗎？

在高影響的新聞事件（例如監管公告或交換中斷）中，由於數量不穩定的峰值和價格差距，MFI可能會發出誤導性信號。在這種情況下，最好暫停對MFI的依賴，直到市場條件穩定並恢復正常。