對於初學者來說，在Coinbase Futures上使用的最佳槓桿是什麼？

共同期貨的新事物？從2x – 5X的槓桿作用開始，以限制風險，避免快速清算，並在交易實際資金之前以演示模式進行練習。

2025/07/26 14:15

了解共依基期貨的槓桿作用

槓桿率使交易者可以通過從交易所借入資金來開放大於其帳戶餘額的頭寸。在Coinbase Futures上，槓桿作用表示為一個比率，例如2X，5倍甚至50x，表明您相對於利潤率有更多的曝光率。對於初學者來說，重要的是要了解更高的槓桿率會增加潛在的損失和損失。 2倍或5倍槓桿通常是最安全的起點，因為它限制了清算的風險，同時仍提供正確交易的放大回報。

為什麼初學者應該避免高槓桿

由於迅速利潤的承諾，許多新交易者被高槓桿（如20倍或50倍）所吸引。但是，這種水平急劇增加了被清算的機會，即使是從小型市場轉移中也是如此。例如，使用50倍的槓桿作用，不利的價格移動可以消除您的整個位置。 Coinbase Futures使用維護保證金系統，這意味著如果您的股權低於一定閾值，則您的位置會自動關閉。堅持低杠桿作用（2x – 5倍）為價格波動帶來了更多的呼吸空間，而無需觸發清算。

如何在Coinbase Futures上設置槓桿作用：逐步

當進入Coinbase的期貨交易時，您必須手動選擇槓桿作用。以下是：

• 導航到Coinbase Advanced Trade上的期貨交易界面。
• 選擇資產對（例如，BTC-USD）。
• 單擊槓桿選擇器（通常在訂單入口框附近）。
• 選擇您的首選槓桿 - 以2倍或5倍的速度開始。
• 在下訂單之前確認選擇。
  

  此設置適用於每個位置，因此您可以調整每個新交易的槓桿作用。在提交訂單之前，請始終仔細檢查此值 - 這裡的司令可能會導致意外風險曝光。

  低杠桿計算每次交易的風險

  
  即使具有5倍的槓桿作用，風險管理也是必不可少的。假設您有一個$ 1,000的帳戶，並決定每次交易1％（10美元）。使用5倍槓桿，您的頭寸規模可能高達5,000美元，但您仍然必須將損失限制在10美元。為此：
• 將止損訂單設置為價格水平，將您的損失限制為10美元。
• 使用公式：位置尺寸×％價格移動=最大損失。
• 對於$ 5,000的職位，0.2％的不利移動將等於$ 10的損失 - 您的停工損失必須比這更緊。
  

  這種方法可確保您的帳戶不會過度曝光，即使具有適度的槓桿作用。

  初學者常見的錯誤槓桿作用

  
  新交易者通常會陷入可預測的陷阱：
• 假設槓桿只乘以利潤倍增- 它也會增加損失，有時會導致帳戶爆炸。
• 忽略資金率- 在共同基礎的期貨中，持續一overnight夜將槓桿頭寸持續到利潤中。
• 在所有行業中使用相同的槓桿作用- 不同的市場狀況（例如，高波動率）可能需要暫時調整槓桿率降低到2倍。
• 不檢查清算價格- 始終查看訂單預覽屏幕上顯示的清算價格，以確保其遠離當前市場水平。
  

  首先使用演示帳戶練習

  
  在冒著實際資金冒險之前，Coinbase為期貨提供了紙質交易（演示）模式。此功能使您可以在使用真實市場數據的同時用虛擬資金測試策略。使用以下方式：
• 在實時條件下使用2倍與5倍槓桿實驗。
• 練習設定停止損失和分支機構。
• 觀察資金率如何影響長位。
• 了解清算的工作方式而不會損失資本。
  

  對於初學者來說，此步驟是不可協商的，它可以在零風險環境中為風險管理增添肌肉記憶。

  常見問題

  問：在Coinbase Futures上開設職位後，我可以改變槓桿嗎？
  
  否。在訂單輸入時，槓桿率是固定的。如果您想調整槓桿作用，則必須關閉當前位置並打開帶有所需槓桿設置的新位置。

  問：Coinbase Futures是否為初學者提供負面平衡保護？
  
  是的。 Coinbase使用一種自動驅動系統，該系統可以防止交易者損失超過其帳戶餘額，即使在極端的市場條件下也是如此。這是新用戶的關鍵安全網。

  問：1倍槓桿是否與現貨交易相同？
  
  是的。使用1倍槓桿意味著您只能與自己的資本交易，就像在現貨市場一樣。不涉及借來的資金，因此除了正常市場的行動外，沒有清算風險。

  問：初學者應該多久檢查一次在Coinbase上的開放期貨職位？
  
  至少使用低杠桿（2x – 5x），每天檢查一次。如果市場波動或您正在一夜之間擔任職位，請更頻繁地監視，尤其是在CPI數據或美聯儲公告等重大新聞事件周圍。