PancakeSwap: 유명한 암호화 DEX 단계별

이 가이드에서는 유명한 암호화폐 DEX PancakeSwap을 단계별로 살펴봅니다. 현재 최대 암호화폐 거래소 순위 3위를 차지하고 있습니다.

PancakeSwap is a decentralized exchange (DEX) that facilitates the exchange of cryptocurrencies on multiple blockchains in a trustless manner, without the need for a centralized intermediary. It was launched in September 2020 as a fork of Uniswap during the “DeFi Summer” and quickly became the leading exchange of the BNB Chain ecosystem. The infrastructure of PancakeSwap was developed by Binance with the intention of offering its users a platform for trading cryptocurrencies on decentralized exchanges.

PancakeSwap은 중앙화된 중개자 없이도 무신뢰 방식으로 여러 블록체인에서 암호화폐 교환을 용이하게 하는 분산형 거래소(DEX)입니다. 2020년 9월 "DeFi Summer" 기간 동안 Uniswap의 포크로 출시되었으며 빠르게 BNB 체인 생태계의 주요 거래소가 되었습니다. PancakeSwap의 인프라는 사용자에게 분산형 거래소에서 암호화폐를 거래할 수 있는 플랫폼을 제공하려는 의도로 Binance에 의해 개발되었습니다.

Over the years, PancakeSwap has expanded to support nine blockchain networks, including Ethereum, Aptos, Arbitrum, and others. It has also added a range of new features beyond the simple interface for buying and selling digital tokens. A few months after its launch, PancakeSwap attracted many investors and liquidity providers due to the excellent incentives offered on the “liquidity mining” front.

수년에 걸쳐 PancakeSwap은 Ethereum, Aptos, Arbitrum 등을 포함한 9개의 블록체인 네트워크를 지원하도록 확장되었습니다. 또한 디지털 토큰을 사고 파는 단순한 인터페이스를 넘어 다양한 새로운 기능을 추가했습니다. 출시 후 몇 달 만에 PancakeSwap은 "유동성 채굴" 측면에서 제공되는 뛰어난 인센티브로 인해 많은 투자자와 유동성 공급자를 끌어 모았습니다.

Users could lend their cryptocurrencies to the platform to facilitate liquidity for trading and, in return, they would receive rewards. This practice is still in place today, although it has lost the FOMO of the early years when practically everyone operated on the DEX.

사용자는 거래 유동성을 촉진하기 위해 암호화폐를 플랫폼에 빌려줄 수 있으며 그 대가로 보상을 받을 수 있습니다. 이 관행은 오늘날에도 여전히 유효하지만 거의 모든 사람이 DEX를 운영했던 초기의 FOMO를 잃었습니다.

At the center of PancakeSwap is the utility token CAKE, which serves governance and staking functions. Many of the returns offered by the platform are paid in CAKE, and several liquidity pools are pegged to this coin. Currently, CAKE has a market capitalization of $430 million, although in the past it reached 7 billion.

PancakeSwap의 중심에는 거버넌스 및 스테이킹 기능을 제공하는 유틸리티 토큰 CAKE가 있습니다. 플랫폼에서 제공하는 수익의 대부분은 CAKE로 지급되며 여러 유동성 풀이 이 코인에 고정되어 있습니다. 현재 CAKE의 시가총액은 4억 3천만 달러이지만 과거에는 70억 달러에 달했습니다.

How to trade crypto on PancakeSwap?

PancakeSwap에서 암호화폐를 거래하는 방법은 무엇입니까?

After the initial presentation, let's now see how to use the crypto DEX PancakeSwap for trading digital coins. First of all, the first thing you need to do is enter the homepage of the platform and connect your non-custodial wallet. We find a wide range of supported decentralized wallets, including Metamask, Trust Wallet, Coinbase Wallet, Binance Web3 Wallet, Opera and many others.

초기 프레젠테이션을 마친 후 이제 암호화폐 DEX PancakeSwap을 사용하여 디지털 코인을 거래하는 방법을 살펴보겠습니다. 우선, 가장 먼저 해야 할 일은 플랫폼의 홈페이지에 들어가 비수탁 지갑을 연결하는 것입니다. Metamask, Trust Wallet, Coinbase Wallet, Binance Web3 Wallet, Opera 등 다양한 지원되는 분산형 지갑을 찾을 수 있습니다.

Once connected, we can start trading crypto by going to the “trade” option and selecting one of the available pairs on the DEX. Unlike centralized exchanges that operate through an order book, decentralized platforms like PancakeSwap use an “Automated Market Maker” (AMM). This means that trades are not managed by a buy and sell order book, but are governed by an equation Y*X=K, where Y and X are the prices of the tokens in the pool and K is the constant of liquidity.

연결되면 "거래" 옵션으로 이동하여 DEX에서 사용 가능한 쌍 중 하나를 선택하여 암호화폐 거래를 시작할 수 있습니다. 주문서를 통해 운영되는 중앙형 거래소와 달리 PancakeSwap과 같은 분산형 플랫폼은 "자동화된 마켓 메이커(AMM)"를 사용합니다. 이는 거래가 매수 및 매도 주문장에 의해 관리되지 않고 방정식 Y*X=K에 의해 관리된다는 것을 의미합니다. 여기서 Y와 X는 풀에 있는 토큰의 가격이고 K는 유동성 상수입니다.

If from the technical side the issue may seem complex for the less experienced, on the practical side doing decentralized trading is really simple. By selecting for example the Ethereum network and choosing the ETH-CAKE pool, we notice how the trading interface is very intuitive.

기술적인 측면에서 경험이 부족한 사람들에게는 문제가 복잡해 보일 수 있지만, 실용적인 측면에서 분산형 거래를 수행하는 것은 정말 간단합니다. 예를 들어 Ethereum 네트워크를 선택하고 ETH-CAKE 풀을 선택하면 거래 인터페이스가 매우 직관적이라는 것을 알 수 있습니다.

Just indicate the quantity of ETH you want to sell for CAKE (or vice versa) and PancakeSwap will indicate the quantity of tokens you will receive and the associated fees. Click “swap” (prior approval if required) and confirm the transaction in the connected decentralized wallet. Attention: based on the reference chain you will have to pay the due gas fees (for example: on Ethereum you pay with ETH; on BNB Chain with BNB etc.)

CAKE로 판매하려는 ETH 수량을 지정하면(또는 그 반대) PancakeSwap이 귀하가 받게 될 토큰 수량과 관련 수수료를 표시합니다. “스왑”(필요한 경우 사전 승인)을 클릭하고 연결된 탈중앙화 지갑에서 거래를 확인하세요. 주의: 참조 체인에 따라 가스 수수료를 지불해야 합니다. (예: 이더리움에서는 ETH로 지불하고 BNB 체인에서는 BNB로 지불하는 등)

We recommend beginners to test the platform with small amounts of capital before starting to operate with large sums of money. It is also recommended to pay attention to the liquidity present in the smaller pools and avoid trading at high slippage.

초보자는 큰 돈으로 운영을 시작하기 전에 소액의 자본으로 플랫폼을 테스트하는 것이 좋습니다. 또한 소규모 풀에 존재하는 유동성에 주의를 기울이고 높은 슬리피지에서의 거래를 피하는 것이 좋습니다.

Additional features of PancakeSwap

PancakeSwap의 추가 기능

As already mentioned, PancakeSwap not only allows you to buy and sell crypto, but it offers a wide range of additional features. With the platform, we can, for example, earn returns on our assets by staking in the various liquidity pools, which are listed under the “pools” heading. On CAKE, for example, there is currently a promo offering up to 25.81% APR as yield, which is paid in the same deposit token.

이미 언급했듯이 PancakeSwap을 사용하면 암호화폐를 사고 팔 수 있을 뿐만 아니라 다양한 추가 기능도 제공합니다. 예를 들어, 플랫폼을 사용하면 "풀" 제목 아래에 나열된 다양한 유동성 풀에 참여하여 자산에 대한 수익을 얻을 수 있습니다. 예를 들어, CAKE에서는 현재 동일한 예금 토큰으로 지불되는 수익률로 최대 25.81% APR을 제공하는 프로모션이 있습니다.

If you want to receive returns in CAKE, you can also consider the “farms” section where by adding a liquidity pair you will have an economic incentive Same goes for the “position manager” feature recently introduced where LP managers rely on a more efficient automated management.

CAKE로 수익을 받고 싶다면 유동성 쌍을 추가하여 경제적 인센티브를 얻을 수 있는 "팜" 섹션을 고려할 수도 있습니다. LP 관리자가 보다 효율적인 자동화된 시스템에 의존하는 최근 도입된 "포지션 관리자" 기능도 마찬가지입니다. 관리.

Among the other interesting features offered by PancakeSwap, there is an area entirely dedicated to crypto gaming. Inside it, we find a lottery where users can buy tickets and hope to win the draw prizes. Or a predictions section where one can bet on the short-term trend (bull or bear) of certain tokens. Very interesting also the “quest” section where simply by completing tasks you earn rewards in crypto.

PancakeSwap이 제공하는 다른 흥미로운 기능 중에는 전적으로 암호화폐 게임 전용 영역이 있습니다. 그 안에는 사용자가 티켓을 구매하고 추첨 상품을 받을 수 있는 복권이 있습니다. 또는 특정 토큰의 단기 추세(강세 또는 약세)에 베팅할 수 있는 예측 섹션입니다. 단순히 작업을 완료함으로써 암호화폐로 보상을 받을 수 있는 "퀘스트" 섹션도 매우 흥미롭습니다.

Not to forget the presence of a bridge for cross-chain crypto transfers and a platform for perpetual futures or options trading. From simple functionalities like the “swap”, PancakeSwap thus also integrates a variety of other more or less complex products to use. This makes the DEX a complete decentralized platform, where you can carry out any cryptographic activity in DeFi.

크로스체인 암호화폐 전송을 위한 브릿지와 영구 선물 또는 옵션 거래를 위한 플랫폼의 존재를 잊지 마십시오. 따라서 PancakeSwap은 "스왑"과 같은 간단한 기능부터 다소 복잡한 기타 다양한 제품을 통합하여 사용할 수도 있습니다. 이를 통해 DEX는 DeFi에서 모든 암호화 활동을 수행할 수 있는 완전한 분산형 플랫폼이 됩니다.

PancakeSwap: TVL and on-chain analysis

PancakeSwap: TVL 및 온체인 분석

PancakeSwap is the third largest DEX in the crypto sector for “Total Value Locked” (TVL), behind only Curve and Uniswap. Overall, according to DefiLlama data,

PancakeSwap은 암호화폐 부문에서 "잠긴 총 가치"(TVL)에 대해 Curve와 Uniswap에 이어 세 번째로 큰 DEX입니다. 전체적으로 DefiLlama 데이터에 따르면,