BTCFI가 지상에 올라 가고 있습니다 : 여기에 전체 암호화 공간에 대한 엄청난 잠재력이있는 이유는 다음과 같습니다.

수년 동안 Defi는 이더 리움 및 기타 스마트 계약 플랫폼과 동의어였습니다. 그러나 가장 크고 가장 안전한 블록 체인 인 비트 코인은 이제 중요한 플레이어로 떠오르고 있습니다. 이것은 전체 암호화 공간에 대한 엄청난 잠재력을 가지고 있습니다.

For years, decentralized finance (DeFi) has been synonymous with Ethereum (ETH) and other smart contract platforms. However, Bitcoin (BTC), the largest and most secure blockchain, is now emerging as an important player in the DeFi space. This development holds immense potential for the entire crypto domain.

수년 동안 분산 금융 (DEFI)은 이더 리움 (ETH) 및 기타 스마트 계약 플랫폼과 동의어였습니다. 그러나 가장 크고 가장 안전한 블록 체인 인 BTC (Bitcoin)는 이제 Defi 공간에서 중요한 플레이어로 부상하고 있습니다. 이 개발은 전체 암호화 도메인에 대한 엄청난 잠재력을 가지고 있습니다.

According to data from DefiLlama, the total value locked (TVL) in BTCFi protocols has surged from a mere $307 million in January 2024 to an impressive $6.6 billion in February 2025—a staggering 2,050% increase.

Defillama의 데이터에 따르면, BTCFI 프로토콜의 총 가치 잠금 (TVL)은 2024 년 1 월에 3,300 만 달러에서 2025 년 2 월에 66 억 달러로 급격히 증가한 2,050% 증가했습니다.

BTCFi protocols allow users to earn yield, trade, and leverage their coins without relying on centralized intermediaries. Several BTCFi protocols already enable restaking, lending-borrowing, and asset tokenization on Bitcoin. The latter includes stablecoins, which are the lifeblood of DeFi. Recent news about USDT integration with the Lightning Network marks a significant development that could unlock massive liquidity for the sector.

BTCFI 프로토콜을 통해 사용자는 중앙 집중식 중개자에 의존하지 않고 수율, 거래 및 동전을 활용할 수 있습니다. 몇몇 BTCFI 프로토콜은 이미 비트 코인에 대한 휴식, 대출 차입 및 자산 토큰 화를 가능하게합니다. 후자는 defi의 생명체 인 stablecoins를 포함합니다. Lightning Network와의 USDT 통합에 대한 최근 뉴스는이 부문의 대규모 유동성을 잠금 해제 할 수있는 중요한 개발입니다.

The primary way of bringing bitcoin into DeFi has long been through wrapped BTC. This approach involves locking BTC on the Bitcoin blockchain and issuing a tokenized version on Ethereum and other chains. However, this method carries inherent risks. Wrapped assets rely on custodial or semi-centralized bridges, which are prone to hacks and governance failures.

비트 코인을 Defi로 데려 오는 주요 방법은 오랫동안 포장 된 BTC를 통해 이루어졌습니다. 이 접근법은 비트 코인 블록 체인에 BTC를 잠그고 이더 리움 및 기타 체인에 토큰 화 된 버전을 발행하는 것이 포함됩니다. 그러나이 방법은 고유 한 위험을 초래합니다. 포장 된 자산은 해킹 및 거버넌스 실패가 발생하기 쉬운 양육권 또는 반 중부 교량에 의존합니다.

An alternative approach is the Threshold Signature Scheme (TSS). This cryptographic method enables multi-party control over a Bitcoin wallet without exposing private keys. TSS allows native BTC custody without a single point of failure, making it a reliable solution for non-custodial cross-chain applications and yield protocols.

대안적인 접근 방식은 임계 값 서명 체계 (TSS)입니다. 이 암호화 방법을 사용하면 개인 키를 노출시키지 않고도 비트 코인 지갑에 대한 다중 당사자 제어가 가능합니다. TSS는 단일 실패 지점없이 기본 BTC 양육권을 허용하므로 비 관관적 크로스 체인 응용 프로그램 및 수율 프로토콜을위한 신뢰할 수있는 솔루션입니다.

Beyond TSS, Bitcoin layer-2 solutions like Lightning, Liquid, or Rootstock provide additional avenues for BTCFi applications. These networks allow for advanced smart contract features on Bitcoin.

TSS 외에도 번개, 액체 또는 뿌리 줄기와 같은 비트 코인 레이어 -2 솔루션은 BTCFI 애플리케이션을위한 추가 방법을 제공합니다. 이 네트워크는 비트 코인에서 고급 스마트 계약 기능을 허용합니다.

Bitcoiners have long taken pride in HODLing. With the emergence of BTCFi, they can now put their idle coins to work, all while maintaining control of them. The two most promising yield strategies are restaking and lending-borrowing.

비트 코인은 오랫동안 호 딩에 자부심을 가지고있었습니다. BTCFI의 출현으로 그들은 이제 유휴 동전을 작동 시켜서 모든 것을 통제 할 수 있습니다. 가장 유망한 두 가지 수확량 전략은 휴식과 대출 차입입니다.

Bitcoin restaking is a novel concept that allows BTC holders to lock their assets in smart contracts that secure other networks or specialized protocols. By doing so, users provide security or utility for additional blockchain layers and DApps. In return, they receive rewards for their participation. Babylon, the largest BTCFi protocol with $5.4 billion in TVL, uses TSS and multi-signature wallets to facilitate restaking across blockchain layers.

Bitcoin Restaking은 BTC 보유자가 다른 네트워크 또는 전문 프로토콜을 보호하는 스마트 계약에서 자산을 잠글 수있는 새로운 개념입니다. 이를 통해 사용자는 추가 블록 체인 레이어 및 DAPP에 대한 보안 또는 유틸리티를 제공합니다. 그 대가로 그들은 참여에 대한 보상을받습니다. TVL에서 54 억 달러를 가진 최대 BTCFI 프로토콜 인 Babylon은 TSS 및 다중 서명 지갑을 사용하여 블록 체인 레이어를 가로 질러 휴식을 취할 수 있습니다.

Lending-borrowing protocols let users earn interest by lending their BTC. They can also borrow BTC against collateral, usually exceeding the loan amount. Traditional DeFi lending-borrowing protocols, such as Aave, MakerDAO, or Curve, use wrapped bitcoin. The BTCFi lending protocols using native BTC mainly operate on Bitcoin sidechains, like Sovryn, built on Rootstock (RSK).

대출 차용 프로토콜을 통해 사용자는 BTC를 대출하여 관심을 끌 수 있습니다. 또한 담보로 BTC를 빌릴 수 있으며 일반적으로 대출 금액을 초과합니다. AAVE, Makerdao 또는 Curve와 같은 전통적인 DEFI 대출 차용 프로토콜은 포장 된 비트 코인을 사용합니다. 기본 BTC를 사용하는 BTCFI 대출 프로토콜은 주로 RSK (Rootstock)에 구축 된 소 브린 (Sovryn)과 같은 비트 코인 사이클에서 작동합니다.

Currently, most decentralized exchanges (DEXs) use wrapped bitcoin. However, there are some DEXs that have enabled the use of native BTC, allowing users to maintain control over their coins.

현재 대부분의 분산 거래소 (DEXS)는 포장 된 비트 코인을 사용합니다. 그러나 네이티브 BTC를 사용할 수있는 일부 DEX가있어 사용자가 동전을 제어 할 수 있습니다.

The most popular one is THORChain (RUNE), which uses the TSS method, enabling native BTC swaps without a centralized bridge. THORChain is built on the Cosmos Software Development Kit and supports eight blockchains.

가장 인기있는 것은 TSS 방법을 사용하는 Thorchain (룬)입니다. Thorchain은 Cosmos Software Development 키트를 기반으로하며 8 개의 블록 체인을 지원합니다.

Other BTCFi DEXs include Stackswap, built on the Bitcoin layer-2 Stacks, and Bisq, an off-chain peer-to-peer DEX that uses a multi-signature escrow process.

다른 BTCFI DEXS로는 비트 코인 레이어 -2 스택에 구축 된 스택 스웨이와 다중 서명 에스크로 공정을 사용하는 오프 체인 피어 투 피어 덱스 인 BISQ가 있습니다.

While Bitcoin wasn't originally designed for token issuance, new technologies and standards have made it possible. The Ordinals protocol, launched in January 2023, gained popularity by enabling the creation of on-chain tokens. As of today, the Bitcoin network records an average of 117,000 fungible (BTC-20) and 5,000 non-fungible (NFT) Ordinals transactions daily, according to Dune Analytics.

비트 코인은 원래 토큰 발행을 위해 설계되지 않았지만 새로운 기술과 표준이 가능해졌습니다. 2023 년 1 월에 시작된 조도 프로토콜은 온쇄 토큰 생성을 가능하게함으로써 인기를 얻었습니다. 모래 언덕 분석에 따르면 오늘날 비트 코인 네트워크 (Bitcoin Network)는 매일 평균 117,000 개의 펑키리 (BTC-20)와 5,000 개의 욕설 (NFT) 조례 거래를 기록하고 있습니다.

However, Ordinals might not be the best way for Bitcoin-based tokenization. They are block space-intensive and can hardly be incorporated into DeFi protocols. Bitcoin layer-2s like RGB, Liquid, and the Lightning Network (with Taproot Assets) offer a more scalable and efficient way of tokenizing assets on Bitcoin.

그러나 조례는 비트 코인 기반 토큰 화를위한 가장 좋은 방법이 아닐 수도 있습니다. 이들은 블록 공간 집약적이며 Defi 프로토콜에 거의 통합 될 수 없습니다. RGB, Liquid 및 Lightning Network (Taproot Assets 포함)와 같은 비트 코인 레이어 -2는 비트 코인에서 자산을 발전시키는보다 확장 가능하고 효율적인 방법을 제공합니다.

On January 30, Tether, the stablecoin leader, and Lightning Labs, the team behind Taproot Assets, made an important announcement: Tether will integrate with the Lightning Network, with both on-chain transactions and Lightning Network support. This marks a paradigm shift.

1 월 30 일, Stablecoin 리더 인 Tether와 Taproot Assets의 팀인 Lightning Labs는 중요한 발표를했습니다. Tether는 온쇄 트랜잭션 및 Lightning Network 지원과 함께 Lightning Network와 통합 될 것입니다. 이것은 패러다임 전환을 나타냅니다.

Until now, stablecoin supply has concentrated on Ethereum ($138 billion, or 59%) and Tron ($63 billion, or 27%), according to Dune Analytics. This is due to the former's developed DeFi sector and the latter's low fees. With USDT moving to Bitcoin, BTCFi could capture a large share or create additional stablecoin supply.

Dune Analytics에 따르면 지금까지 Stablecoin Supply는 이더 리움 (1,380 억 달러, 59%) 및 Tron (630 억 달러 또는 27%)에 집중했습니다. 이는 전자의 개발 된 Defi 부문과 후자의 낮은 수수료 때문입니다. USDT가 Bitcoin으로 이동함에 따라 BTCFI는 대량의 점유율을 차지하거나 추가 StableCoin 공급을 만들 수 있습니다.

This could unlock new liquidity streams and create significant activity on Bitcoin. As of now, $1

이것은 새로운 유동성 스트림을 잠금 해제하고 비트 코인에 대한 상당한 활동을 일으킬 수 있습니다. 현재 $ 1