BTCFI gagne du terrain: voici pourquoi il détient un immense potentiel pour tout l'espace cryptographique

Pendant des années, Defi est synonyme d'Ethereum et d'autres plateformes de contrats intelligents. Mais Bitcoin, la blockchain la plus grande et la plus sécurisée, émerge maintenant comme un joueur important. Cela détient un immense potentiel pour tout l'espace cryptographique.

For years, decentralized finance (DeFi) has been synonymous with Ethereum (ETH) and other smart contract platforms. However, Bitcoin (BTC), the largest and most secure blockchain, is now emerging as an important player in the DeFi space. This development holds immense potential for the entire crypto domain.

Pendant des années, la finance décentralisée (DEFI) est synonyme d'Ethereum (ETH) et d'autres plateformes de contrats intelligents. Cependant, Bitcoin (BTC), la blockchain la plus grande et la plus sécurisée, émerge maintenant comme un joueur important dans l'espace Defi. Ce développement détient un immense potentiel pour l'ensemble du domaine cryptographique.

According to data from DefiLlama, the total value locked (TVL) in BTCFi protocols has surged from a mere $307 million in January 2024 to an impressive $6.6 billion in February 2025—a staggering 2,050% increase.

Selon les données de DeFillama, la valeur totale verrouillée (TVL) dans les protocoles BTCFI est passée de seulement 307 millions de dollars en janvier 2024 à une impressionnante augmentation de 6,6 milliards de dollars en février 2025, une augmentation stupéfiante de 2 050%.

BTCFi protocols allow users to earn yield, trade, and leverage their coins without relying on centralized intermediaries. Several BTCFi protocols already enable restaking, lending-borrowing, and asset tokenization on Bitcoin. The latter includes stablecoins, which are the lifeblood of DeFi. Recent news about USDT integration with the Lightning Network marks a significant development that could unlock massive liquidity for the sector.

Les protocoles BTCFI permettent aux utilisateurs de gagner le rendement, de commercer et de tirer parti de leurs pièces sans s'appuyer sur des intermédiaires centralisés. Plusieurs protocoles BTCFI permettent déjà de se réintégrer, d'obliger les prêts et de tokenisation des actifs sur Bitcoin. Ce dernier comprend des stablecoins, qui sont l'élément vital de Defi. Des nouvelles récentes concernant l'intégration de l'USDT avec le réseau Lightning marque un développement important qui pourrait débloquer des liquidités massives pour le secteur.

The primary way of bringing bitcoin into DeFi has long been through wrapped BTC. This approach involves locking BTC on the Bitcoin blockchain and issuing a tokenized version on Ethereum and other chains. However, this method carries inherent risks. Wrapped assets rely on custodial or semi-centralized bridges, which are prone to hacks and governance failures.

La principale façon de mettre le bitcoin dans Defi est depuis longtemps à travers le BTC emballé. Cette approche consiste à verrouiller BTC sur la blockchain Bitcoin et à émettre une version tokenisée sur Ethereum et d'autres chaînes. Cependant, cette méthode comporte des risques inhérents. Les actifs enveloppés reposent sur des ponts gardiens ou semi-centralisés, qui sont sujets aux hacks et aux échecs de gouvernance.

An alternative approach is the Threshold Signature Scheme (TSS). This cryptographic method enables multi-party control over a Bitcoin wallet without exposing private keys. TSS allows native BTC custody without a single point of failure, making it a reliable solution for non-custodial cross-chain applications and yield protocols.

Une approche alternative est le schéma de signature de seuil (TSS). Cette méthode cryptographique permet un contrôle multipartite sur un portefeuille Bitcoin sans exposer les clés privées. TSS permet la garde native BTC sans un seul point de défaillance, ce qui en fait une solution fiable pour les applications croisées non gardiennes et les protocoles de rendement.

Beyond TSS, Bitcoin layer-2 solutions like Lightning, Liquid, or Rootstock provide additional avenues for BTCFi applications. These networks allow for advanced smart contract features on Bitcoin.

Au-delà de TSS, des solutions Bitcoin Layer-2 comme la foudre, le liquide ou le porte-greffe fournissent des avenues supplémentaires pour les applications BTCFI. Ces réseaux permettent des fonctionnalités de contrat intelligent avancé sur Bitcoin.

Bitcoiners have long taken pride in HODLing. With the emergence of BTCFi, they can now put their idle coins to work, all while maintaining control of them. The two most promising yield strategies are restaking and lending-borrowing.

Les bitcoins sont depuis longtemps fiers de cogner. Avec l'émergence de BTCFI, ils peuvent désormais mettre leurs pièces inactives au travail, tout en gardant le contrôle d'eux. Les deux stratégies de rendement les plus prometteuses sont le réapprovisionnement et l'emprunt des prêts.

Bitcoin restaking is a novel concept that allows BTC holders to lock their assets in smart contracts that secure other networks or specialized protocols. By doing so, users provide security or utility for additional blockchain layers and DApps. In return, they receive rewards for their participation. Babylon, the largest BTCFi protocol with $5.4 billion in TVL, uses TSS and multi-signature wallets to facilitate restaking across blockchain layers.

Le recours au bitcoin est un concept nouveau qui permet aux détenteurs de BTC de verrouiller leurs actifs dans des contrats intelligents qui sécurisent d'autres réseaux ou des protocoles spécialisés. Ce faisant, les utilisateurs assurent la sécurité ou l'utilité pour des couches et des DAPP supplémentaires. En retour, ils reçoivent des récompenses pour leur participation. Babylon, le plus grand protocole BTCFI avec 5,4 milliards de dollars en TVL, utilise des TSS et des portefeuilles multi-signatures pour faciliter la réapprovisionnement à travers les couches de blockchain.

Lending-borrowing protocols let users earn interest by lending their BTC. They can also borrow BTC against collateral, usually exceeding the loan amount. Traditional DeFi lending-borrowing protocols, such as Aave, MakerDAO, or Curve, use wrapped bitcoin. The BTCFi lending protocols using native BTC mainly operate on Bitcoin sidechains, like Sovryn, built on Rootstock (RSK).

Les protocoles d'offre de prêts permettent aux utilisateurs de gagner des intérêts en prêtant leur BTC. Ils peuvent également emprunter BTC contre les garanties, dépassant généralement le montant du prêt. Les protocoles traditionnels d'emprunt de prêts Defi, tels que Aave, Makerdao ou Curve, utilisent du bitcoin enveloppé. Les protocoles de prêt BTCFI utilisant le BTC natif fonctionnent principalement sur Bitcoin Sidechains, comme Sovryn, construit sur RootStock (RSK).

Currently, most decentralized exchanges (DEXs) use wrapped bitcoin. However, there are some DEXs that have enabled the use of native BTC, allowing users to maintain control over their coins.

Actuellement, la plupart des échanges décentralisés (DEX) utilisent le bitcoin emballé. Cependant, certains DEX ont permis d'utiliser le BTC natif, permettant aux utilisateurs de maintenir le contrôle de leurs pièces.

The most popular one is THORChain (RUNE), which uses the TSS method, enabling native BTC swaps without a centralized bridge. THORChain is built on the Cosmos Software Development Kit and supports eight blockchains.

Le plus populaire est Thorchain (Rune), qui utilise la méthode TSS, permettant des échanges BTC natifs sans pont centralisé. Thorchain est construit sur le kit de développement de logiciels COSMOS et prend en charge huit blockchains.

Other BTCFi DEXs include Stackswap, built on the Bitcoin layer-2 Stacks, and Bisq, an off-chain peer-to-peer DEX that uses a multi-signature escrow process.

D'autres BTCFI Dexs incluent StackSwap, construit sur les piles Bitcoin Layer-2, et BISQ, un DEX de pair-to-peer hors chaîne qui utilise un processus d'entiercement multi-signature.

While Bitcoin wasn't originally designed for token issuance, new technologies and standards have made it possible. The Ordinals protocol, launched in January 2023, gained popularity by enabling the creation of on-chain tokens. As of today, the Bitcoin network records an average of 117,000 fungible (BTC-20) and 5,000 non-fungible (NFT) Ordinals transactions daily, according to Dune Analytics.

Bien que le bitcoin n'ait pas été conçu à l'origine pour l'émission de jetons, les nouvelles technologies et normes ont rendu cela possible. Le protocole Ordinals, lancé en janvier 2023, a gagné en popularité en permettant la création de jetons sur chaîne. À ce jour, le réseau Bitcoin enregistre en moyenne 117 000 transactions ordinaires (BTC-20) et 5 000 transactions non butilles (NFT) quotidiennement, selon Dune Analytics.

However, Ordinals might not be the best way for Bitcoin-based tokenization. They are block space-intensive and can hardly be incorporated into DeFi protocols. Bitcoin layer-2s like RGB, Liquid, and the Lightning Network (with Taproot Assets) offer a more scalable and efficient way of tokenizing assets on Bitcoin.

Cependant, les ordinales pourraient ne pas être le meilleur moyen de tokenisation à base de bitcoin. Ils sont à forte intensité de l'espace et peuvent difficilement être incorporés dans les protocoles Defi. Bitcoin Layer-2 comme RVB, Liquid et le réseau Lightning (avec des actifs tapoot) offrent un moyen plus évolutif et efficace de tokenising des actifs sur Bitcoin.

On January 30, Tether, the stablecoin leader, and Lightning Labs, the team behind Taproot Assets, made an important announcement: Tether will integrate with the Lightning Network, with both on-chain transactions and Lightning Network support. This marks a paradigm shift.

Le 30 janvier, Tether, le leader de Stablecoin, et Lightning Labs, l'équipe derrière les actifs tapoot, ont fait une annonce importante: Tether s'intégrera au réseau Lightning, avec les transactions en chaîne et la prise en charge du réseau Lightning. Cela marque un changement de paradigme.

Until now, stablecoin supply has concentrated on Ethereum ($138 billion, or 59%) and Tron ($63 billion, or 27%), according to Dune Analytics. This is due to the former's developed DeFi sector and the latter's low fees. With USDT moving to Bitcoin, BTCFi could capture a large share or create additional stablecoin supply.

Jusqu'à présent, l'offre de stablecoin s'est concentrée sur Ethereum (138 milliards de dollars, ou 59%) et TRON (63 milliards de dollars, ou 27%), selon Dune Analytics. Cela est dû au secteur Defi développé par le premier et aux frais faibles de la dernière. Avec USDT se déplaçant à Bitcoin, BTCFI pourrait capturer une part importante ou créer une alimentation supplémentaire de stablecoin.

This could unlock new liquidity streams and create significant activity on Bitcoin. As of now, $1

Cela pourrait débloquer de nouveaux flux de liquidité et créer une activité importante sur le bitcoin. À partir de maintenant, 1 $