WMA는 암호화 거래의 위험 관리에 어떻게 도움이됩니까?

암호화의 스테이킹에는 네트워크 보안을 지원하고 보상을 받기 위해 동전을 잠그는 것이 포함되지만 가격 변동성, 슬래시 및 스마트 계약 취약점과 같은 위험이 있습니다.

2025/08/06 18:21

cryptocurrency의 스테이 킹의 기본 이해

스테이 킹은 스테이크 증명 (POS) 합의 메커니즘에 따라 작동하는 블록 체인 네트워크의 기본 프로세스입니다. POS는 하드웨어 및 에너지 집약적 계산에 의존하는 Work (Pook-of-Work) 와 달리 참가자는 거래를 검증하고 보유하고있는 암호 화폐의 양을 기준으로 새로운 블록을 만들 수 있으며 담보로 '스테이크'를 기꺼이 할 수 있습니다. 사용자가 동전을 찌르면 코인을 지갑이나 스테이 킹 계약에 고정시켜 네트워크 보안에 기여하고 대가로 보상을 받습니다.

보상 금액은 네트워크, 스테이 킹 기간 및 총체적 인 공급에 따라 다릅니다. 예를 들어, Ethereum 2.0 과 같은 네트워크에서는 Stakers가 32 ETH를 입금하여 유효성 검사기 노드를 실행해야합니다. 소규모 소지자는 스테이 킹 풀 을 통해 참여할 수 있으며, 이는 최소 요구 사항을 충족시키기 위해 여러 사용자의 자금을 집계합니다. 이 풀은 서비스 수수료를 빼고 비례 적으로 보상을 분배합니다.

스테이크 자산이 특정 기간 동안 잠겨 있다는 것을 이해하는 것이 중요합니다. 이 기간 동안 거래 또는 양도 할 수 없습니다. 일부 네트워크는 유효성 검사기가 악의적으로 동작하거나 자주 오프라인 상태가되면 스테이크 펀드의 일부가 몰수되는 슬래 싱 조건을 시행합니다. 이 메커니즘은 책임과 네트워크 무결성을 보장합니다.

스테이 킹 플랫폼을 선택하는 방법

올바른 스테이 킹 플랫폼을 선택하려면 몇 가지 주요 요소를 신중하게 평가해야합니다. 보안이 가장 중요합니다. 긴 실적, 오픈 소스 코드가있는 플랫폼 및 정기 감사가 바람직합니다. 비 양육권 스테이 킹을 지원하는 플랫폼을 찾으려면 개인 키를 제어 할 수 있습니다.

• 플랫폼이 스테이크를하려는 특정 암호 화폐를 지원하는지 확인하십시오.
• 최소 스테이 킹 요구 사항 확인 - 일부 플랫폼은 모든 금액으로 스테이 킹을 허용하는 반면 다른 플랫폼은 임계 값이 필요합니다.
• 보상 분배 빈도 검토 - 일일, 주간 또는 월별 지불금은 유동성 및 복합 잠재력에 영향을 미칩니다.
• 수수료 구조 검사 - 일부 플랫폼은 서비스 요금으로 스테이 킹 보상의 최대 15%를 청구합니다.
• 플랫폼이 해제 된 자산을 철회하는 데 걸리는 시간을 결정하는 플랫폼이 해제 기간을 제공하는지 확인하십시오.

인기있는 스테이 킹 플랫폼에는 Lido, Coinbase, Kraken 및 Binance가 포함됩니다. 각각 다른 기능이 있습니다. 예를 들어, LIDO는 Defi 프로토콜에 사용할 수있는 Staked ETH를 나타내는 Steth Tokens를 발행합니다. 이것은 모든 플랫폼에서 사용할 수없는 기능인 스테이 킹 중 유동성을 제공합니다.

리도의 스테이 킹 이더 리움에 대한 단계별 안내서

LIDO를 통한 스테이 킹 이더 리움은 유효성있는 인프라를 관리하지 않고 스테이 킹 보상에 노출하려는 사용자에게 이상적입니다. 이 과정은 간단하고 초보자가 접근 할 수 있습니다.

• 공식 LIDO 웹 사이트 (lido.fi) 로 이동하여 Metamask 또는 WalletConnect와 같은 Web3 지갑을 연결하십시오.
• 지갑에서 이더 리움 네트워크를 선택하고 스테이크에 대한 ETH가 포함되어 있는지 확인하십시오.
• '예금' 을 클릭하고 스테이크하고자하는 ETH의 양을 입력하십시오.
• 지갑의 거래 승인 - 작은 가스 수수료가 필요할 수 있습니다.
• 블록 체인의 스테이 킹 트랜잭션을 확인하십시오
• 확인되면 Staked Eth와 1 : 1 비율로 Steth 토큰을 받게됩니다.

이 Steth 토큰은 당신의 스테이크 위치를 나타내며 보상을 자동으로 발생시킵니다. AAVE 또는 Curve Finance 와 같은 분산 된 금융 (DEFI) 응용 프로그램에서 보유하거나 거래하거나 사용할 수 있습니다. Steth는 ETH와 같지 않으며 유동성과 구속 기대로 인해 시장 가치가 다를 수 있습니다.

cryptocurrency staking과 관련된 위험

스테이 킹은 수동적 소득을 제공하지만 참가자가 평가 해야하는 몇 가지 고유 위험이 있습니다. 스마트 계약 위험은 중요합니다. 플랫폼은 코드에 의존하며 취약점은 자금 손실로 이어질 수 있습니다. 예를 들어, 스테이 킹 계약의 버그는 공격자가 자금을 배수 할 수 있도록 할 수 있습니다. 항상 타사 보안 감사를 받은 플랫폼을 사용하십시오.

시장 변동성 은 또 다른 관심사입니다. 잠금 기간 동안 고정 된 암호 화폐의 가격이 크게 떨어지면, 스테이크 자산의 피아트 가치가 감소하여 잠재적으로 스테이 킹 보상을 상쇄합니다. 예를 들어, ETH의 가격이 같은 기간 동안 20% 감소하면 ETH에서 5% APY를 얻는 것은 수익성이 없습니다.

유동성 수영장에서 토큰을 찌를 때 무한한 손실이 발생할 수 있습니다. 풀 자산의 가격 비율이 변경되면, 스테이커는 자산이 단순히 보유한 것보다 적은 자산으로 끝날 수 있습니다. 이 위험은 스테이 킹과 유동성 조항을 결합한 결함 스테이 킹 프로토콜 에서 일반적입니다.

또한 규제 불확실성은 일부 관할 구역에서 스테이 킹을 둘러싸고 있습니다. 당국은 스테이 킹 보상을 과세 소득으로 분류 할 수 있으며 특정 플랫폼은 현지 법률에 따라 스테이 킹 서비스를 제한 할 수 있습니다.

스테이 킹 포트폴리오를 모니터링하고 관리합니다

효과적인 스테이 킹은 수익을 극대화하고 위험을 최소화하기 위해 지속적인 모니터링이 필요합니다. Zapper, Zerion 또는 DeDank 와 같은 포트폴리오 추적 도구를 사용하여 하나의 대시 보드에서 모든 스테이크 위치를 볼 수 있습니다. 이 도구에는 실시간 잔액, APY 요금 및 다가오는 잠금 해제 날짜가 표시됩니다.

스테이크 자산에 대한 가격 경고를 설정하여 시장 운동에 대한 정보를 유지하십시오. 스테이크 토큰이 임계 임계 값 아래로 떨어지면 풀 링 기간이 끝난 후 철수를 고려할 수 있습니다. 그러나 철수 지연 에주의하십시오. Ethereum의 철수 메커니즘은 유효성 검사기가 활성화를 위해 대기해야하며, 이는 수요가 많은 시간에 며칠이 걸릴 수 있습니다.

당신이 찌르는 네트워크의 건강을 정기적으로 검토하십시오. 유효성 검사기 가동 시간, 네트워크 인플레이션 률 및 거버넌스 제안을 확인하십시오. 지원되는 경우 거버넌스에 참여하면 프로토콜 업그레이드 및 수수료 구조에 투표 할 수있어 네트워크의 방향에 영향을 줄 수 있습니다.

자주 묻는 질문

cryptocurrency를 찌르면서 돈을 잃을 수 있습니까?

예, 돈을 잃을 수 있습니다. 스테이 킹 보상은 소득을 제공하지만, 스테이크 자산의 가격 감가 상각은 순 손실을 초래할 수 있습니다. 또한 POS 네트워크에서 페널티를 슬래시하면 유효성 검사기 노드가 잘못 행동하면 균형이 줄어 듭니다. 스테이킹 플랫폼에서의 스마트 계약 익스플로잇은 또한 총 펀드 손실로 이어질 수 있습니다.

네트워크 업그레이드 중에 내 스테이크 동전은 어떻게됩니까?

네트워크 업그레이드 중에는 스테이크 코인이 일반적으로 안전합니다. 유효성 검사기는 소프트웨어를 활성 상태로 유지하려면 업데이트해야 할 수도 있습니다. 대부분의 경우 스테이 킹 서비스는 자동으로 업그레이드를 처리합니다. 그러나 보상 분포의 일시적인 중단은 네트워크가 안정화 될 때까지 발생할 수 있습니다.

스테이킹 보상이 자동으로 복합적입니까?

항상 그런 것은 아닙니다. 일부 플랫폼은 자동으로 보상을 재투자하여 효과적으로 수익을 복합합니다. 다른 사람들은 지갑에 보상을 배포하여 수동 휴식이 필요합니다. 플랫폼의 보상 메커니즘 (예를 들어 Lido)은 자동으로 Steth 가치를 확인하는 반면 일부 교환을 통해 복합 및 직접 지불금 중에서 선택할 수 있습니다.

스테이크는 대출의 형태로 간주됩니까?

아니요, 스테이크는 대출이 아닙니다. 대출에서 자산을 차용자에게 양도하고이자를 얻습니다. 스테이 킹시 동전의 소유권을 유지하고 네트워크 운영을 지원하기 위해 고정시킵니다. 보상은 차용자이자가 아닌 거래 수수료 및 블록 발행에서 나옵니다.