Binance Contract Hedging을 운영하는 방법? 위험을 줄일 수 있습니까?

Binance Contract Hedging은 선물을 사용하여 암호화 변동성 위험을 관리하여 거래자가 Binance 플랫폼에서 효과적으로 스팟 위치를 헤지 할 수 있습니다.

2025/05/16 17:21

Binance Contract Hedging 소개

Binance Contract Hedging은 암호 화폐 가격 변동성과 관련된 위험을 관리하고 완화하기 위해 거래자가 사용하는 전략입니다. Binance 플랫폼에서 선물 계약을 사용함으로써 트레이더는 스팟 포지션을 헤지하여 포지션을 종료하지 않고 잠재적 손실을 줄일 수 있습니다. 이 기사는 Binance Contracts를 사용하여 헤징 전략을 설정하고 실행하는 과정을 안내 하고이 방법이 효과적으로 위험을 줄일 수 있는지 여부를 탐색합니다.

이항 계약 이해

Binance는 영구 계약 및 배송 계약을 포함한 다양한 유형의 계약을 제공합니다. 영구 계약에는 만료 날짜가 없으므로 거래자는 무기한 직책을 유지할 수있는 반면 배송 계약에는 만료 날짜가 정해집니다. 헤징 목적으로, 유연성으로 인해 영구 계약이 종종 선호됩니다.

헤징을 시작하려면 이러한 계약의 작동 방식에 대한 기본적인 이해가 필요합니다. 영구 계약은 자금 조달 요율 메커니즘을 사용하여 계약 가격이 기본 자산의 스팟 가격에 가깝게 유지되도록합니다. 이 자금 조달 비율은 영구 계약 시장 가격과 스팟 지수 가격의 차이에 따라 길고 짧은 위치 사이에서 주기적으로 지불됩니다.

헤징 전략 설정

Binance에 대한 헤징 전략을 설정하려면 다음을 수행하십시오.

• Binance 계정 열기 : 계정이없는 경우 Binance 웹 사이트에 가입하고 필요한 확인 프로세스를 완료하십시오.
• 계정 자금 지원 : 필요한 암호 화폐를 Binance 계정에 입금하여 선물 거래에 대한 마진 요구 사항을 충당하십시오.
• Binance Futures로 이동 : Binance 홈페이지에서 'Futures'탭을 클릭하여 Futures Trading 플랫폼에 액세스하십시오.
• 계약 선택 : 헤지하려는 암호 화폐에 대한 영구 계약을 선택하십시오. 예를 들어, 스팟 시장에서 Bitcoin에서 긴 위치가있는 경우 BTCUSDT 영구 계약을 선택하십시오.
• 위치 열기 : 헤지 크기를 결정하십시오. 스팟 위치를 완전히 헤지하려는 경우 선물 위치의 크기는 동일하고 스팟 위치와 반대해야합니다. 예를 들어, 스팟 시장에서 1 BTC를 보유하고 있다면 선물 시장에서 1 BTC의 짧은 포지션을 열게됩니다.
• 모니터링 및 조정 : 시장을 주시하고 필요에 따라 헤지를 조정하십시오. 현장 가격이 크게 움직이면 효과적인 헤지를 유지하기 위해 선물 위치를 조정해야 할 수도 있습니다.

헤징의 효과를 계산합니다

헤징 전략의 효과는 포트폴리오의 전반적인 위험을 얼마나 잘 감소시켜 측정 할 수 있습니다. 이를 계산하기 위해 미지수 포트폴리오의 변동성을 헤지 포트폴리오의 변동성과 비교할 수 있습니다.

예를 들어, 1 BTC로 구성된 포트폴리오가 30,000 달러로 구매 한 포트폴리오가 있고 미래 시장에서 1 BTC를 30,000 달러로 단락시켜 Bitcoin의 스팟 가격의 모든 움직임은 선물 위치에서 동등하고 반대되는 움직임으로 상쇄됩니다. Bitcoin의 가격이 29,000 달러로 떨어지면 스팟 포지션은 $ 1,000를 잃지 만 선물 포지션은 $ 1,000를 얻어 순 변경이 $ 0입니다.

헤징의 위험과 고려 사항

헤징은 위험을 줄일 수 있지만 자체 도전과 위험이없는 것은 아닙니다. 선물 거래에 대한 마진 요구 사항은 높을 수 있으며, 시장이 헤지에 대항하여 이동하면 마진에 직면 할 수 있습니다. 또한 자금 조달 요금은 영구 계약을 유지하는 데 드는 비용을 추가하여 헤지의 수익성에 영향을 줄 수 있습니다.

또한 기본 위험을 고려하는 것도 중요합니다. 이는 선물 가격이 스팟 가격과 완벽한 상관 관계로 움직이지 않을 위험입니다. 이로 인해 헤지가 스팟 위치의 손실을 완전히 상쇄하지 않는 불완전한 헤지스로 이어질 수 있습니다.

헤징이 위험을 줄일 수 있습니까?

Binance 계약을 사용하는 헤징은 크립토 화폐 시장의 가격 변동성과 관련된 위험을 실제로 줄일 수 있습니다. 선물 시장에서 반대 위치를 열어 트레이더는 불리한 가격 변동으로부터 스팟 포지션을 보호 할 수 있습니다. 그러나 헤지의 효과는 헤지 크기의 정확도, 선물과 현물 가격 간의 상관 관계, 헤지 보유와 관련된 비용을 포함한 다양한 요인에 달려 있습니다.

자주 묻는 질문

Q : 풀 헤지와 부분 헤지의 차이점은 무엇입니까?

A : 전체 헤지에는 가격 변동이 완전히 상쇄되는 것을 목표로하는 스팟 위치와 동일하고 반대되는 선물 포지션을 개방하는 것이 포함됩니다. 부분 헤지에는 더 작은 선물 위치를 여는 것이 포함되며, 이는 부분적으로 스팟 위치의 위험을 부분적으로 상쇄합니다. 부분적 헤지는 거래자가 위험을 줄이고 싶지만 여전히 잠재적 인 가격 변동에 약간의 노출을 유지할 때 사용됩니다.

Q : 여러 cryptocurrencies를 한 번에 헤지 할 수 있습니까?

A : 그렇습니다. Binance에서 여러 Cryptocurrencies를 동시에 헤지 할 수 있습니다. 각 cryptocurrency에는 자체 대응 선물 계약이 필요합니다. 예를 들어, Bitcoin 및 Ethereum에서 위치를 보유한 경우 BTCUSDT 및 EthusDT 영구 계약에서 각각 짧은 위치를 열어야합니다.

Q : 헤지를 얼마나 자주 조정해야합니까?

A : 헤지를 조정하는 빈도는 시장 상황과 위험 내성에 따라 다릅니다. 휘발성이 높은 시장에서는 효과를 유지하기 위해 헤지를 더 자주 조정해야 할 수도 있습니다. 적어도 매일 헤지를 검토하는 것은 좋은 관행이지만 일부 거래자는 몇 시간마다 더 자주 모니터링하고 조정하도록 선택할 수 있습니다.

Q : 헤지 위치가 청산되면 어떻게됩니까?

A : 마진이 충분하지 않아 헤지 위치가 청산되면 스팟 포지션이 더 이상 보호되지 않아 가격 이동의 모든 위험에 노출됩니다. 청산을 피하려면 선물 계정에서 적절한 마진을 유지하고 직책을 면밀히 모니터링하십시오.