Binance Futures에서 레버리지 및 P & L을 계산하는 방법은 무엇입니까?

이진 미래의 레버리지 이해

1. 레버리지를 사용하면 거래자가 마진으로 알려진 상대적으로 적은 양의 자본을 사용하여 더 큰 위치를 제어 할 수 있습니다. Binance Futures에서 레버리지는 조절 가능하며 자산 및 계약 유형에 따라 1 배에서 125 배까지 다양합니다. 예를 들어, 10 배의 레버리지를 사용하면 거래자는 총 위치 값의 10%만을 마진으로 입금하면됩니다.

2. 선물 거래에 필요한 마진을 계산하려면 공식을 사용하십시오. 여백 = 위치 크기 / 레버리지 . 10 배 레버리지로 $ 10,000 BTC/USDT 영구 계약을 열면 초기 마진은 $ 1,000입니다. 이것은 Binance가 선물 지갑에서 $ 1,000를 잠그기 위해 포지션을 유지한다는 것을 의미합니다.

3. 레버리지는 청산 위험에 직접 영향을 미칩니다. 레버리지가 높을수록 잠재적 이익과 손실이 모두 증가합니다. 청산 가격은 입국 가격, 레버리지, 수수료 및 Binance가 설정 한 유지 보수 마진 속도에 따라 계산됩니다. 레버리지가 증가함에 따라 청산 가격은 입국 가격에 가까워져 위치가 시장 변동성에 더 취약합니다.

4. 트레이더는 Binance Futures 인터페이스를 통해 위치를 여는 전후에 레버리지를 조정할 수 있습니다. 변화하는 레버리지는 위치 크기를 변경하지는 않지만 여백 비율을 재 계산하고 청산 수준에 영향을 미칩니다. 거래에 들어간 후 레버리지를 증가 시키면 위험 노출이 즉시 증폭된다는 것을 이해하는 것이 중요합니다.

선물 거래의 이익 및 손실 계산

1. Binance Futures에서 P & L (이익 및 손실)은 입국 가격과 출구 가격의 차이에 위치 크기를 곱합니다. 긴 위치의 경우 P & L = (출구 가격 - 입장료) × 수량 . $ 30,000에 1 BTC를 구매하고 $ 32,000에 판매하는 경우 사용한 레버리지에 관계없이 이익은 $ 2,000입니다.

2. 실현되지 않은 P & L은 현재 시장 가격에 따라 실시간으로 계산 된 오픈 포지션의 이익 또는 손실을 말합니다. 위치가 닫히면 P & L이 잠겨 있습니다. Binance는 선물 대시 보드에 두 값을 별도로 표시하여 거래자가 거래를 마치지 않고 성능을 모니터링 할 수 있도록 도와줍니다.

3. 자금 수수료는 또한 영구 계약에서 순 P & L에 영향을 미칩니다. 이 수수료는 8 시간마다 길고 짧은 거래자로 교환됩니다. 자금 요금이 긍정적 일 때 긴 직책을 맡으면 수수료를 지불합니다. 부정적이라면받습니다. 시간이 지남에 따라 자주 거래되거나 큰 직책을 유지하면 상당한 자금 조달 비용이나 이익이 축적 될 수 있습니다.

4. TAKER 및 MAKER 수수료와 같은 거래와 관련된 수수료는 최종 수익성에 영향을 미칩니다. Binance는 실행 된 각 주문에 대해 적은 비율을 청구합니다. 순수익을 결정하려면 총 P & L에서 빼야합니다. 고주파 전략은 특히 이러한 공제가 수익성을 유지하기 위해 설명해야합니다.

위험 관리 및 마진 역학

1. 유지 보수 마진은 위치를 개방하는 데 필요한 최소 금액입니다. Binance는 계약 당이 비율, 일반적으로 0.5% ~ 2.5%를 설정합니다. 불리한 가격 이동으로 인해 주식 이이 임계 값 아래로 떨어지면 청산이 유발됩니다. 이를 이해하면 적절한 레버리지 레벨을 선택하는 데 도움이됩니다.

2. 크로스 마진과 분리 된 마진 모드는 레버리지 및 마진이 적용되는 방식에 영향을 미칩니다. 분리 된 모드에서 마진은 고정되어 할당 된 양으로 제한됩니다. 크로스 모드에서, 선물 지갑의 모든 가용 잔액은 열린 위치를 지원하여 임시 타격 중에 조기 청산을 방지 할 수 있습니다.

3. 자동 지수는 청산 후 보험 자금이 불충분 할 때 Binance가 최후의 수단으로 사용하는 메커니즘입니다. 드물지만, 거래자들은 극심한 변동성 중에 시장 요금으로 강력하게 활용되는 포지션이 강제로 폐쇄 될 수 있으며 때로는 예상보다 악화되는 결과를 초래할 수 있습니다.

4. 마진 비율 모니터링이 필수적입니다. 이 비율은 실현되지 않은 손실을 지갑 균형으로 나눈 값과 같습니다. 100%에 도달하면 청산이 발생합니다. 이 비율을 임계 값 미만으로 유지하면 특히 높은 수준의 시나리오에서 시장 스윙에 대한 호흡 공간을 보장합니다.

자주 묻는 질문

Binance Futures에서 청산 가격은 어떻게 계산됩니까? 청산 가격은 위치 측, 입국 가격, 레버리지 및 유지 보수 마진에 따라 다릅니다. 긴 위치의 경우, 입력 가격 × (1- 초기 마진 속도 / (1- 유지 보수 마진 속도)). Binance는 거래 인터페이스에서 라이브 청산 가격을 제공합니다.

변화하는 레버리지가 오픈 포지션의 P & L에 영향을 미칩니 까? 아니요, 레버리지 조정은 위치 크기 나 입국 가격을 변경하지 않으므로 실현되지 않은 P & L은 영향을받지 않습니다. 그러나 마진 사용을 변경하고 청산 가격을 이동시켜 위험 노출에 영향을 미칩니다.

Binance에서 부채 거래 선물을 발생시킬 수 있습니까? Binance는 Clawback Protection 시스템을 운영합니다. 위치가 청산되고 부정적인 지분이 발생하면 플랫폼은 손실을 다룹니다. 사용자는 초기 마진을 넘어 돈을 빚지고 있습니다.

선물 포지션이 청산되면 어떻게됩니까? Binance는 최상의 시장 가격으로 직책을 자동으로 종료합니다. 나머지 마진은 수수료를 공제 한 후 지갑으로 반환됩니다. 보험 자금은 극심한 손실을 흡수하여 사용자에 대한 책임을 방지합니다.