크로스 마진 대 고립 된 마진이란 무엇입니까?

크로스 마진 거래가 설명되었습니다

1. 크로스 마진 거래를 통해 거래자는 모든 공개 직책에 대한 계정의 전체 잔액을 담보로 사용할 수 있습니다. 이는 모든 자산의 가용 마진이 각 레버리지 거래를 동시에 지원한다는 것을 의미합니다. 한 포지션이 손실을 입으면 시스템은 청산을 방지하기 위해 다른 보유에서 자금을 자동으로 할당합니다.

2.이 방법은 자본 효율성을 증가시킵니다. 특히 다른 암호 화폐에서 여러 위치를 관리하는 사용자의 경우. 거래자는 특정 마진 금액을 개별 거래에 할당 할 필요가 없으므로 일시적인 가격 스윙으로 인해 고립 된 위치 청산의 위험이 줄어 듭니다.

3. 크로스 마진의 주요 장점 중 하나는 높은 변동성 동안 자원을 동적으로 할당하는 능력입니다 . 시장이 급격히 움직일 때, 다양한 자산의 결합 된 지분은 완충제 역할을하여 잠재적으로 고정 마진 할당 하에서 발생할 수있는 조기 청산을 방지합니다.

4. 그러나 크로스 마진의 상호 연결된 특성은 체계적인 위험을 초래합니다. 한 자산의 심각한 침체는 전체 포트폴리오에 영향을 줄 수 있으며, 전체 지분이 유지 보수 마진 수준 아래로 떨어지면 캐스케이드 청산이 발생할 수 있습니다.

5. Bitmex 및 Bybit과 같은 교환은 Perpetual Swap 계약에서 크로스 마진을 기본 옵션으로 제공하여 사용자가 위험 식욕 및 거래 전략에 따라 교차 및 고립 된 설정을 전환 할 수 있습니다.

고립 된 마진 역학

1. 분리 된 마진은 특정 위치에 대한 담보를 사전 정의 된 금액으로 제한합니다. 거래자는 특정 거래를 뒷받침하기 위해 고정 된 금액의 자금을 할당하며, 그 금액 만 포지션이 그들에게 상대적으로 이동하면 위험에 처해 있습니다.

2.이 모델은 정확한 위험 제어를 제공하므로 손실 한도를 엄격하게 시행 해야하는 전략에 이상적입니다. 손실은 할당 된 마진에 해당되므로 거래자는 전체 계정 잔액을 위험에 빠뜨리지 않고 노출을 더 잘 관리 할 수 ​​있습니다.

3. 분리 된 마진은 휘발성 알트 코인의 투기 플레이에 특히 유용합니다 . 트레이더는 고위험 베팅을 격리하고 낮은 액체 토큰의 예상치 못한 가격 충돌로부터 나머지 포트폴리오를 보호 할 수 있습니다.

4. 단점은 불리한 가격 이동 중 유연성을 줄입니다. 고립 된 마진이 손실을 충당하기에 충분하지 않은 경우, 상인이 계좌의 다른 곳에서 상당한 자금을 보유하고 있어도 포지션이 청산됩니다.

5. Binance Futures와 같은 플랫폼을 통해 사용자는 계약 당 고립 된 마진 레벨을 수동으로 설정하여 무역 당 레버리지 및 위험을 과립 통제 할 수 있습니다. 이 기능은 일관된 위험 매개 변수에 의존하는 알고리즘 거래자가 널리 사용합니다.

위험 관리 영향

1. 십자가와 고립 된 마진 사이의 선택은 트레이더의 시장 변동성에 대한 노출에 직접적인 영향을 미칩니다. 크로스 마진은 포트폴리오 전체에 걸쳐 위험을 퍼뜨리는 반면, 격리 된 마진은 개별 거래에 국한됩니다.

2. 빠르게 움직이는 시장에서 크로스 마진은 사용되지 않은 형평성을 활용하여 청산을 지연시킬 수 있습니다 . 이는 일시적인 불균형이 계단식 매도를 유발하는 플래시 충돌 또는 갑작스런 스파이크 중에 중요 할 수 있습니다.

3. 고립 된 마진은 엄격한 자본 할당을 시행하여 훈련 된 거래를 촉진합니다. 그것은 단일 직책에서 과도한 급여를 방지하고 거래자들이 각 거래를 독립적으로 평가하도록 장려합니다.

4. 정량적 거래의 위험 모델은 종종 백 테스트 정확도를 위해 고립 된 마진을 선호합니다. 예측 가능한 마진 행동은 다양한 시장 조건에서 역사적 성과를보다 안정적으로 시뮬레이션 할 수 있습니다.

5. 사용자 경험은 두 모델마다 크게 다릅니다. 초보자 거래자는 크로스 마진이 더 용서할 수 있지만 숙련 된 운영자는 전술적 정밀도를 위해 고립 된 설정을 선호합니다.

자주 묻는 질문

활발한 거래 중에 교차와 고립 된 마진을 전환 할 수 있습니까? 대부분의 주요 교환은 위치를 열기 전에 마진 모드 변경을 허용합니다. 거래가 실시되면 마진 유형이 잠겨있어 위험 매개 변수의 조작을 중간 무역으로 조작합니다.

크로스 마진이 내 레버리지 잠재력을 증가 시키나요? 크로스 마진은 본질적으로 교환에 의해 설정된 최대 레버리지 한도를 증가시키지 않습니다. 그러나 이용 가능한 자금을 포장하여 효과적인 레버리지 활용을 향상시킵니다.

하나의 고립 된 무역이 청산되면 다른 직책은 어떻게됩니까? 다른 위치에 영향을 미치지 않습니다. 청산 거래에 할당 된 마진 만 손실됩니다. 다른 모든 거래는 별도의 담보를 유지하고 영향을받지 않습니다.

자금 조달 요금은 십자가와 고립 된 마진 사이에 다른가요? 자금 조달 요금은 영구 계약 시장에 의해 결정되며 마진 모드에 관계없이 동일합니다. 마진 선택은 수수료 구조 나 자금 계산이 아닌 위험 노출에 영향을 미칩니다.