CMFファンドフローインジケーターがゼロ軸を介して壊れた場合、それはどういう意味ですか？

Chaikin Money Flow（CMF）インジケータは、価格とボリュームを組み合わせることにより、暗号の売買圧力を測定し、ゼロラインクロスオーバーは潜在的な傾向の逆転をシグナル伝達します。

2025/07/30 02:50

CMFファンドフローインジケーターの理解

Chaikin Money Flow（CMF）インジケータは、Marc Chaikinが開発したテクニカル分析ツールであり、金融資産、特に暗号通貨に流れるお金の量を測定します。価格とボリュームのデータを組み合わせて、通常は20日間または21日間の特定の期間にわたって売買圧力を評価します。 CMFはゼロ軸の周りで振動し、値は-1〜 +1の範囲です。 CMFがゼロを超えると、蓄積を示唆しています。ゼロ以下の場合、分布を示しています。セラーが市場を支配しています。

CMFの計算には、いくつかのステップが含まれます。まず、マネーフロー乗数は式を使用して決定されます。

[
\ text {Money Flow Multiplier} = \ frac {（\ text {close} - \ text {low}） - （\ text {high} - \ text {close}）} {\ text {high} - \ text {low}}}}
]

次に、この乗数にボリュームを掛けて、マネーフローボリュームを取得します。最後に、CMFは、お金の流量量の移動平均（通常20期間）を同じ期間に総量で割ったことによって導出されます。このプロセスにより、価格アクションとボリュームの両方がインジケーターに因数分解されるようになり、価格のみの発振器よりも信頼性が高くなります。

CMFのゼロ軸の重要性

ゼロ軸は、 CMFの解釈における重要なしきい値として機能します。それは、圧力を売買することも明確な利点を持たない中立ゾーンとして機能します。 CMF値がゼロを超えている場合、バランスが強気の勢いに向かってシフトしていることを示しています。これはしばしば、統合または下降トレンドの期間後に発生し、制度的または大量の参加者が市場に参入している可能性があることを示唆しています。逆に、ゼロ以下の低下は、販売量が買いの利子を圧倒しているのは弱気圧力の増加を示しています。

ボラティリティが高く、感情が急速に変化する可能性のある暗号通貨取引の文脈では、ゼロラインは心理的および技術的なピボットとして機能します。トレーダーは、ゼロの上または下の持続的な動きが大幅な価格の動きに先行する可能性があるため、このレベルを綿密に監視しています。クロスオーバーに高い取引量を伴うと、信号の強度が増加し、流れの変化の正当性を確認します。

ゼロを超えるブレークが示すもの

CMFが下からゼロ軸を突破すると、潜在的な強気信号として解釈されます。これは、選択された期間にわたる平均的なお金の流れがプラスになり、より強い購入圧力を示していることを意味します。実際に言えば、これは、スマートマネー（投資家や機関を大きくする）が資産を蓄積していることを意味します。トレーダーにとって、これは長いポジションに入るか、ショートポジションを閉じることを検討するための手がかりとして役立つかもしれません。

ブレイクアウトの妥当性を確認するには：

• 誤った信号を避けるために、少なくとも3つの連続した期間、CMFがゼロを超えたままであることを確認してください。
• 価格が重要なレジスタンスレベルから抜け出しているか、より高い安値を形成しているかを確認してください。
• クロスオーバーに至るまでの日には、増加するボリュームを探してください。
• RSIやMACDなどの他のインジケーターと交差して、鞭打ちを避けます。

たとえば、BitcoinのCMFがゼロを超えている場合、価格が主要なサポートゾーンとボリュームスパイクに近い場合、この合流点は潜在的な上向きの動きのケースを強化します。

ゼロ以下のブレークが示すものです

上からゼロ軸を下回るCMFは、弱気の勢いが制御を獲得していることを示唆しています。これは、より強い販売圧力と大規模な保有者による分布の可能性を反映しています。暗号市場では、このような動きは、特に延長ラリーの後に発生する場合、より深い修正に先行する可能性があります。

トレーダーは、下向きのゼロクロスオーバーを観察する際に、次の手順を実行する必要があります。

• 価格が重要な抵抗レベルを拒否しているかどうかを評価します。
• UP日のボリュームの減少とダウン日の大量のことを確認してください。
• イブニングスターやダーククラウドカバーなどの弱気なろうそく足パターンを監視します。
• 他の技術条件が整列する場合は、ストップロスを締めるか、ショートポジションを開始することを検討してください。

たとえば、EthereumのCMFがゼロを下回り、価格がダブルトップを形成し、相対強度指数（RSI）が発散を示している場合、これにより欠点反転の確率が向上します。

取引戦略でCMFゼロクロスオーバーの使用方法

CMFゼロクロスオーバーを取引戦略に組み込むには、構造化されたアプローチが必要です。目標は、途切れや横にある市場で一般的な誤った信号を避けることです。

基本的なCMFベースのエントリ戦略を設定するには：

• 暗号通貨チャート（たとえば、Binance、TradingView）にCMFインジケーター（20期間）を適用します。
• CMFラインがゼロを超えて、少なくとも2つのろうそくのためにそこにとどまるのを待ちます。
• 50日間のEMAなど、価格が重要な移動平均を上回っていることを確認してください。
• クロスオーバーを確認するろうそくの終わりに長い位置に入ります。
• 最近のスイングローのすぐ下にストップロスを配置します。
• 以前の抵抗ゾーンに基づいてテイクプロビットレベルを設定するか、少なくとも1：2のリスク報酬比を使用します。

短い戦略のために：

• CMFが肯定的になった後、ゼロ以下を越えることを確認してください。
• 価格が主要な移動平均を下回っていることを確認してください。
• ろうそくの確認後に短い位置を入力します。
• 最近のスイングハイの上にストップロスを置きます。
• 次のサポートレベルをターゲットにします。

サポート/抵抗レベルとボリュームプロファイルと組み合わせてCMFを使用すると、精度が向上します。

一般的な誤解と落とし穴

多くのトレーダーは、単一のCMFゼロクロスオーバーを決定的な信号として誤解し、時期尚早のエントリにつながります。ボリューム確認のない唯一のクロスオーバーは、しばしば信頼できません。さらに、低容積のアルトコインでは、CMFは薄い市場と価格操作のために誤った測定値を与えることができます。

別の落とし穴は、トレンドのコンテキストを無視することです。強い下降トレンドでゼロを超えるCMFブレイクアウトは、単にトレンドの逆転ではなく、単にベアマーケットの集会である可能性があります。 CMF信号に作用する前に、常により高い時間枠の傾向を評価してください。

また、CMFを単独で使用しないでください。特に基礎と感情が特大の役割を果たす暗号空間では、より全体的な見解を得るために、価格アクション分析とオンチェーンメトリック（Exchange Outflowなど）とペアにします。

よくある質問

CMFインジケーターのデフォルト期間設定は何ですか？

最も一般的に使用される設定は20期間ですが、一部のトレーダーは毎月の取引日との対称性のために21に調整します。この設定は、応答性と騒音の低減のバランスを取ります。

CMFインジケーターは、すべての暗号通貨で使用できますか？

はい、CMFはBitcoin、Ethereum、Altcoinsなどのボリュームデータを備えた任意の暗号通貨に適用できます。ただし、その信頼性は、より高い流動性と取引量とともに増加します。

ゼロ軸のクロスオーバーは価格の逆転を保証しますか？

いいえ、クロスオーバーは保証ではありません。これは、お金の流れの変化を示していますが、価格アクションとボリュームで確認する必要があります。範囲の市場では誤った信号が一般的です。

CMFはobv（バランスのボリューム）とどのように異なりますか？

どちらもボリュームフローを測定しますが、 CMFは計算に価格レベル（高、低、閉鎖）を組み込んでおり、日中の価格アクションにより敏感になります。 obvは、価格の重み付けのない累積ボリュームベースのインジケーターです。