Qu'est-ce qu'une commande de limite par rapport à un ordre du marché dans à terme?

Comprendre les ordres limites dans le trading à terme

Dans le domaine du trading à terme de crypto-monnaie, une commande de limite permet aux traders de spécifier le prix maximum ou minimum auquel ils sont prêts à acheter ou à vendre un contrat à terme. Ce type de commande donne aux commerçants le contrôle du prix d'exécution, garantissant qu'ils ne se négocient pas à un prix moins favorable que prévu. Les commandes de limite sont particulièrement utiles sur les marchés volatils où les fluctuations des prix peuvent être rapides et imprévisibles.

Par exemple, si un trader souhaite acheter un contrat à terme Bitcoin mais estime que le prix du marché actuel est trop élevé, il peut passer une commande d'achat de limite à un prix inférieur. Le commerce ne s'exécutera que si le prix du marché atteint ou baisse en dessous de ce niveau spécifié. À l'inverse, une commande de limite de vente peut être fixée au-dessus du prix actuel du marché pour verrouiller les bénéfices si la valeur de l'actif augmente au niveau souhaité.

Prise à retenir:

, mais ils ne garantissent pas l'exécution.

Comment fonctionnent les commandes du marché sur les marchés à terme

Une commande de marché dans le trading à terme de crypto-monnaie est une instruction pour acheter ou vendre un contrat au meilleur prix actuel disponible. Contrairement aux commandes de limite, les commandes du marché hiérarchisent la vitesse et la certitude de l'exécution sur la précision des prix. Cela les rend idéaux pour les commerçants qui souhaitent entrer ou sortir immédiatement d'un poste, quel que soit le prix exact.

Lorsque vous passez une commande de marché, le commerçant accepte l'offre ou le prix de demande en vigueur sur le marché. Les commandes du marché sont essentielles pour les commerçants qui priorisent la vitesse d'exécution sur le contrôle des prix , en particulier sur les marchés à évolution rapide où les retards peuvent entraîner des changements de prix importants.

Remarque importante:

, ce qui signifie que le prix exécuté pourrait différer du dernier prix négocié.

Comparaison des mécanismes d'exécution: limite vs commandes de marché

La différence de base entre les ordonnances de limite et de marché réside dans leurs mécanismes d'exécution. Une commande de limite est exécutée uniquement au prix spécifié ou mieux , tandis qu'une commande de marché est exécutée immédiatement au meilleur prix disponible .

Dans le trading à terme, la compréhension de ces mécanismes est cruciale. Par exemple, si un trader passe une commande de limite d'achat à 30 000 $ pour un contrat à terme Bitcoin , la commande ne s'exécutera que s'il y a un vendeur disposé à transformer à ce prix ou inférieur. Cependant, si une commande de marché est passée , le commerce passera instantanément, potentiellement à un prix plus élevé que prévu si le carnet de commandes manque de liquidité suffisante.

Insigne critique:

Cas d'utilisation pour les commandes de limite et de marché dans le trading à terme

Chaque type de commande sert un objectif distinct dans les stratégies de trading à terme de crypto-monnaie. Les commandes de limite sont idéales pour les commerçants qui souhaitent cibler des points d'entrée ou de sortie spécifiques , tels que la fixation de niveaux de but à but lucratif ou de stop-loss sans surveillance constante. Ils sont également utiles lors de la saisie des transactions pendant les heures hors pointe ou lorsque la volatilité du marché devrait augmenter.

D'un autre côté, les commandes du marché sont préférées lorsque l'exécution immédiate est nécessaire , comme la fermeture d'une position à effet de levier rapidement pour éviter la liquidation. Ils sont également couramment utilisés sur les marchés de haute liquidité où le risque de glissement est minime.

• Limiter le cas d'utilisation de l'ordre:

  Placer une commande de limite de vente pour quitter automatiquement un poste si Bitcoin atteint 35 000 $.

• Cas d'utilisation de la commande du marché:

  La fermeture d'une position courte immédiatement après un événement d'information majeur provoque un mouvement rapide des prix.

Choisir entre limite et commandes de marché: risques et considérations de récompense

La sélection du type de commande approprié dépend de la stratégie, de la tolérance au risque d'un commerçant et des conditions de marché. Les ordres de limite réduisent le risque d'exécution mais augmentent les chances de manquer des opportunités , en particulier sur les marchés à évolution rapide. Si le prix d'une crypto-monnaie passe au-delà d'une limite définie trop rapidement, la commande peut ne pas être remplie du tout.

À l'inverse, les ordres du marché éliminent le risque de manquer un commerce mais exposent les commerçants à un glissement potentiel , en particulier pendant les conditions de volatilité élevée ou de faible liquidité. Cela peut avoir un impact particulièrement percutant dans le trading à terme, où les positions à effet de levier amplifient à la fois les gains et les pertes.

• Facteur de risque avec des ordres de limite:

  Manquer des mouvements de prix favorables si le marché se déplace trop rapidement.

• Facteur de risque avec les commandes du marché:

  Payer un prix plus élevé que prévu en raison du glissement dans un marché volatil.

Questions fréquemment posées (FAQ)

1. Puis-je modifier une commande limite après l'avoir placée dans un contrat à terme? Oui, les traders peuvent modifier les ordres de limite existants en ajustant le prix ou la quantité avant l'exécution de la commande. La plupart des plateformes de trading permettent une modification ou une annulation facile des commandes limites en attente.

2. Que se passe-t-il si une commande limite ne peut pas être remplie? Si le prix du marché n'atteint pas le prix limite spécifié, la commande reste ouverte jusqu'à ce qu'elle soit remplie ou annulée. Il n'expire pas sauf défini avec une condition de temps en force comme GTC (bon intervenue entièrement) ou CIO (immédiat ou comell).

3. Les commandes du marché sont-elles toujours exécutées dans le trading à terme? Les commandes du marché sont généralement exécutées immédiatement tant qu'il y a suffisamment de liquidités dans le carnet de commandes. Cependant, pendant des conditions de marché extrêmes ou des arrêts de négociation, l'exécution peut être retardée ou partiellement remplie.

4. Comment le glissement affecte-t-il les commandes du marché dans les contrats à terme sur les crypto-monnaies? Le glissement se produit lorsqu'une commande de marché est exécutée à un prix différent de celui prévu en raison de changements de prix rapides ou de faible liquidité. Ceci est courant lors d'événements de volatilité élevée, tels que des annonces de nouvelles majeures ou des développements macroéconomiques.