Was ist eine Grenzbestellung gegenüber einer Marktreihenfolge in Futures?

Mit Limit -Bestellungen können Händler spezifische Preise für den Kauf oder Verkauf von Futures -Verträgen festlegen und die Preiskontrolle, jedoch nicht die Ausführungssicherheit anbieten, insbesondere in volatilen Krypto -Märkten.

Jul 24, 2025 at 10:14 am

Verständnis von Beschränkungen im Futures -Handel

Im Bereich des Kryptowährungs -Futures -Handels können Händler eine Grenzbestellung ermöglichen, den maximalen oder minimalen Preis anzugeben, zu dem sie bereit sind, einen Futures -Vertrag zu kaufen oder zu verkaufen. Diese Art von Auftrag bietet den Händlern die Kontrolle über den Ausführungspreis und sorgt dafür, dass sie nicht zu einem weniger günstigen Preis als beabsichtigt handeln. Begrenzungsaufträge sind besonders nützlich in volatilen Märkten, in denen Preisschwankungen schnell und unvorhersehbar sein können.

Wenn ein Händler beispielsweise einen Bitcoin -Futures -Vertrag kaufen möchte, der der aktuelle Marktpreis jedoch zu hoch ist, können er eine Kauflimitbestellung zu einem günstigeren Preis abgeben. Der Handel wird nur ausgeführt, wenn der Marktpreis dieses angegebene Niveau erreicht oder untergeht. Umgekehrt kann eine Verkaufsgrenze über dem aktuellen Marktpreis festgelegt werden, um Gewinne zu sperren, wenn der Wert des Vermögenswerts auf das gewünschte Niveau steigt.

Schlüssel zum Mitnehmen:

Begrenzungsaufträge bieten eine Preiskontrolle und können Händlern helfen, ein Schlupf zu vermeiden . Sie garantieren jedoch keine Ausführung.

Wie Marktordnungen auf Futures Markets funktionieren

Eine Marktbestellung im Handel mit Kryptowährungen ist eine Anweisung zum Kauf oder Verkauf eines Vertrags zum besten verfügbaren aktuellen Preis. Im Gegensatz zu Grenzbestellungen priorisieren Marktaufträge Geschwindigkeit und Ausführungspotenziale gegenüber der Preispräzision. Dies macht sie ideal für Händler, die unabhängig vom genauen Preis sofort eine Position eingeben oder verlassen möchten.

Bei der Aufgabe einer Marktbestellung akzeptiert der Händler das vorherrschende Angebot oder verlangt den Preis auf dem Markt. Marktaufträge sind für Händler, die die Ausführungsgeschwindigkeit vor der Preiskontrolle priorisieren, von wesentlicher Bedeutung , insbesondere in schnelllebigen Märkten, in denen Verzögerungen zu erheblichen Preisänderungen führen können.

Wichtiger Hinweis:

Marktaufträge können in Zeiten hoher Volatilität zu einem Schlupf führen , was bedeutet, dass der ausgeführte Preis vom letzten gehandelten Preis abweist.

Vergleich von Ausführungsmechanismen: Grenze -VS -Marktordnungen

Der Kernunterschied zwischen Grenz- und Marktordnungen liegt in ihren Ausführungsmechanismen. Eine Grenzbestellung wird nur zum angegebenen Preis oder besser ausgeführt , während eine Marktbestellung sofort zum besten verfügbaren Preis ausgeführt wird .

Im Futures -Handel ist das Verständnis dieser Mechanismen von entscheidender Bedeutung. Wenn ein Händler beispielsweise eine Kauflimitbestellung für 30.000 USD für einen Bitcoin -Futures -Vertrag abgibt, wird die Bestellung nur ausgeführt, wenn ein Verkäufer bereit ist, zu diesem Preis oder niedrigere Transaktionen zu tätigen. Wenn jedoch eine Marktverordnung aufgegeben wird , wird der Handel sofort zu einem höheren Preis als erwartet übergehen, wenn das Auftragsbuch ausreichend Liquidität fehlt.

Kritische Einblicke:

Marktbestellungen garantieren die Ausführung, jedoch nicht der Preis, während die Bestellungen den Preis garantieren, aber keine Ausführung.

Anwendungsfälle für Grenz- und Marktaufträge im Futures -Handel

Jeder Auftragstyp erfüllt einen eindeutigen Zweck in Kryptowährungs -Futures -Handelsstrategien. Grenzbestellungen sind ideal für Händler, die auf bestimmte Eintritts- oder Ausstiegspunkte abzielen möchten , z. Sie sind auch nützlich, wenn sie während der Steigerung außerhalb der Spitzenzeiten oder bei der Anstieg der Marktvolatilität erwartet werden.

Andererseits werden Marktaufträge bevorzugt, wenn eine sofortige Ausführung erforderlich ist , z. B. die schnelle Schließung einer Hebelposition, um Liquidation zu vermeiden. Sie werden auch häufig in Hochliquiditätsmärkten verwendet, in denen das Schlupfrisiko minimal ist.

• Begrenzung des Bestellverbrauchs: Anwendungsfall:

  Platzieren Sie eine Verkaufsgrenze, um eine Position automatisch zu beenden, wenn Bitcoin 35.000 US -Dollar erreicht.

• Marktbestell -Anwendungsfall:

  Eine kurze Position unmittelbar nach einem großen Nachrichtenereignis führt zu einer schnellen Preisbewegung.

Auswahl zwischen Grenz- und Marktordnungen: Risiko- und Belohnung Überlegungen

Die Auswahl des entsprechenden Bestellentyps hängt von der Strategie, der Risikotoleranz und der Marktbedingungen eines Händlers ab. Begrenzungsaufträge verringern das Ausführungsrisiko, erhöhen jedoch die Wahrscheinlichkeit fehlender Möglichkeiten , insbesondere in schnelllebigen Märkten. Wenn der Preis einer Kryptowährung zu schnell über eine festgelegte Grenze hinausgeht, wird die Bestellung möglicherweise überhaupt nicht gefüllt.

Umgekehrt beseitigen Marktordnungen das Risiko, einen Handel zu verpassen, aber Händlern einem potenziellen Schlupf ausgesetzt , insbesondere bei hohen Volatilität oder niedrigen Liquiditätsbedingungen. Dies kann besonders im Futures -Handel beeinflusst werden, wo gehebelte Positionen sowohl Gewinne als auch Verluste verstärken.

• Risikofaktor bei Grenzbestellungen:

  Fehlende günstige Preisbewegungen, wenn sich der Markt zu schnell bewegt.

• Risikofaktor bei Marktordnungen:

  Ein höherer Preis als erwartet aufgrund des Schlupfes in einem volatilen Markt.

Häufig gestellte Fragen (FAQ)

1. Kann ich eine Grenzbestellung ändern, nachdem ich sie in einen Futures -Vertrag gestellt habe?

Ja, Händler können vorhandene Grenzbestellungen ändern, indem sie den Preis oder die Menge anpassen, bevor die Bestellung ausgeführt wird. Die meisten Handelsplattformen ermöglichen eine einfache Bearbeitung oder Stornierung ausstehender Grenzbestellungen.

2. Was passiert, wenn eine Grenzbestellung nicht gefüllt werden kann?

Wenn der Marktpreis nicht den angegebenen Grenzkurs erreicht, bleibt die Bestellung offen, bis er entweder gefüllt oder storniert wird. Es läuft nicht ab, wenn es nicht mit einem Zeit-in-Force-Zustand wie GTC (mit Good-Canceled) oder IOC (sofortiger oder Cancel) eingestellt ist.

3.. Werden Marktaufträge immer im Futures -Handel ausgeführt?

Marktbestellungen werden in der Regel sofort ausgeführt, solange im Auftragsbuch ausreichend Liquidität entsteht. Bei extremen Marktbedingungen oder Handelsstellen kann die Ausführung jedoch verzögert oder teilweise gefüllt sein.

V.

Schlupf tritt auf, wenn eine Marktbestellung aufgrund von schnellen Preisänderungen oder einer geringen Liquidität zu einem anderen Preis als erwartet ausgeführt wird. Dies ist bei hohen Volatilitätsereignissen wie wichtigen Nachrichtenankündigungen oder makroökonomischen Entwicklungen üblich.