Kryptowale verlieren 4,5 Millionen US-Dollar durch den Zusammenbruch der Ethereum-Hebelwirkung

Ein Kryptowährungswal hat über 4,5 Millionen US-Dollar verloren, nachdem er zweimal versucht hatte, seine Long-Position auf Ethereum (ETH) zu nutzen, nachdem er seine Schulden über ein dezentrales Protokoll zurückzahlen musste, als der Preis fiel. Der Wal verlor zunächst etwa 500.000 US-Dollar, nachdem er auf Compound einen USDT-Kredit aufgenommen hatte, und musste später die Mittel zurückzahlen, die er für den Kauf weiterer ETH verwendet hatte. Anschließend zogen sie Mittel von Binance ab, um ETH in das Protokoll einzuzahlen, mit dem sie sich USDT borgten und mehr ETH kauften. Am Ende verkauften sie jedoch ihren gesamten Bestand von 10.701 ETH auf Binance, um die entstandenen Schulden zu decken, was zu einem zusätzlichen Verlust von über 4 US-Dollar führte Million.

Cryptocurrency Whale Loses $4.5 Million in Failed Ethereum Leverage Attempt

Kryptowährung Whale verliert 4,5 Millionen US-Dollar durch gescheiterten Leverage-Versuch von Ethereum

New York, April 16, 2024 - A prominent cryptocurrency investor, known as a "whale" due to their substantial holdings, has incurred significant losses totaling over $4.5 million following two failed attempts to leverage their position in Ethereum (ETH), the second-largest cryptocurrency by market capitalization.

New York, 16. April 2024 – Ein bekannter Kryptowährungsinvestor, der aufgrund seiner beträchtlichen Bestände als „Wal“ bekannt ist, hat nach zwei gescheiterten Versuchen, seine Position in Ethereum (ETH) zu nutzen, erhebliche Verluste in Höhe von insgesamt über 4,5 Millionen US-Dollar erlitten. größte Kryptowährung nach Marktkapitalisierung.

According to an in-depth analysis conducted by blockchain data analytics firm Lookonchain, the whale's misfortunes began when they sought to amplify their exposure to ETH by borrowing against their existing position. This strategy, known as leveraging, is often employed by traders to increase their potential returns but also carries inherent risks.

Laut einer eingehenden Analyse des Blockchain-Datenanalyseunternehmens Lookonchain begann das Unglück des Wals, als er versuchte, sein Engagement in der ETH durch Kredite gegen seine bestehende Position zu verstärken. Diese als Hebelwirkung bekannte Strategie wird häufig von Händlern eingesetzt, um ihre potenziellen Erträge zu steigern, birgt jedoch auch inhärente Risiken.

The whale initially borrowed USDT, a stablecoin pegged to the value of the US dollar, from Compound, a leading decentralized lending protocol. Using the borrowed USDT, they purchased additional ETH, essentially increasing their holdings without putting up additional capital. However, as the price of ETH declined, the value of their collateral (the original ETH they borrowed against) decreased. This triggered a margin call, forcing the whale to repay their USDT loan.

Der Wal lieh sich zunächst USDT, einen an den Wert des US-Dollars gekoppelten Stablecoin, von Compound, einem führenden dezentralen Kreditprotokoll. Mit dem geliehenen USDT kauften sie zusätzliche ETH und erhöhten so im Wesentlichen ihre Bestände, ohne zusätzliches Kapital bereitzustellen. Als jedoch der Preis der ETH sank, verringerte sich der Wert ihrer Sicherheiten (der ursprünglichen ETH, gegen die sie Kredite aufgenommen hatten). Dies löste einen Margin Call aus und zwang den Wal, seinen USDT-Kredit zurückzuzahlen.

Undeterred, the whale made a second attempt to leverage their position by withdrawing ETH from the prominent cryptocurrency exchange Binance and depositing it onto Compound. This time, they again borrowed USDT and used it to buy more ETH. However, their strategy proved ill-fated once more. As the price of ETH continued to drop, the whale's collateral fell below the required minimum, leading to another margin call.

Unbeirrt unternahm der Wal einen zweiten Versuch, seine Position auszunutzen, indem er ETH von der bekannten Kryptowährungsbörse Binance abzog und auf Compound deponierte. Diesmal haben sie sich erneut USDT geliehen und damit mehr ETH gekauft. Ihre Strategie erwies sich jedoch erneut als unglücklich. Als der ETH-Preis weiter fiel, fielen die Sicherheiten des Wals unter das erforderliche Minimum, was zu einem weiteren Margin Call führte.

In a last-ditch effort to cover their massive debt, the whale was forced to liquidate their entire ETH holdings, amounting to 10,701 ETH (valued at approximately $33 million at the time). This final move resulted in an additional loss of over $4 million.

In einem letzten Versuch, seine massiven Schulden zu begleichen, war der Wal gezwungen, seine gesamten ETH-Bestände in Höhe von 10.701 ETH (damals im Wert von etwa 33 Millionen US-Dollar) zu liquidieren. Dieser letzte Schritt führte zu einem zusätzlichen Verlust von über 4 Millionen US-Dollar.

"The whale's failed leverage attempts serve as a stark reminder of the risks associated with this high-risk trading strategy," said a spokesperson for Lookonchain. "Especially in volatile markets, such as we have witnessed recently, leveraging can quickly turn catastrophic."

„Die gescheiterten Hebelversuche des Wals sind eine deutliche Erinnerung an die Risiken, die mit dieser risikoreichen Handelsstrategie verbunden sind“, sagte ein Sprecher von Lookonchain. „Besonders in volatilen Märkten, wie wir sie kürzlich erlebt haben, kann die Hebelwirkung schnell katastrophal werden.“

Compound employs an over-collateralized lending system, meaning borrowers must pledge collateral with a value exceeding the amount of their loan. However, the volatile nature of cryptocurrency prices means that loans can easily become under-collateralized, triggering liquidations.

Compound verwendet ein überbesichertes Kreditsystem, was bedeutet, dass Kreditnehmer Sicherheiten verpfänden müssen, deren Wert den Betrag ihres Kredits übersteigt. Aufgrund der Volatilität der Kryptowährungspreise kann es jedoch leicht zu einer Unterbesicherung von Krediten kommen, was zu Liquidationen führen kann.

The price of Ethereum has declined by more than 14% in the past week, mirroring a broader market downturn. Tensions in the Middle East, including drone and missile attacks by Iran on Israel, have contributed to the market volatility. At the time of writing, Ethereum is trading at around $3,000 per token, down from a recent high of $4,000 but still up over 44% since last year.

Der Preis von Ethereum ist in der vergangenen Woche um mehr als 14 % gesunken, was einen allgemeinen Marktabschwung widerspiegelt. Spannungen im Nahen Osten, einschließlich Drohnen- und Raketenangriffe des Iran auf Israel, haben zur Marktvolatilität beigetragen. Zum Zeitpunkt des Verfassens dieses Artikels wird Ethereum bei etwa 3.000 US-Dollar pro Token gehandelt, ein Rückgang gegenüber dem jüngsten Höchststand von 4.000 US-Dollar, aber immer noch ein Plus von über 44 % seit letztem Jahr.

The whale's significant losses highlight the inherent risks associated with leveraged trading in the cryptocurrency market. Investors should carefully consider their risk tolerance and employ prudent trading strategies to avoid similar pitfalls.

Die erheblichen Verluste des Wals verdeutlichen die inhärenten Risiken, die mit dem Leveraged-Handel auf dem Kryptowährungsmarkt verbunden sind. Anleger sollten ihre Risikotoleranz sorgfältig abwägen und umsichtige Handelsstrategien anwenden, um ähnliche Fallstricke zu vermeiden.