Bitcoin (BTC) und verwandte Aktien stiegen im Oktober 2024 sprunghaft an: Den Anstieg ins rechte Licht rücken

Laut Daten von S&P Global Market Intelligence stieg die Kryptowährung Bitcoin (BTC -0,12 %) im Oktober 2024 um 10,2 %.

Bitcoin (BTC -0.12%) rose 10.2% in October 2024, according to data from S&P Global Market Intelligence. Stocks and funds with strong attachments to the largest crypto soared as a result, often doing so much quicker. For instance, these names in the Bitcoin world posted strong price gains last month. I'm including Bitcoin itself and a popular S&P 500 (^GSPC -0.28%) index fund for your convenience.

Laut Daten von S&P Global Market Intelligence stieg Bitcoin (BTC -0,12 %) im Oktober 2024 um 10,2 %. Infolgedessen stiegen Aktien und Fonds mit starker Bindung an die größte Kryptowährung sprunghaft an, oft sogar viel schneller. Beispielsweise verzeichneten diese Namen in der Bitcoin-Welt im letzten Monat starke Kursgewinne. Der Einfachheit halber füge ich Bitcoin selbst und einen beliebten S&P 500 (^GSPC -0,28 %) Indexfonds hinzu.

Data collected from YCharts, FinViz, and CoinMarketCap on 11/4/2024.

Daten gesammelt von YCharts, FinViz und CoinMarketCap am 04.11.2024.

Bitcoin's October rally (and related price jumps)

Bitcoins Oktober-Rallye (und damit verbundene Preissprünge)

Bitcoin itself experienced two distinct growth spurts in October 2024. First, investors reacted positively to the Chinese government's latest economic stimulus plan, which could boost demand for Bitcoin and other cryptocurrencies. Near the end of the month, many investors were in a speculative mood and drove prices higher for plenty of high-risk investments -- Bitcoin included. This speculative spurt was inspired by recent interest rate cuts and the upcoming presidential election. The iShares Bitcoin ETF followed suit with Bitcoin's price moves, as spot-price funds are designed to do.

Bitcoin selbst erlebte im Oktober 2024 zwei deutliche Wachstumsschübe. Erstens reagierten die Anleger positiv auf das jüngste Konjunkturprogramm der chinesischen Regierung, das die Nachfrage nach Bitcoin und anderen Kryptowährungen ankurbeln könnte. Gegen Ende des Monats waren viele Anleger in spekulativer Stimmung und trieben die Preise für zahlreiche risikoreiche Anlagen – darunter auch Bitcoin – in die Höhe. Dieser Spekulationsschub wurde durch die jüngsten Zinssenkungen und die bevorstehenden Präsidentschaftswahlen ausgelöst. Der iShares Bitcoin ETF folgte diesem Beispiel mit den Preisbewegungen von Bitcoin, wie es bei Spot-Price-Fonds vorgesehen ist.

Riot Platforms' stock soared as much as 46.5% higher in late October but took a sharp price cut in the last two days. The stock tends to amplify whatever Bitcoin's chart is doing. Positive moves are boosted by the company's active investment in mining more digital coins. Downturns make a deeper mark on Riot since those investments add risk to the business model. The price drop at the end of the month sprung from the company's third-quarter earnings report, which fell short of analyst estimates across the board. The spring's halving of Bitcoin's mining rewards has slashed Riot's profit margins and added financial pressure to its operations.

Die Aktie von Riot Platforms stieg Ende Oktober um bis zu 46,5 %, musste aber in den letzten beiden Tagen einen starken Kursrückgang hinnehmen. Die Aktie tendiert dazu, alles zu verstärken, was auch immer der Bitcoin-Chart tut. Positive Entwicklungen werden durch die aktiven Investitionen des Unternehmens in den Abbau weiterer digitaler Münzen gefördert. Abschwünge hinterlassen bei Riot tiefere Spuren, da diese Investitionen das Geschäftsmodell riskanter machen. Der Preisverfall am Ende des Monats war auf den Ergebnisbericht des Unternehmens für das dritte Quartal zurückzuführen, der durchweg hinter den Analystenschätzungen zurückblieb. Die Halbierung der Bitcoin-Mining-Belohnungen im Frühjahr hat die Gewinnmargen von Riot gekürzt und den finanziellen Druck auf den Betrieb erhöht.

And then, there's MicroStrategy. The specialist in enterprise-class data analytics software has become a very direct Bitcoin investment after converting most of its cash reserves into Bitcoin holdings, and adding more Bitcoin by a variety of financing channels. This stock skyrocketed 53.2% higher before turning back down on October 30. The company reported third-quarter results with underwhelming sales and earnings, but also expanded its Bitcoin-buying program dramatically. MicroStrategy plans to raise $42 billion of capital over the next three years by raising debt and selling stock, investing the proceeds in more Bitcoin along the way. The stock often rises when MicroStrategy's leaders present new Bitcoin-buying plans, but this particular announcement was too audacious to inspire market optimism.

Und dann ist da noch MicroStrategy. Der Spezialist für Datenanalysesoftware der Enterprise-Klasse ist zu einer sehr direkten Bitcoin-Investition geworden, nachdem er den Großteil seiner Barreserven in Bitcoin-Bestände umgewandelt und über verschiedene Finanzierungskanäle weitere Bitcoins hinzugefügt hat. Diese Aktie schoss um 53,2 % in die Höhe, bevor sie am 30. Oktober wieder nachgab. Das Unternehmen meldete Ergebnisse für das dritte Quartal mit enttäuschenden Umsätzen und Gewinnen, weitete aber auch sein Bitcoin-Kaufprogramm dramatisch aus. MicroStrategy plant, in den nächsten drei Jahren durch die Aufnahme von Schulden und den Verkauf von Aktien Kapital in Höhe von 42 Milliarden US-Dollar zu beschaffen und den Erlös nebenbei in weitere Bitcoins zu investieren. Die Aktie steigt oft, wenn die Führungskräfte von MicroStrategy neue Bitcoin-Kaufpläne vorstellen, aber diese spezielle Ankündigung war zu gewagt, um Marktoptimismus zu wecken.

Putting the October surge into perspective

Den Anstieg im Oktober ins rechte Licht rücken

Viewing the returns of these Bitcoin-based investments for the full year -- starting with the introduction of spot Bitcoin ETFs on January 10 -- underscores the risky yet promising nature of investing in crypto. MicroStrategy is soaring, Riot Platforms has plunged, and the more straightforward Bitcoin assets are outperforming the stock market in 2024:

Ein Blick auf die Renditen dieser Bitcoin-basierten Anlagen für das gesamte Jahr – beginnend mit der Einführung von Spot-Bitcoin-ETFs am 10. Januar – unterstreicht den riskanten und dennoch vielversprechenden Charakter von Investitionen in Kryptowährungen. MicroStrategy boomt, Riot Platforms ist eingebrochen und die einfacheren Bitcoin-Vermögenswerte übertreffen im Jahr 2024 den Aktienmarkt:

MSTR data by YCharts

MSTR-Daten von YCharts

Crypto investors are still waiting for the positive Bitcoin price moves that tend to follow after each halving of its mining rewards. Institutional investors and other whales are nibbling on the new exchange-traded funds (ETFs) but the largest ETF only accounts for 0.04% of Bitcoin's total market value today.

Krypto-Investoren warten immer noch auf die positiven Bitcoin-Preisbewegungen, die tendenziell nach jeder Halbierung der Mining-Belohnungen folgen. Institutionelle Anleger und andere Wale knabbern an den neuen Exchange Traded Funds (ETFs), aber der größte ETF macht heute nur 0,04 % des Gesamtmarktwerts von Bitcoin aus.

So if you agree with the Bitcoin bulls and expect the digital currency to change the world someday, it's not too late to set up investments to take advantage of the incoming price surge. Otherwise, you can join master investor Warren Buffett on the sidelines, watching the cryptocurrency drama with no skin in the game. Either way, this newfangled asset class is never boring.

Wenn Sie also den Bitcoin-Bullen zustimmen und davon ausgehen, dass die digitale Währung eines Tages die Welt verändern wird, ist es noch nicht zu spät, Investitionen zu tätigen, um vom bevorstehenden Preisanstieg zu profitieren. Ansonsten können Sie sich dem Großinvestor Warren Buffett an der Seitenlinie anschließen und sich das Kryptowährungs-Drama ansehen, ohne selbst dabei zu sein. So oder so wird diese neue Anlageklasse nie langweilig.