Futures Contract -Ablaufwarnung: Wie kann man Positionen im Voraus anpassen, um die Lieferung zu verhindern?

Um Komplikationen zu vermeiden, sollten Einzelhandels -Krypto -Händler vor Ablauf zu Futures -Verträgen schließen oder umrollen, um eine automatische Liquidation oder physische Lieferung zu verhindern.

Jun 18, 2025 at 07:42 pm

Verständnis für Futures Contract

In der Kryptowährungshandelsfläche sind Futures-Verträge zeitgebundene Vereinbarungen, die Händler verpflichtet, eine bestimmte Menge an digitalen Vermögenswerten zu einem vorbestimmten Preis und Datum zu kaufen oder zu verkaufen. Das Ablaufdatum markiert das Ende der Gültigkeit des Vertrags. Wenn nicht vor diesem Datum geschlossen, kann die Position eine obligatorische Lieferung eingeben, die die tatsächliche Übertragung von Vermögenswerten umfasst. Für die meisten Einzelhandelshändler, insbesondere diejenigen, die mit Marge handeln oder keine ausreichenden Guthaben für die physische Besiedlung haben, kann dies zu unerwarteten Komplikationen führen.

Händler müssen den genauen Ablaufplan ihrer Futures-Verträge verstehen , da unterschiedliche Börsen und Plattformen möglicherweise unterschiedliche Zeitpläne haben (wöchentlich, zweiwöchentlich, vierteljährlich). Das Fehlen der Frist kann je nach Richtlinie der Plattform eine automatische Liquidation oder die Erzwungenerlieferung auslösen.

Warum die Lieferung während des Ablaufs vermeiden?

Cryptocurrency-Futures-Verträge bieten in der Regel zwei Arten von Abwicklung an: körperlich ausgelieferte und körperlich gelieferte . Während die Vertragsabteilung von Bargeldpositionen die Positionen basierend auf dem endgültigen Indexpreis abschließen, ohne dass das Eigentum von Vermögenswerten erforderlich ist, erfordern die physisch zu liegenden Verträge den tatsächlichen Besitz des zugrunde liegenden Vermögenswerts.

Bei der physischen Lieferung müssen Benutzer häufig genügend Mittel oder Sicherheiten in ihren Brieftaschen halten, um den Vermögenswert zu erhalten oder bereitzustellen . Einzelhandelshändler bevorzugen es normalerweise, dies aufgrund der logistischen Komplexität und potenziellen Liquiditätsprobleme zu vermeiden. Die Nichteinhaltung der Lieferanforderungen kann zu Strafen oder von der Börse auferlegten Kontobeschränkungen führen.

Überwachen Sie Ihre offenen Positionen vor dem Ablauf

Um unerwünschte Ergebnisse während des Ablaufs zu verhindern, ist es entscheidend , offene Futures -Positionen aktiv zu überwachen . Die meisten modernen Krypto -Börsen bieten Tools wie:

• Positionieren Sie Dashboards , die die verbleibende Zeit bis zum Ablauf anzeigen
• E -Mail/SMS -Benachrichtigungen, die einige Tage vor Ablauf des Vertrags gesendet wurden
• Automatische Optionen , mit denen Sie Auslöser für das automatische Schließen von Positionen einstellen können

Durch die Verwendung dieser Funktionen können Händler sicherstellen, dass sie sich der bevorstehenden Fristen bewusst sind und entsprechend Maßnahmen ergreifen. Einige Plattformen bieten auch eine frühzeitige Abwicklung von Positionen an, sodass Händler vor dem Ablauf des Marktes illiquid werden können.

Manuelle Positionseinstellungsschritte

Wenn Sie sich entscheiden, Ihre Position vor dem Ablauf manuell anzupassen, befolgen Sie diese Schritte sorgfältig:

• Melden Sie sich in Ihr Handelskonto an und navigieren Sie zum Abschnitt "Futures", um alle offenen Positionen anzuzeigen
• Identifizieren Sie den Vertrag mit dem nächsten Ablaufdatum und überprüfen Sie den aktuellen nicht realisierten Gewinn/Verlust
• Stellen Sie eine entgegengesetzte Ordnung , um die vorhandene Position zu schließen - wenn lange, wenn lange eine kurze Reihenfolge der gleichen Größenordnung geben
• Bestätigen
• Stellen Sie sicher, dass die Position aus der Liste der offenen Bestellungen verschwindet, um die erfolgreiche Schließung zu bestätigen

Einige Börsen unterstützen teilweise Schließungen und ermöglichen es den Händlern, das Exposition inkrementell zu reduzieren, anstatt vollständig zu schließen. Diese Flexibilität trägt dazu bei, das Risiko zu verwalten und gleichzeitig eine gerichtete Exposition beizubehalten.

Stop-Loss- und Take-Profit-Bestellungen strategisch verwenden

Um die Volatilität der Last-Minute oder die fehlenden Handlungsausgänge weiter zu schützen, sollten Händler in Betracht ziehen , Stop-Loss- und Take-Profit -Bestellungen noch lange vor dem Ablauf einzurichten. Diese automatisierten Tools schützen Gewinne und begrenzen Verluste auch, wenn Händler offline sind.

• Stellen Sie die Stop-Loss-Level leicht von den wichtigsten Unterstützungs-/Widerstandszonen ab, um eine vorzeitige Auslöser zu vermeiden
• Bestellungen für Take-Profit zu realistischen Zielpreisen anhand technischer Indikatoren oder historischer Muster geben
• Verwenden Sie nach verfügbaren Nachverfolgungsstopps , wodurch das Stop-Loss-Level dynamisch angepasst wird, wenn sich der Preis günstig bewegt

Diese Einstellungen können direkt an der Handelsschnittstelle der meisten Börsen angepasst werden und sollten regelmäßig überprüft werden, insbesondere in Bezug auf wichtige Nachrichtenereignisse oder makroökonomische Ankündigungen, die die Kryptopreise beeinflussen könnten.

FAQs

Kann ich meine Futures -Position überrollen, anstatt sie zu schließen?

Ja, viele Börsen bieten eine Roll-Over-Funktion , mit der Händler ihren ablaufenden Vertrag abschließen und gleichzeitig eine neue mit einem späteren Ablaufdatum eröffnen können. Dies wird üblicherweise von institutionellen Händlern verwendet, um die Exposition aufrechtzuerhalten, ohne die Lieferung durchzuführen.

Was passiert, wenn ich meine Position vor dem Ablauf nicht schließe?

Abhängig von der Art des Futures -Vertrags und der Richtlinien Ihres Maklers können Sie automatische Liquidation , Zwangsausgabe oder Abrechnung in bar ausgesetzt sein. Es ist wichtig, die Bedingungen zu überprüfen, die Ihr Austausch in Bezug auf die Behandlung nach der Expiration vorliegt.

Erfordern alle Krypto -Futures -Verträge eine körperliche Lieferung?

Nein . Bestimmte Verträge in institutioneller Qualität oder bestimmte Börsen können jedoch die physische Lieferung durchsetzen. Überprüfen Sie daher immer die Vertragsdetails, bevor Sie in einen Handel eintreten.

Gibt es eine Gebühr für die frühzeitige Schließung einer Futures -Position?

Die meisten Börsen berechnen keine zusätzlichen Gebühren für die frühzeitigen Schließung von Positionen. Händler können jedoch weiterhin Standardhandelsgebühren wie Takergebühren anfallen, wenn sie über Marktaufträge geschlossen werden. Überprüfen Sie den Gebührenplan Ihrer Plattform für Klarheit.