Wie berechne ich den erzwungenen Liquidationspreis für einen UPBIT -Vertrag?

Verständnis erzwungene Liquidation in U -Bit -Verträgen

1. Erzwungene Liquidation tritt auf, wenn der Randbilanz eines Händlers unter die Wartungsspanne fällt, die erforderlich ist, um eine gehebelte Position offen zu halten. Auf dem UPBIT geschieht dies in der Regel bei Futures oder ewigen Vertragshandel, bei dem Hebel sowohl Gewinne als auch Verluste verstärkt. Wenn sich der Markt gegen eine offene Position bewegt und die verfügbare Marge nicht ausreicht, um potenzielle Verluste zu decken, schließt die Börse automatisch die Position, um weitere Schulden zu verhindern.

2. Der erzwungene Liquidationspreis ist der spezifische Marktpreis, zu dem diese automatische Schließung stattfindet. Es wird durch mehrere Variablen bestimmt, einschließlich Eintrittspreis, Hebelgrad, Positionsgröße und Finanzierungsgebühren, falls zutreffend. Händler müssen ihre Positionen genau überwachen, da sie nach einer Liquidation die Kontrolle über den Ausgangspunkt verlieren, was häufig zu erheblichen Verlusten führt.

3. Im Gegensatz zum einfachen Spot -Handel beinhaltet der Vertragshandel am UPBIT die Kreditfonds zur Erhöhung des Engagements. Dies bedeutet, dass selbst kleine nachteilige Preisbewegungen Liquidation auslösen können, insbesondere bei hohen Hebelwerken wie 10x, 25x oder höher. Das Verständnis der Berechnung dieser Schwelle hilft den Händlern, angemessene Stopp-Losses festzulegen und das Risiko effektiv zu verwalten.

Schlüsselvariablen bei der Berechnung des Liquidationspreises

1. Um den erzwungenen Liquidationspreis zu berechnen, müssen Sie Ihren Einstiegspreis, die Menge an verwendeter Hebel, die Größe Ihrer Position (in Verträgen oder USD -Wert) und die vom UPbit festgelegte Wartungsmarge -Rate kennen. Die Wartungsmarge ist in der Regel ein kleiner Prozentsatz - oft zwischen 0,5% und 1% -, der im Konto bleiben muss, um die Position aufrechtzuerhalten.

2. Für lange Positionen ist der Liquidationspreis im Allgemeinen niedriger als der Einstiegspreis, während er für kurze Positionen höher ist. Dies spiegelt das Richtungsrisiko wider: Ein sinkender Preis bedroht lange, während steigende Preise Shorts gefährden. Die Formel passt sich entsprechend anhand der Positionsrichtung an.

3. Die Finanzierungszahlungen wirken sich nicht direkt auf den Liquidationspreis aus, sondern beeinflussen die effektive Kostenbasis im Laufe der Zeit. In ewigen Verträgen werden regelmäßige Finanzierungsgebühren zwischen langen und kurzen Inhabern ausgetauscht, die abhängig von der Zahlungsrichtung nach und nach den Margenbetrag erweitern oder hinzufügen können.

4. Die mit dem Handel verbundenen Gebühren wie Takergebühren werden ebenfalls in Margenberechnungen berücksichtigt. Diese Kosten scheinen zwar geringfügig zu sein, tragen zu dem allgemeinen Abzug vom verfügbaren Eigenkapital bei und spielen daher eine Rolle bei der Feststellung, wann Liquidationsschwellen verstoßen werden.

Schritt-für-Schritt-Berechnungsmethode

1. Beginnen Sie mit dem Gesamtpositionswert: Multiplizieren Sie die Anzahl der Verträge mit der Vertragsgröße und dem Eintrittspreis. Teilen Sie dann die Hebelwirkung, um die anfängliche Marge zu erhalten. Beispielsweise erfordert eine Position von 10.000 US -Dollar bei 10 -facher Hebel 1.000 US -Dollar als anfängliche Marge.

2. Bestimmen Sie den Anforderungen an die Wartungsmarge. Wenn der UPBIT es bei 0,5% festlegt, müssen 0,5% des Positionswerts (10.000 $ × 0,005 = 50 USD) als nutzbare Marge bleiben. Sobald die Eigenkapital auf diesen Niveau fällt, löst die Liquidation aus.

3. Berechnen Sie den nicht realisierten PNL -Schwellenwert, der das Eigenkapital auf die Wartungsmarge verringern würde. Subtrahieren Sie den Wartungsmarge vom Anfangsspielraum, um den maximalen zulässigen Verlust vor der Liquidation zu ermitteln. In diesem Fall würden 1.000 bis 50 US -Dollar = 950 US -Dollar an Verlusten Liquidation auslösen.

4. Umwandeln Sie diesen Verlust in eine Preisbewegung. Teilen Sie für eine lange Position den maximalen Verlust durch die Positionsgröße in Einheiten. Wenn die Position 0,1 BTC repräsentiert, impliziert ein Verlust von 950 USD einen Preisabfall von 9.500 USD pro BTC. Subtrahieren Sie diesen vom Einstiegspreis, um das Liquidationsniveau zu erhalten.

5. Überprüfen Sie diese Werte immer mithilfe der integrierten Liquidationspreisanzeige von UPbit an der Handelsschnittstelle, da aufgrund von Rund- oder dynamischen Gebührenanpassungen geringfügige Diskrepanzen auftreten können.

Risikomanagementstrategien in Bezug auf Liquidation

1. Eine wirksame Strategie besteht darin, den konservativen Hebel zu verwenden. Auch wenn der UPbit bis zu 25x zulässt, erhöht sich die Entscheidung für 5x oder senkt den Puffer erheblich gegen die Volatilität und verringert die Wahrscheinlichkeit, während normaler Marktschwankungen liquidiert zu werden.

2. Die Überwachung der Brieftaschenbalance und die Aufrechterhaltung zusätzlicher Fonds über die anfängliche Marge dienen als Kissen. Dieses zusätzliche Eigenkapital kann größere Drawdowns absorbieren und Liquidation verzögern oder verhindern, insbesondere bei plötzlichen Preislücken oder Blitzabstürmen.

3. Einstellen manueller Stop-Loss-Bestellungen in der Nähe-aber oben-der berechnete Liquidationspreis gibt Händlern mehr Kontrolle über ihre Ausgänge. Obwohl Stop-Losses in den volatilen Märkten nicht garantiert ist, bieten sie eine proaktive Verteidigung im Vergleich dazu, sich ausschließlich auf den automatischen Mechanismus des Systems zu verlassen.

4. Vermeiden Sie, Positionen bei hochwirksamen Nachrichtenereignissen abzuhalten, es sei denn, es werden aktiv verwaltet, da eine erhöhte Volatilität die Preise schnell in Richtung Liquidationszonen verdrängen kann.

Häufig gestellte Fragen

Was passiert mit meinen Mitteln nach einer erzwungenen Liquidation? Nach der Liquidation wird ein verbleibendes Eigenkapital nach Abdeckung des Positionsdefizits in Ihre Brieftasche zurückgegeben. In den meisten Fällen geht nur der anfängliche Rand verloren, obwohl in extremen Szenarien, die einen Schlupf beinhalten, teilweise Abzüge von anderen Balden auftreten können.

Kann ich eine Position unmittelbar nach der Liquidation wieder eröffnen? Ja, es gibt keine Einschränkung, neue Geschäfte nach der Liquidation zu platzieren. Dies kann jedoch ohne Anpassung von Hebel oder Strategie zu wiederholten Verlusten führen, insbesondere wenn die Marktbedingungen ungünstig bleiben.

Benachrichtigt UPbit vor der Liquidation Benutzer? Der Upbit kann in Echtzeitwarnungen angezeigt werden, wenn sich das Margenverhältnis dem Liquidationsschwellenwert nähert. Diese Warnungen hängen jedoch von Plattformeinstellungen und Konnektivität ab. Es ist riskant, sich ausschließlich auf Benachrichtigungen zu verlassen. Eine kontinuierliche Überwachung wird empfohlen.

Ist der Liquidationspreis festgelegt, sobald eine Position geöffnet ist? Nein, der Liquidationspreis ändert sich dynamisch mit Schwankungen des Markierungspreises, den Finanzierungsabgrenzungen und Änderungen des Kontonitätskapitals aus anderen offenen Positionen. Es wird durch das System kontinuierlich neu berechnet.