如何利用加密货币交易？杠杆交易的风险警告

在加密货币交易中杠杆作用可让您借入资金来开设更大的头寸，增加利润和亏损。

2025/06/16 17:42

了解加密货币交易的杠杆作用

加密货币交易的杠杆作用使交易者可以通过从交易所或平台借入资金来开放比其帐户余额更大的头寸。这种机制扩大了潜在的利润和损失。杠杆率通常表示为5倍，10倍甚至100倍，决定了交易者相对于初始投资的借款。例如，凭借10倍杠杆，交易者可以控制价值10,000美元的Bitcoin，其帐户中只有1,000美元。虽然如果市场对交易者有利，则可以增加收益，但如果价格与其头寸相对，它也会使他们面临重大风险。

杠杆交易如何在加密交易所上工作？

大多数主要的加密货币交易所（例如二元，bybit和kucoin）通过保证金帐户提供杠杆交易。首先，用户必须将资金转移到保证金钱包中。然后，他们在进行交易之前选择所需的杠杆水平。交易者可能会长时间（价格上涨）或短暂（赌注下降）。每个杠杆位置都需要保持最小保证金水平；如果帐户中的权益由于不利的价格移动而下降到此门槛以下，则会发生保证金电话或清算。清算意味着系统会自动关闭位置，以防止超过借入金额的进一步损失。

逐步建立杠杆交易的指南

• 在提供杠杆交易的受支持的交易所上创建帐户并进行完整的验证。
• 将资金存入边缘钱包，以确保您了解点钱包和边缘钱包之间的区别。
• 选择要交易的交易对，例如BTC/USDT永久期货。
• 选择杠杆水平，通常可以通过订单表附近的滑块或输入框调节。
• 设置输入价格和订单类型- 无论是市场订单还是限制订单。
• 将贸易放置并使用停止损失和替代订单密切监控，以有效地管理风险。

每个步骤都涉及直接影响贸易结果的关键决策。了解界面和设置对于避免意外交易或过度暴露至关重要。

与杠杆加密交易相关的风险因素

杠杆交易引入了常规现货交易中不存在的几种独特风险。加密货币市场的高波动性可能会导致快速清算，尤其是在使用20倍或更高杠杆比率时。此外，筹资费用适用于永久期货合约，如果持有长期持有职位，可能会随着时间的推移侵蚀利润。高波动性期间的市场滑倒可能会以不利的价格导致执行，从而增加损失的机会。此外，压力下的情感决策通常会导致冲动的行动，例如使失败的位置加倍，这可能导致灾难性的损失。

杠杆交易的风险管理策略

为了减轻与杠杆相关的危险，交易者应采用严格的风险管理惯例。职位尺寸是必不可少的 - 绝不会冒险超过单个交易总资本的一小部分。实施停止损失订单有助于限制下行曝光，而投资公司的目标则确保在逆转发生之前锁定收益。建议在不同的资产上多样化并避免过度杠杆作用，尤其是对于初学者而言。定期监视开放位置并保持最新消息可以帮助防止意外损失。从低杠杆（例如2倍或3倍）开始，直到获得足够的经验和信心，这也是明智的。

---

常见问题

问：使用杠杆时，我可以损失更多的钱吗？

答：在大多数受监管的平台上，由于负面的平衡保护，您的损失不得超过存款保证金。但是，某些交流可能会在某些条件下允许负平衡，因此仔细阅读术语很重要。

问：隔离和跨边缘模式有什么区别？

答：孤立的边缘将固定数量的抵押品分配给每个职位，仅将清算风险限制在该特定交易中。交叉保证金将整个帐户余额作为抵押品，减少了清算机会，但将整个投资组合暴露于风险中。

问：资金率如何影响永久合同的杠杆交易？

答：资金率是根据普遍的利息向长或短交易者支付的定期付款。这些利率会随着时间的流逝而积累并影响盈利能力，尤其是对于长期职位。

问：杠杆交易是否适合初学者？

答：由于其复杂性和固有风险，通常不建议新手交易者进行杠杆交易。初学者应首先在尝试杠杆策略之前先获得现货交易和纸质交易的经验。