當MFI與加密資產的價格矛盾時，如何解釋它？

當Solana的價格達到32美元，但MFI的高度高於28美元時，看跌的分歧表示勢頭疲軟，預示了即將下降的情況。

2025/08/01 22:56

了解加密貨幣交易中的MFI指標

貨幣流量指數（MFI）是一種動量振盪器，可以在指定期間（通常為14天）測量加密貨幣進入和流出的貨幣流。與僅考慮價格的相對強度指數（RSI）不同，MFI同時包含價格和數量，使其成為體積加權的RSI 。這種增加的維度使交易者不僅可以根據交易量來衡量這種勢頭的力量。當MFI上升到80以上時，它被認為是超買的，而當它降至20以下時，它被視為超賣。但是，當MFI與加密資產的當前價格趨勢相矛盾時，解釋MFI就變得複雜了。

識別MFI和價格之間的分歧

MFI和價格之間的矛盾通常稱為差異。當加密貨幣的價格使新的高高時，但MFI未能超過其先前的高位時，就會發生這種情況。相反，當價格達到新的低點但MFI並未通過較低的閱讀來確認它時，這就是看漲的分歧。這些信號表明，即使價格朝著相同的方向持續下去，價格移動背後的動力也正在減弱。例如，如果Bitcoin以70,000美元的價格達到了一個新的高峰，但MFI的高度比上一個高峰期間的高峰低於68,000美元，則表明儘管價格上漲，購買壓力也會降低。

差異類型及其含義

• 看跌分歧：價格提高高點，MFI降低高點
• 看漲差異：價格降低低點，MFI使更高的低點
• 隱藏的看跌差異：價格降低，MFI使高高
• 隱藏的看漲差異：價格降低低，MFI使低點降低

這些模式中的每一個都可以洞悉潛在的逆轉或連續性。例如，當普萊斯（Price）降至較高的低點時，隱藏的看漲差異可能會出現在上升趨勢中，但MFI降低到較低的低點，表明潛在的購買利息強勁。交易者使用這些信號來預測趨勢疲憊或延續，尤其是在加密貨幣等動蕩的市場中，情緒可能會迅速轉移。

分析MFI-Price矛盾的分步指南

當MFI和價格朝相反的方向移動時，請按照以下步驟評估情況：

• 確認時間範圍：確保在相同的圖表間隔中分析價格和MFI，以獲取可靠的信號，每天或每週4小時或每週。
• 確定差異模式：在視覺上比較價格高高/低點與相應的MFI峰/槽。
• 檢查音量趨勢：由於MFI使用體積，請驗證減少量是否支持MFI的弱動量信號。
• 尋找確認蠟燭：等待看跌的吞噬蠟燭或在關鍵支撐/阻力附近的看漲逆轉蠟燭，以驗證分歧。
• 應用其他指標：使用移動平均， MACD或支持/阻力級別等工具來證實MFI信號。
• 設置入口和出口點：對於看跌的差異，請考慮將最近的短條在最近的鞦韆下方放置，並在高高上方停止。對於看漲的分歧，請輸入以上，超過了最近的鞦韆高度，低於低點。

這種結構化的方法最大程度地減少了假信號，這在加密貨幣中很常見，這是由於高波動性和操縱性的。

解釋MFI衝突時的常見陷阱

交易者通常由於過早的行動而誤解了MFI矛盾。一個主要的錯誤是在不等待確認的情況下行事。例如，如果價格繼續上漲，在機構購買的價格上漲，則發現以太坊的看跌分歧並立即短路會導致損失。另一個問題是忽略市場環境- 在強大的公牛奔跑中，過多的MFI讀數可能會持續數周而不會逆轉。同樣，在熊市中，超賣條件可能不會立即帶來籃板。此外，由於較薄的訂單書和泵送和降低的方案，小批量的山寨幣可能會產生扭曲的MFI讀數，從而使差異降低。

實際示例：Solana（Sol）中的MFI差異

在2023年初，索拉納的價格從六週內攀升至28美元。在這次集會期間，MFI達到85，然後返回60，然後價格恢復至32美元。但是，MFI在第二個峰值上僅達到78，這是清晰的看跌差異。在接下來的兩個星期中，儘管有新聞驅動的樂觀情緒，但索拉納開始下降。在最終推動下，數量下降到32美元，證實了較弱的參與。認識到MFI-Price斷開連接的交易者可能會退出長位，或者在價格下降以下時，可能會退出短期職位。這個示例說明了MFI差異如何作為預警，即使價格顯得強勁。

調整MFI設置以使加密貨幣波動率

默認的14個週期MFI可能不適合所有加密資產，尤其是價格不穩定的資產。提高準確性：

• 在Meme Coins等快速發展的市場中，將該期限縮短到10個時期。
• 對於Bitcoin（例如Bitcoin）等主要資產，將其擴展到20或25 。
• 使用多個時間範圍分析：在1小時和每日圖表上應用MFI，以區分短期波動與長期趨勢。
• 與布林樂隊結合在一起：如果價格接近上部頻段，而MFI顯示出差異，則可以增強逆轉案例。

基於資產行為的定制設置在與價格行動相矛盾時提高了MFI信號的可靠性。

常見問題

MFI差異可以在側向市場上發生嗎？

是的。在市場範圍內，MFI可能會在不達到極端水平的情況下振盪40至60。如果價格觸及範圍的上邊界，而MFI無法匹配先前的動量，則仍然可以形成差異，這表明潛在的未能爆發。

如何區分有效和錯誤的MFI差異？

當價格在信號之後逆轉時，確認有效的分歧。尋找支持證據，例如趨勢線的破裂，銷售數量的飆升或與關鍵斐波那契水平保持一致。錯誤的差異通常在不跟進的情況下發生，並且當價格沿原始方向持續時會無效。

MFI對Bitcoin還是AltCoins更可靠？

由於更深的流動性和更少的操縱，MFI對於Bitcoin和以太坊（例如以太坊）等高批量資產往往更可靠。交易量較低的山寨幣會產生不穩定的MFI讀數，從而使差異信號不值得信賴。

當價格與價格矛盾時，我應該僅依靠MFI嗎？

否。 MFI應該是更廣泛戰略的一部分。始終將其與價格動作分析，數量概況和其他技術指標相結合，以增加成功交易的可能性。依靠單個振盪器會增加不可預測的加密市場的風險。