如何交易加密期貨？

加密期貨讓貿易商押注加密價格而不擁有資產，使用義務以固定價格和日期的方式購買/出售的合同。

2025/07/14 07:29

了解加密期貨交易

加密期貨交易使交易者可以推測加密貨幣的未來價格而不擁有基礎資產。這種形式的交易涉及合同，義務當事方以預定的價格和日期以預定的價格和日期購買數字資產。貿易商使用期貨合約來抵抗波動，獲得槓桿作用或從市場變動中獲利。

在進行實際交易之前，了解這些合同的工作原理至關重要。每個期貨合約都有一個到期日期，其價值與加密貨幣的現貨價格相關。有兩種主要類型：永久性合同，沒有到期日期和固定期限合同。

選擇可靠的加密期貨交流

要開始交易加密期貨，您必須選擇提供期貨交易服務的可靠交易所。並非所有平台都支持期貨，因此必須在註冊之前對此進行驗證。尋找具有強大流動性，魯棒安全功能和透明費用結構的交流。

一些最受歡迎的平台包括Binance Futures ， Bybit ， Okx和Bitmex 。這些交換提供了用戶友好的接口，高級圖表工具以及不同級別的槓桿率。在進行資金之前，請考慮使用演示帳戶測試平台（如果有）。

• 確保交易所支持您首選的加密貨幣，例如Bitcoin（BTC），以太坊（ETH），等。
• 檢查提供的最大槓桿作用（例如10倍，50倍甚至100x）。
• 查看保證金要求和清算閾值。

設置您的交易帳戶

選擇合適的交易所後，下一步是創建和配置您的交易帳戶。首先完成KYC（了解您的客戶）驗證過程，該過程通常需要提交標識文件。

經過驗證後，請導航到交易所的期貨交易部分。在這裡，您會發現將資金從錢包轉移到期貨帳戶的選項。大多數交換都允許以法令或USDT或USDC（USDC）等法定貨幣或Stablecoins進行轉移。

• 啟用兩因素身份驗證（2FA），以進行增強的帳戶安全。
• 設置停止損失和分支命令，以有效地管理風險。
• 使用首選指標和時間表自定義交易接口。

了解槓桿和保證金要求

加密期貨交易的關鍵方面之一是槓桿，它使您能夠以較小的資本控制更大的位置大小。但是，儘管槓桿可以擴大利潤，但也增加了潛在的損失。

在打開槓杆位置時，您必須將總貿易價值的一定百分比作為保證金。所需的邊距取決於所使用的槓桿作用。例如，使用10倍槓桿，您需要將交易價值的10％作為利潤提供。

• 了解孤立的邊緣和跨金色模式之間的差異。
• 請注意清算價格，以避免自動關閉您的職位。
• 監視您的維護保證金以防止保證金通話。

執行您的第一次交易

一旦您的帳戶獲得資金和配置，您就可以準備進行第一個期貨交易。確定您認為價格會上漲（長位置）還是跌倒（較短的位置）。選擇所需的合同並指定您希望交易的金額。

您可以在以指定價格執行的限額訂單之間進行選擇，或以當前價格執行的市場訂單。始終設定停止損失水平，以保護自己免受突然的市場波動。

• 根據您的策略在永久合同或定期期貨之間進行選擇。
• 根據您的風險承受能力調整位置大小。
• 使用TradingView或其他分析工具來備份您的進入決策。

管理加密期貨交易的風險

在處理加密貨幣期貨等槓桿產品時，風險管理至關重要。由於加密貨幣的高波動性，即使是較小的價格波動也會導致巨大的收益或損失。

實施聲音風險管理策略，例如設定停止損失訂單，多樣化的職位以及限制每個貿易的曝光有助於減輕潛在的損失。許多經驗豐富的交易者建議冒著每筆交易總資本不超過1-2％的風險。

• 永遠不要忽略交易所發出的清算警告。
• 在揮發性市場條件下，定期監視開放位置。
• 避免過度掌握，尤其是在進入新交易時。

常見問題

問：我可以用一個小帳戶將加密期貨交易嗎？

是的，許多交易所允許用戶開始以相對較少的數量進行交易期貨。但是，由於與槓桿相關的風險，初學者應謹慎行事並避免過度暴露。

問：期貨合約到期時會發生什麼？

到期後，固定期貨合同以現金或提供基礎資產而定居。另一方面，永久合同不會過期，但可能會定期收取資金費用。

問：永久期貨合約中如何計算資金費用？

資金費是根據永久合同價格和現貨價格之間的差額在長交易者和短交易者之間進行定期付款。這些費用有助於將合同價格與基礎資產保持一致。

問：加密貨幣期貨交易在我國合法嗎？

法規因管轄權而異。一些國家完全規範和許可加密衍生品，而另一些國家則施加限製或徹底禁令。始終檢查當地法律，並在必要時諮詢法律建議。